ideile principale

  • Finanțarea descentralizată permite utilizatorilor să acceseze servicii financiare în monedă digitală folosind un portofel și unele monede digitale, iar aplicațiile descentralizate oferă servicii de creditare, furnizare de lichidități, schimburi, stocare și multe altele prin mai multe blockchain-uri.

  • În timp ce Ethereum a fost casa inițială a DeFi, majoritatea blockchain-urilor cu capabilități de contract inteligente găzduiesc acum aplicații descentralizate legate de DeFi, inclusiv soluții de nivel 2, precum Arbitrum și Optimism, contractele inteligente sunt esențiale pentru serviciile oferite de DeFi, inclusiv stocare, investiții și împrumuturi. Recoltarea și nu numai.

  • DeFi permite oamenilor să optimizeze randamentele, să se alăture piețelor descentralizate, să acceseze servicii bancare și să se angajeze în împrumuturi și împrumuturi rapide.

introducerea

Intrarea în lumea finanțelor descentralizate poate fi interesantă, dar și confuză După un timp în care ați deținut criptomonede, este obișnuit să vă întrebați cum puteți obține câștiguri suplimentare din portofoliul dvs. de investiții. În orice caz, finanțarea descentralizată are multe de descoperit și de învățat .

Proiectele DeFi și DeFi pot fi instrumente puternice atunci când sunt utilizate în mod responsabil, dar atunci când vă grăbiți, este posibil să nu puteți face lucrurile să funcționeze și să luați decizii de investiții neînțelepte. Cel mai bun mod de a vă implica este să cunoașteți riscurile și să găsiți ceea ce funcționează pentru dvs. și, pe baza acestui lucru, să explorăm elementele de bază de care veți avea nevoie atunci când vă începeți călătoria în lumea DeFi.

Ce este finanțarea descentralizată (DeFi)?

Finanțarea descentralizată se referă la un ecosistem de aplicații financiare construite pe rețele blockchain. Mai precis, finanțarea descentralizată urmărește să creeze un ecosistem de servicii financiare cu sursă deschisă, transparent, care să fie disponibil pentru toată lumea și care funcționează fără nicio autoritate centrală active și interacționează între ele Cu acest ecosistem prin opțiuni de tranzacționare peer-to-peer (P2P) și aplicații descentralizate (DApps).

Avantajul principal al DeFi este de a facilita accesul la serviciile financiare, în special pentru cei izolați de sistemul financiar tradițional. Alte caracteristici includ cadrul standard pe care este construit DeFi, cu aplicații DeFi compatibile operațional pe blockchain-uri publice, care pot crea piețe financiare. produse și servicii noi.

Avantajele cheie ale finanțării descentralizate

Finanțarea tradițională se bazează pe instituții precum băncile să acționeze ca intermediari, iar instanțele să furnizeze servicii de arbitraj, în timp ce aplicațiile financiare descentralizate nu au nevoie de intermediari sau arbitri, deoarece codul determină soluția oricărei potențiale dispute, iar utilizatorii își păstrează dreptul de control. banii lor în orice moment, iar acest sistem funcționează pentru a reduce costurile și pentru a oferi un sistem financiar mai bun.

Deoarece aceste noi servicii financiare sunt implementate pe blockchain, nu există oportunități pentru puncte unice de eșec, iar datele sunt înregistrate pe blockchain și răspândite pe mii de noduri, ceea ce face dificilă supravegherea sau potențiala întrerupere a serviciului.

Un alt avantaj important al acestui sistem deschis este ușurința de acces pentru persoanele care nu au acces la niciun serviciu financiar Deoarece sistemul financiar tradițional depinde de obținerea de profituri pentru intermediari, serviciile sale nu sunt de obicei disponibile pentru comunitățile cu venituri mici Finanțarea descentralizată, se caracterizează prin costul său foarte redus. Prin urmare, persoanele cu venituri mici pot beneficia și de o gamă largă de servicii financiare.

Cazuri de utilizare potențiale pentru finanțarea descentralizată

Împrumut și împrumut

Protocoalele de creditare deschise sunt unul dintre cele mai comune tipuri de aplicații din ecosistemul DeFi. Împrumuturile și împrumuturile deschise și descentralizate au multe avantaje față de sistemul tradițional de credit, inclusiv decontarea instantanee a tranzacțiilor, fără verificări de credit și posibilitatea de a garanta activele digitale.

Deoarece aceste servicii de creditare sunt construite pe blockchain-uri publice, ele reduc cerințele de încredere și oferă verificare criptografică, iar piețele de creditare blockchain reduc riscul de contraparte, făcând împrumutul și împrumutul mai puțin costisitoare, mai rapide și mai accesibile pentru mai multe persoane.

Cash banking

Deoarece aplicațiile DeFi sunt aplicații financiare, prin definiție, fiat banking este un caz de utilizare evident, iar acesta ar putea include emiterea de monede stabile, credite ipotecare și asigurări.

Pe măsură ce spațiul blockchain crește, se pune accentul pe crearea de monede stabile, care sunt active digitale care sunt de obicei legate de active reale și pot fi transferate cu ușurință digital Deoarece prețurile monedelor digitale pot fluctua rapid, monedele stabile descentralizate pot fi adoptate pentru utilizarea de zi cu zi monedă digitală care nu este emisă de o autoritate centrală sau supus controlului acesteia.

Cu contractele inteligente, taxele de subscriere și juridice pentru credite ipotecare pot fi reduse semnificativ, iar prin asigurarea blockchain, nevoia de intermediari poate fi redusă și poate permite răspândirea riscului între mulți participanți, oferind potențial prime mai mici pentru aceeași calitate a serviciului.

Piețe descentralizate

Schimburile descentralizate (DEX), cum ar fi Uniswap și PancakeSwap, sunt printre cele mai populare aplicații de finanțare descentralizată. Aceste platforme permit utilizatorilor să tranzacționeze active digitale fără a fi nevoie de un intermediar de încredere pentru a-și păstra fondurile cu ajutorul contractelor inteligente. 

Unele platforme de tranzacționare, cunoscute sub numele de creatori de piață automatizati (AMMs), folosesc pool-uri de lichiditate pentru a facilita tranzacționarea fără a avea nevoie de o contraparte directă care să se potrivească tranzacției dvs. și, deoarece necesită mai puțină întreținere și administrare, platformele de tranzacționare descentralizate percep de obicei comisioane de tranzacționare mai mici decât platformele de tranzacționare centralizate. .

Tehnologia Blockchain poate fi, de asemenea, utilizată pentru a emite și a permite deținerea unei game largi de instrumente financiare tradiționale. Aceste aplicații ar funcționa într-o manieră descentralizată, care ar elimina custozii și punctele unice de eșec.

Îmbunătățiți randamentele

DeFi DApps pot fi folosite pentru a automatiza și optimiza randamentele compuse obținute din miza, fonduri de recompense și alte produse de interes, uneori denumite captarea veniturilor.

De exemplu, puteți primi recompense regulate din minarea Bitcoin, delegarea BNB sau furnizarea de lichidități, iar un contract inteligent vă poate lua recompense, cumpăra mai mult activul de bază și îl va reinvesti randamentele tale sunt mari.

Utilizarea contractelor inteligente economisește timp și îmbunătățește multiplicarea, deoarece fondurile dvs. sunt de obicei puse în comun cu fondurile altor utilizatori, astfel încât taxele de procesare sunt distribuite pentru a fi suportate de toți membrii contractului inteligent utilizat pentru optimizarea rentabilității.

Rolul contractelor inteligente în finanțele descentralizate

Majoritatea aplicațiilor actuale și potențiale ale finanțelor descentralizate implică crearea și executarea de contracte inteligente și, în timp ce un contract tradițional folosește terminologia juridică pentru a defini termenii relației dintre entitățile contractante, un contract inteligent folosește codul computerizat.

Deoarece condițiile lor sunt scrise în cod de computer, contractele inteligente pot aplica acești termeni într-o manieră automată, permițând execuția și automatizarea fiabile a unui număr mare de procese care necesită în prezent supraveghere manuală.

Utilizarea contractelor inteligente este mai rapidă, mai ușoară și reduce riscurile pentru ambele părți, dar contractele inteligente introduc noi tipuri de riscuri Codul computerului este vulnerabil la bug-uri și vulnerabilități, ceea ce face ca valorile și informațiile confidențiale stocate în contractele inteligente să fie vulnerabile.

Provocările cu care se confruntă finanțele descentralizate

Performanta slaba

Blockchain-urile sunt în mod inerent mai lente decât omologii lor centralizați, ceea ce afectează aplicațiile construite pe ele. Dezvoltatorii DeFi trebuie să țină cont de aceste limitări și să-și îmbunătățească produsele în consecință, cum ar fi Arbitrum și Optimism, oferind tranzacții mai rapide și mai puține. .

Risc ridicat de erori din partea utilizatorilor

Aplicațiile DeFi transferă responsabilitatea de la intermediari la utilizator, acest lucru poate fi un dezavantaj pentru mulți, iar proiectarea de produse care reduc riscul erorilor utilizatorilor este o provocare extrem de dificilă atunci când implementați produse pe deasupra blockchain-urilor imuabile.

Experiență proastă a utilizatorului

În prezent, utilizarea aplicațiilor DeFi necesită un efort suplimentar din partea utilizatorului resursele educaționale ajută la reducerea acestei probleme.

Un sistem integrat aglomerat

Găsirea celei mai potrivite aplicații pentru un anumit caz de utilizare poate fi descurajantă, iar utilizatorii trebuie să fie capabili să găsească cele mai bune opțiuni Ecosistemul DeFi. 

Riscuri financiare descentralizate

Deși DeFi poate oferi rate de rentabilitate anuale atractive, nu este lipsită de riscuri și, deși este descentralizată, consumați în esență servicii financiare, iar unele dintre riscuri sunt familiare:

Riscul de contrapartidă

Dacă vă angajați în împrumuturi în criptomonede sau în orice alt tip de împrumut, riscați ca contrapartea să nu-și plătească datoriile.

Riscuri de reglementare

Poate fi dificil să verificați legitimitatea unor servicii și proiecte Dacă investiți într-un contract inteligent care ulterior este închis din cauza unor probleme de reglementare, fondurile dumneavoastră pot fi în pericol afectează dezvoltarea și adoptarea finanțelor descentralizate.

Riscuri cu simboluri

Activele pe care le dețineți au diferite niveluri de risc, în funcție de lichiditatea, fiabilitatea și securitatea contractului inteligent al tokenului și de proiectul și echipa asociată cu acesta Deoarece spațiul DeFi are o mulțime de jetoane cu capitalizare de piață scăzută, riscurile legate de jetoanele în special pot fi mari.

Riscuri software

Vulnerabilitățile din cod pot afecta securitatea contractelor inteligente în care investiți. Portofelul dvs. poate fi, de asemenea, compromis din cauza conectării și a acordării de permisiuni pentru DApps DeFi. Au apărut unele practici de securitate care abordează aceste riscuri, cum ar fi portofelele cu semnături multiple și cutii de blocare.

Pierdere nepermanenta

Dacă stocați în pool-uri de lichiditate, abaterile de la raportul de preț pe care îl introduceți vor duce la pierderea unora dintre jetoanele depuse în pool dacă faceți o retragere.

Acces la proiecte de finanțare descentralizată

Ethereum a fost de multă vreme casa originală a DeFi, cu toate acestea, multe blockchain-uri au acum ecosisteme DeFi sănătoase, iar rețelele cu capabilități de contract inteligente, cum ar fi BNB Chain și Solana, Polkadot, Avalanche și soluțiile recente Layer 2 pe Ethereum, au devenit opțiuni populare. .

Ar trebui să faceți câteva cercetări pentru a găsi proiecte și protocoale DeFi adecvate, iar forumurile, mesajele și site-urile web vă pot ajuta să identificați cele mai bune oportunități noi orice proiect pe care îl citești sau îl folosești.

De ce am nevoie pentru a accesa proiectele DeFi?

Pentru a începe să utilizați DeFi DApps, veți avea nevoie de:

  • Portofel compatibil: un portofel cu extensii de browser, cum ar fi MetaMask, sau un portofel mobil, cum ar fi Trust Wallet, va face treaba. Un portofel cu custodie (unul în care nu aveți cheile private) probabil nu vă va permite să vă conectați la aplicații descentralizate.

  • Active digitale: acest lucru pare evident, dar este posibil să aveți nevoie de o varietate de active. De exemplu, dacă doriți să utilizați aplicații descentralizate bazate pe Ethereum, veți avea nevoie de ETH pentru a plăti taxele de procesare și un alt simbol pentru orice serviciu pe care îl utilizați.

Finanțe descentralizate (DeFi) vs. finanțe tradiționale (TradFi)

DeFi oferă un sistem financiar care este deschis oricui are acces la internet, în comparație cu finanțele tradiționale care se bazează pe instituții centralizate și organisme de reglementare. Cu toate acestea, interacțiunea dintre DeFi și finanțele tradiționale este în creștere, pe măsură ce băncile și instituțiile financiare încep să exploreze Protocoale DeFi și creează modele hibride. Combină avantajele ambelor sisteme.

Finanțe descentralizate (DeFi) vs. Finanțe centralizate (CeFi)

Chiar și în lumea criptomonedelor, nu toate serviciile financiare sunt descentralizate. De exemplu, stocarea printr-un schimb centralizat precum Binance necesită de obicei să renunți la custodia token-urilor și, în acest caz, trebuie să ai încredere în entitatea centrală care se ocupă de fondurile tale. .

Majoritatea serviciilor oferite vor fi aceleași, probabil oferite prin aceleași platforme DeFi pe care utilizatorul le poate accesa direct, cu toate acestea, finanțarea centralizată înlătură complexitățile adesea asociate cu gestionarea personală a investițiilor DeFi și este posibil să obțineți, de asemenea, garanții suplimentare pentru depozitele dvs.

Finanțarea centralizată nu este mai rea sau mai bună decât finanțarea descentralizată. Dacă este adecvat, depinde de dorințele și nevoile dvs. În finanțele centralizate, puteți sacrifica controlul, dar de multe ori primiți garanții mai puternice și vă scutiți de povara gestionării activelor și a executării tranzacțiilor.

Care este diferența dintre finanțarea descentralizată și open banking?

Open banking se referă la un sistem bancar în care furnizorilor externi de servicii financiare li se oferă acces securizat la datele financiare prin interfețe de programare a aplicațiilor (API), permițând conturile și datele să fie conectate între bănci și instituțiile financiare nebancare, ajutând în principal la introducerea de noi produse. și servicii în cadrul sistemului financiar Tradițional. 

Cu toate acestea, DeFi propune un sistem financiar complet nou, independent de infrastructura existentă. Finanțarea descentralizată este uneori denumită și finanțare deschisă.

De exemplu, operațiunile bancare deschise ar putea permite ca toate instrumentele financiare tradiționale să fie gestionate într-o singură aplicație prin extragerea în siguranță a datelor de la mai multe bănci și instituții. 

Pe de altă parte, finanțarea descentralizată poate permite gestionarea instrumentelor financiare complet noi și modalități noi de a interacționa cu acestea.

Gânduri de încheiere

DeFi a creat un ecosistem de valori autosusținut care atrage capital, dezvoltatori și produse noi și, deși DeFi promite să revoluționeze sectorul financiar, este încă un domeniu în curs de dezvoltare. Viitorul DeFi depinde de evoluțiile tehnologice în curs, de evoluțiile de reglementare și de adoptarea crescândă a publicului, iar pentru a obține o creștere durabilă, inovațiile trebuie să continue să abordeze limitările și riscurile asociate cu DeFi.

Articole similare

  • Ce este un market maker automat?

  • Ce sunt fondurile de lichiditate în DeFi? Care este mecanismul său de acțiune?

  • Ce este captarea veniturilor în DeFi?


Exonerare de responsabilitate: Acest conținut vă este oferit „ca atare” numai în scopuri de informare generală și educațională, fără nicio declarație sau garanție de niciun fel și nu trebuie interpretat ca sfaturi financiare, juridice sau profesionale și nici nu este conceput ca o recomandare pentru Achiziționați orice produs sau serviciu În special, ar trebui să solicitați consiliere de la consilieri profesioniști specializați. Dacă articolul este furnizat de o terță parte, vă rugăm să rețineți că opiniile furnizate sunt cele ale acelei terțe părți și nu reflectă neapărat punctele de vedere ale Academiei Binance. Vă rugăm să citiți declinul nostru complet aici pentru mai multe detalii. Prețurile activelor digitale pot fi volatile, valoarea investiției dvs. poate crește sau scădea și este posibil să nu primiți înapoi suma investită. Sunteți singurul responsabil pentru deciziile dvs. de investiție, iar Binance Academy nu este responsabilă pentru pierderile pe care le puteți suferi. Acest articol nu trebuie interpretat ca sfaturi financiare, juridice sau profesionale. Pentru mai multe informații, consultați Termenii de utilizare și Avertismentul privind riscurile.