Cuprins

• Cum se deschide un cont Binance Futures

• Cum să reîncărcați un cont contractual

• Ghid de interfață Binance Futures

• Cum să ajustați efectul de pârghie

• Diferența dintre prețul marcat și cel mai recent preț

• Tipuri de comandă și modul de utilizare

• Cum se utilizează Calculatorul de tranzacționare prin contract

• Cum să utilizați modul de poziție în două sensuri

• Care este rata de finanțare și cum se verifică

• Doar comenzi în așteptare, timp valabil și doar reducere de poziție

• În ce circumstanțe va fi lichidată o poziție?

• Auto-deleveraging și impactul acesteia

• Rezuma

Cum se deschide un cont Binance Futures

Înainte de a deschide un cont Binance Futures, trebuie mai întâi să vă înregistrați pentru un cont Binance obișnuit. Dacă nu v-ați înregistrat încă pentru un cont obișnuit, vă rugăm să vizitați site-ul oficial Binance și să faceți clic pe „Înregistrare” în colțul din dreapta sus al ecranului. Apoi urmați acești pași:

1. Introdu adresa ta de e-mail și creează o parolă sigură. Dacă aveți deja un ID de recomandare, inserați-l în caseta „ID de recomandare”. În caz contrar, puteți face clic pe nostruLink recomandat, vă puteți bucura de o reducere de 10% la taxele de tranzacționare spot/marjă.
   

2. Când totul este gata, faceți clic pe „Creați cont”.

3. Veți primi un e-mail de verificare în curând. Vă rugăm să urmați instrucțiunile din e-mail pentru a finaliza înregistrarea.

Apoi, conectați-vă la contul dvs. Binance, mutați mouse-ul în coloana de sus a paginii și faceți clic pe „Contracte bazate pe U”.

Faceți clic pe „Deschide acum” pentru a activa contul contractual. Activarea a fost acum finalizată. Acum este timpul să tranzacționați!

Dacă nu sunteți familiarizat cu contractele futures, vă recomandăm să citiți mai întâi Ce sunt contractele forward și futures? ” și „ Ce este un contract de futures perpetuu? „Aceste două articole și apoi începe să explorezi.

De asemenea, puteți consulta Q&A Binance Futures pentru o prezentare generală a specificațiilor contractului.​

Dacă doriți să vedeți dacă platforma este ușor de utilizat, evitând în același timp riscul de a o folosi în mod real, puteți încerca rețeaua de test Binance Futures.​

Cum să reîncărcați un cont contractual

Aveți flexibilitatea de a muta fonduri între portofelul dvs. de schimb (portofelul pe care îl utilizați pe Binance) și portofelul dvs. futures (portofelul pe care îl utilizați pe Binance Futures).
Dacă nu ați depus încă fonduri în Binance, vă recomandăm să citiți Cum să depuneți pe Binance.

Pentru a transfera fonduri în portofelul dumneavoastră personal futures, faceți clic pe „Transfer” din partea dreaptă a paginii Binance Futures.

Setați suma pe care doriți să o transferați și faceți clic pe „Confirmare” pentru a finaliza transferul. Soldul corespunzător va fi transferat în curând în portofelul futures. Direcția de transfer poate fi inversată folosind pictograma săgeată dublă prezentată mai jos.

Aceasta nu este singura modalitate de a depune fonduri într-un portofel futures. De asemenea, puteți utiliza fonduri din portofelul platformei de tranzacționare ca garanție și puteți împrumuta USDT pentru tranzacționarea contractelor prin pagina soldului portofelului futures. În acest fel, nu este nevoie să transferați fonduri direct în portofelul futures. Desigur, USDT împrumutat trebuie rambursat ca de obicei.

Ghid de interfață Binance Futures

1. În această zonă, puteți găsi, de asemenea, link-uri către alte pagini Binance, inclusiv futures bazate pe monede (contracte trimestriale), acces API, spot și evenimente. În fila [Informații], puteți găsi link-uri către întrebări frecvente Binance Futures, rate de finanțare, prețuri indici și alte date de piață.

Accesul la contul tău Binance, inclusiv panoul de acțiuni, este disponibil în partea dreaptă a barei de sus. Puteți vizualiza cu ușurință soldul portofelului, precum și comenzile pe întregul ecosistem.

2. Aici puteți efectua următoarele operații:

• Treceți cu mouse-ul peste tipul de contract (implicit este BTCUSDT) și selectați tranzacția pe care doriți să o efectuați.

• Verificați prețul mărcii (lichidarea se va face pe baza prețului mărcii, așa că vă rugăm să fiți cu ochii pe acel preț).

• Vedeți ratele de finanțare așteptate și o numărătoare inversă până la următoarea rundă de finanțare.

• Consultați infograficul actual. Puteți comuta între diagrama originală sau diagrama TradingView integrată. În același timp, puteți face clic pe [Diagrama de adâncime] pentru a vizualiza informații în timp real despre adâncimea actuală a registrului de comenzi.

• Vizualizați în timp real datele din registrul de comenzi. Precizia registrului de comenzi poate fi ajustată în meniul drop-down din colțul din dreapta sus al acestei zone (implicit este 0,01).

• Vizualizați informațiile despre tranzacțiile anterioare în timp real pe platformă.

Ori de câte ori vedeți o săgeată în colțul din dreapta mic al modulului, înseamnă că elementul poate fi mutat și redimensionat. Acest lucru facilitează crearea de layout-uri de interfață personalizate.

3. Activitățile personale de tranzacționare pot fi monitorizate aici. Comutând între diferitele file, puteți verifica starea actuală a pozițiilor dvs., precum și comenzile active și completate. De asemenea, puteți găsi toată activitatea de tranzacționare și istoricul de tranzacționare pentru un anumit interval de timp.

Pozițiile care se află în coada de deleveraging automat sub deleveraging automat (ADL) pot fi, de asemenea, monitorizate aici (care ar trebui să fie deosebit de îngrijorătoare în perioadele de volatilitate severă).

4. Puteți vizualiza activele disponibile, reîncărca și cumpăra mai multe monede digitale aici și, de asemenea, puteți vizualiza informații legate de contractele și pozițiile curente aici. Asigurați-vă că acordați atenție raportului de marjă pentru a evita lichidarea forțată.​

Transferurile între portofelul contractual și alte ecosisteme Binance pot fi făcute făcând clic pe „Transfer”.

5. Acesta este câmpul de introducere a comenzii. Vezi mai jos descrieri detaliate ale tipurilor de comenzi oferite. Aici puteți comuta, de asemenea, între modurile de marjă încrucișată și marjă izolată. Faceți clic pe multiplu de pârghie curent (implicit este de 20 de ori) pentru a ajusta efectul de pârghie.

Cum să ajustați efectul de pârghie

Tranzacționarea Binance Futures permite ajustarea manuală a efectului de levier pentru fiecare contract. Când selectați un contract, puteți muta mouse-ul în colțul din stânga sus al paginii și plasați cursorul peste categoria contractului curent (implicit este BTCUSDT).​

Pentru a ajusta efectul de levier, accesați câmpul de introducere a comenzii și faceți clic pe multiplicatorul curent de levier (implicit este 20x). Reglați glisorul sau introduceți o valoare pentru a seta efectul de pârghie, apoi faceți clic pe [Confirmare].

Este de remarcat faptul că, cu cât poziția este mai mare, cu atât levierul pe care îl puteți utiliza este mai mic. Dimpotrivă, cu cât poziția este mai mică, cu atât efectul de pârghie care poate fi utilizat este mai mare.

În plus, ratele de levier mai mari vor aduce riscuri mai mari de lichidare forțată. Deci, comercianții începători ar trebui să ia în considerare cu atenție efectul de pârghie disponibil pentru ei.​

Diferența dintre prețul marcat și cel mai recent preț

Pentru a evita creșterile de preț și lichidările inutile în perioadele de volatilitate ridicată, tranzacționarea Binance Futures a introdus „Last Price” și „Mark Price”.

Cel mai recent preț este ușor de înțeles. Reprezintă cel mai recent preț de tranzacție al contractului. Cu alte cuvinte, prețul celei mai recente tranzacții din istoricul tranzacțiilor este „cel mai recent preț”. Este folosit pentru a calcula profitul și pierderea realizată (PnL).

„Marcarea prețurilor” înseamnă a evita manipularea prețurilor. Acesta este calculat folosind o combinație de date de finanțare și un coș de date de tranzacționare la vedere. Prețul de lichidare și profitul și pierderile viitoare vor fi calculate pe baza prețului de marcă.

Vă rugăm să rețineți că prețurile marcate și cele mai recente prețuri pot fi diferite.​

Când configurați un tip de comandă care utilizează prețul stop ca declanșator, puteți alege să utilizați cel mai recent preț sau prețul de marcare ca declanșator. Pentru a face acest lucru, selectați prețul pe care doriți să îl utilizați în meniul drop-down „Declanșator” din partea de jos a câmpului de introducere a comenzii.

Tipuri de comandă și modul de utilizare

Există mai multe tipuri de comenzi disponibile în Binance Futures:

ordin limită

Un ordin limită este un ordin plasat în registrul de ordine la un anumit preț limită. După plasarea unui ordin limită, tranzacția va fi finalizată numai atunci când prețul pieței atinge prețul limită (sau prețul mai mare). Prin urmare, un ordin limită vă permite să cumpărați la un preț mai mic sau să vindeți la un preț mai mare decât prețul actual de piață.

ordinul pieței

Un ordin de piață este o comandă de cumpărare sau vânzare la cel mai bun preț curent. Se execută pe baza unui ordin limită postat anterior în registrul de ordine. Când plasați un ordin de piață, trebuie să plătiți taxa de preluare pentru ordinul de piață.

Opriți ordinul limită

Cel mai simplu mod de a înțelege ce este un ordin stop limită este să-l descompuneți în prețul stop și prețul limită. Prețul stop este prețul la care este declanșat ordinul limită, iar prețul limită este prețul la care este declanșat ordinul limită. Aceasta înseamnă că un ordin limită va fi postat în registrul de ordine de îndată ce este atins prețul stop setat.

Deși prețul stop și prețul limită pot fi aceleași, nu trebuie să fie. De fapt, o operațiune mai sigură este să setați prețul stop loss (prețul de declanșare) ușor mai mare decât prețul limită dacă este un ordin de vânzare și să îl setați ușor mai mic decât prețul curent dacă este un ordin de cumpărare. Acest lucru crește șansa ca ordinul dumneavoastră cu limită să fie completat.

Ordin de piață stop loss

Similar cu un ordin stop limită, un ordin stop market folosește prețul stop ca declanșator. Cu toate acestea, atunci când prețul stop este atins, acesta declanșează un ordin de piață.

Preț limită pentru luarea profitului

Dacă înțelegeți deja pe deplin definiția unui ordin limită stop-loss, atunci un ordin limită take-profit va fi ușor de înțeles. Similar cu un ordin stop limit, acesta conține, de asemenea, un preț de declanșare (prețul care declanșează ordinul) și un preț limită (prețul la care ordinul limită este adăugat în registrul de ordine). Principala diferență dintre un ordin limită stop-loss și un ordin limită take-profit este că un ordin limită take-profit poate fi folosit doar pentru a reduce o poziție deschisă.​

Comenzile cu limită de profit sunt excelente pentru gestionarea riscului și blocarea profiturilor la un anumit preț. De asemenea, poate fi combinat cu alte tipuri de ordine, cum ar fi ordinele stop-limit, pentru a gestiona mai bine pozițiile.

Vă rugăm să rețineți că ordinele limită nu sunt ordine OCO. De exemplu, dacă ordinul dvs. limită stop-loss atinge suma stabilită și dețineți, de asemenea, un ordin limită take-profit valid, ordinul limită take-profit va rămâne în vigoare până când îl anulați manual.
Puteți seta un ordin Take Profit Limit sub opțiunea „Take Profit Stop Limit” din câmpul de introducere a ordinului.

Prețul de piață pentru preluarea profitului

Similar cu un ordin limită take-profit, un ordin de piață take-profit folosește prețul take-profit ca declanșator. Ordinele de piață sunt declanșate atunci când prețul take profit este atins.
Puteți configura un ordin Take Profit Market în opțiunea „Take Profit Stop Market” din câmpul de introducere a ordinului.

Ordinul de traing stop

Ordinele traing stop ajută la blocarea profiturilor limitând în același timp pierderile potențiale pe pozițiile deschise. Pentru o poziție lungă, dacă prețul crește, va crește și trailing stop-ul. Pe de altă parte, dacă prețul scade, trailing stop-ul se va opri din mișcare. Un ordin de vânzare este plasat dacă prețul se mișcă în direcția opusă cu un anumit procent (numit rata de retragere). Același lucru este valabil și pentru pozițiile scurte, dar în sens invers. Trailing stops se deplasează în jos odată cu piața și se opresc în mișcare atunci când piața începe să crească. Un ordin de cumpărare este plasat dacă prețul se mișcă un anumit procent în direcția opusă.

Prețul de activare este prețul care declanșează ordinul de trailing stop. Dacă prețul de activare nu este specificat, cel mai recent preț curent sau preț marcat va fi implicit ca preț de activare. Puteți seta ce preț ar trebui utilizat ca preț de declanșare în partea de jos a câmpului de introducere a comenzii.​

Rata de retragere determină procentul din preț pe care trailing stop-ul „urmează”. Deci, dacă setați rata de retragere la 1% și tranzacția continuă în direcția aleasă, trailing stop va urma întotdeauna prețul cu o marjă de 1%. Dacă prețul se mișcă în direcția opusă tranzacției cu mai mult de 1%, este plasat un ordin de cumpărare sau de vânzare (în funcție de direcția de tranzacționare selectată).

Cum se utilizează Calculatorul de tranzacționare prin contract

Faceți clic aici pentru a vizualiza tutorialul video.

Puteți vedea graficul calculatorului în partea de sus a modulului de introducere a comenzilor. Vă permite să efectuați calcule numerice relevante înainte de a merge lung sau scurt. Puteți ajusta glisorul pârghiei de sub fiecare filă pentru a-l folosi ca bază pentru calcule.

Calculatorul are trei file:

• PNL – Utilizați această filă pentru a calcula marja inițială, profitul și pierderea (PnL) și rentabilitatea capitalului propriu (ROE) pe baza prețurilor țintă de intrare și ieșire și a mărimii poziției.

• Prețul țintă – Folosiți această filă pentru a calcula prețul la care trebuie să părăsiți poziția pentru a atinge rata țintă de rentabilitate.

• Preț de închidere – Utilizați această filă pentru a calcula un preț de închidere estimat pe baza soldului portofelului personal, prețului de intrare așteptat și mărimii poziției.​

Cum să utilizați modul de poziție în două sensuri

În modul de poziție bidirecțională, puteți deține atât poziții lungi, cât și poziții scurte în același contract. Care sunt beneficiile de a face acest lucru? Să presupunem că aveți o poziție lungă deschisă, deoarece sunteți optimist că prețul Bitcoin va crește pe termen lung. Modul bidirecțional acceptă această operațiune - în acest caz, poziții lungi care nu sunt afectate de scurtcircuitarea rapidă.

Modul de poziție implicit este poziție unidirecțională. Aceasta înseamnă că nu puteți deține poziții lungi și scurte pe un singur contract în același timp. Dacă efectuați o astfel de operație, pozițiile în ambele direcții se vor anula reciproc. Prin urmare, trebuie să îl porniți manual atunci când utilizați modul de poziție în două sensuri. Iată ce trebuie să faci.

1. Mergeți în partea dreaptă sus a ecranului și selectați [Preferințe personale].

Accesați fila [Position Mode] și selectați [Two-Way Position Mode].

Dacă în prezent aveți o comandă sau o poziție deschisă, nu puteți ajusta modul de poziție.

Care este rata de finanțare și cum se verifică

Rata de finanțare asigură că prețul unui contract futures perpetuu este cât mai aproape posibil de prețul (la vedere) al activului suport. În esență, comercianții se vor „plăti reciproc” în funcție de pozițiile lor, iar diferența dintre prețul contractului futures perpetuu și prețul spot va determina care parte profită.

Când rata de finanțare este pozitivă, pozițiile lungi plătesc poziții scurte. Când rata de finanțare este negativă, pozițiile scurte plătesc pozițiile lungi.

Pentru a afla mai multe despre cum funcționează acest proces, citiți Ce este un contract de viitor perpetuu? 》.

Aceasta înseamnă că, în funcție de rata de finanțare și de pozițiile dvs. deschise, ajungeți fie partea plătitoare, fie partea primitoare. Pe platforma de tranzacționare Binance Futures, plățile de fonduri au loc la fiecare 8 ore. Puteți vedea timpul rămas în următorul ciclu de finanțare și rata de finanțare proiectată lângă prețul marcat în partea de sus a paginii.

Dacă doriți să vizualizați rata de finanțare pentru fiecare contract anterior, puteți trece mouse-ul peste [Informații despre contract] și faceți clic pe [Istoricul ratei de finanțare].

Doar comenzi în așteptare, timp valabil și doar reducere de poziție

Când utilizați un ordin limită, puteți seta instrucțiuni suplimentare în același timp cu plasarea comenzii. În Binance Futures, astfel de ordine pot fi ordine „numai în așteptare” sau „timp în vigoare (TIF)”, care determină caracteristicile suplimentare ale ordinului limită. Puteți vizualiza acest lucru în partea de jos a câmpului de introducere a comenzii.

„Numai comandă în așteptare” înseamnă că comanda dumneavoastră va fi întotdeauna adăugată mai întâi în registrul de comenzi, dar nu va fi niciodată completată cu o comandă existentă în acesta. Dacă doriți să plătiți doar pentru plasarea comenzilor, așa procedați.

Instrucțiunea TIF înseamnă că puteți seta ora la care comanda este valabilă (înainte să fie completată sau expirată). Instrucțiunea TIF are următoarele trei opțiuni:

• GTC (bun până la anulare): Comanda va rămâne activă până când este completată sau anulată.

• IOC (Imediat sau Anulat): Comanda va fi executată imediat (în totalitate sau parțial). Dacă este executată doar parțial, partea necompletată a comenzii va fi anulată.

• FOK (Fill or Cancel): Comanda trebuie completată imediat. În caz contrar, comanda nu va fi executată deloc.

Când sunteți în modul de poziție unidirecțională, bifarea „Numai Reducere” va asigura că noile comenzi vor reduce doar pozițiile și nu vor crește niciodată pozițiile existente.

În ce circumstanțe va fi lichidată o poziție?

Dacă soldul marjei scade sub suma necesară, va avea loc lichidarea. Soldul marjei este soldul contului Binance Futures, inclusiv profiturile și pierderile nerealizate. Adică, profiturile și pierderile dvs. vor determina modificarea soldului marjei. Dacă utilizați modul de poziție încrucișată, acest sold va fi utilizat ca marjă pentru toate pozițiile. Dacă utilizați modul marjă izolată, soldurile pot fi alocate pozițiilor individuale.

„Marja de întreținere” indică marja minimă necesară pentru menținerea unei poziții. Suma depinde de mărimea poziției. Cu cât poziția este mai mare, cu atât este necesară o marjă de întreținere mai mare.

Puteți vizualiza raportul actual al marjei în colțul din dreapta jos. Dacă raportul marjei ajunge la 100%, poziția va fi închisă.

Când are loc o lichidare, toate comenzile deschise vor fi anulate. Cea mai rezonabilă operațiune este evitarea lichidării automate prin urmărirea pozițiilor, deoarece lichidarea automată va suporta taxe suplimentare de manipulare. Dacă poziția dumneavoastră este pe cale să fie lichidată, lichidarea manuală este de preferat lichidării automate.

Auto-deleveraging și impactul acesteia

Când dimensiunea contului unui comerciant scade sub 0, fondurile de asigurare vor fi folosite pentru a compensa pierderile. Cu toate acestea, în unele medii de piață extrem de volatile, fondurile de asigurări pot să nu fie suficiente pentru a acoperi aceste pierderi, iar deficitul trebuie acoperit prin reducerea pozițiilor deschise. În acest caz, pozițiile dumneavoastră deschise vor fi, de asemenea, expuse riscului de a fi reduse.

Reducerea poziției se realizează într-un anumit ordin de coadă, comercianții cu cea mai profitabilă și cea mai mare pârghie fiind în frunte. Treceți cu mouse-ul peste fila [Poziții] și faceți clic pe [Auto-deleveraging] (ADL) din dreapta pentru a vedea poziția poziției curente în coadă.

Rezuma

Un contract futures este un instrument derivat care dă unui comerciant obligația de a cumpăra sau de a vinde un activ în viitor. Cu toate acestea, spre deosebire de contractele futures tradiționale, contractele futures perpetue nu au o dată de decontare. Derivatele pot fi oarecum dificil de înțeles pentru comercianții fără experiență. Prin urmare, este important să înțelegeți cum funcționează aceste contracte înainte de a-și asuma riscuri financiare. După cum am menționat mai sus, puteți vizita rețeaua de testare Binance Futures pentru a testa platforma și a evita riscul investiției de a pierde bani reali.