Ce este indicatorul parabolic?
Analistul tehnic J. Welles Wilder Jr. a dezvoltat indicatorul Parabolic Stop and Reversal (SAR) la sfârșitul anilor 1970. El a menționat mai întâi indicatorii de mai sus și alți indicatori populari, cum ar fi indicele de forță relativă (RSI) în cartea sa „New Concepts in Technical Trading Systems”.
De fapt, Wilder numește această abordare „sistem parabolic de timp/preț.” Conceptul de SAR este următorul:
„SAR” înseamnă „stop and reverse” și este, în general, punctul în care ies lung și intră scurt-urile (și invers).
- Wilder, J. W., Jr. (1978).《Noi concepte în sistemele tehnice de tranzacționare》（第8页）。
Până în prezent, acest sistem este cunoscut în mod obișnuit ca „Indicatorul parabolic” și este adesea folosit ca instrument pentru a identifica tendințele pieței și potențialele puncte de inversare. În timp ce Wilder a calculat manual mulți dintre indicatorii săi de analiză tehnică (TA) la acea vreme, aceștia sunt acum integrați în multe sisteme de tranzacționare digitale și software de grafică. Drept urmare, aceste tehnologii nu mai necesită calcule manuale și sunt relativ simplu de utilizat.
Cum functioneazã?
Indicatorul Parabolic constă dintr-un număr de puncte de date care sunt deasupra sau sub prețul pieței. Distribuția acestor puncte este parabolică, dar fiecare punct reprezintă o singură valoare SAR.
Mai simplu spus, aceste puncte sunt răspândite sub prețul într-un trend ascendent și sub prețul într-un trend descendent. În perioada de consolidare, când piața se mișcă lateral, vor apărea și puncte. Cu toate acestea, în acest caz, punctele mici apar mai frecvent pe ambele părți. Cu alte cuvinte, indicatorul parabolic nu-și are locul într-o piață fără tendințe.
beneficiu
Indicatorul parabolic poate oferi o referință pentru direcția și durata unei tendințe ale pieței, precum și puncte potențiale de inversare. Prin urmare, îi ajută pe investitori să găsească momentul potrivit pentru a cumpăra sau a vinde.
Unii comercianți folosesc, de asemenea, indicatorul parabolic pentru a determina prețurile stop dinamice și, prin urmare, pentru a opri pierderile pe măsură ce evoluția pieței. Acest tip de tehnică este adesea numit „trailing stop”.
În esență, indicatorul parabolic permite comercianților să blocheze câștiguri, deoarece acestea vor fi lichidate odată ce tendința se inversează. În unele cazuri, poate împiedica comercianții să vândă din poziții profitabile sau să intre în tranzacții prematur.
limitări
După cum am menționat mai sus, indicatorul parabolic funcționează excelent pe piețele în tendințe, dar nu la fel de bine în perioadele laterale. Atunci când nu există o tendință clară, acest indicator poate da cu ușurință semnale false, provocând pierderi mari.
Piețele volatile (în sus și în jos prea repede) pot produce, de asemenea, multe semnale înșelătoare. Prin urmare, indicatorul Parabolic funcționează cel mai bine atunci când prețul se schimbă treptat.
Un alt punct de remarcat este sensibilitatea indicatorului, care poate fi reglată manual. Cu cât sensibilitatea este mai mare, cu atât este mai mare șansa de semnale false.
Uneori, semnalele false pot determina comercianții să preia profituri prematur și să vândă cât mai există loc pentru profit. Mai rău, semnalele false de creștere pot face investitorii să fie orbește optimiști și să cumpere prematur.
Nu în ultimul rând, indicatorul Parabolic nu ține cont de volum suficient pentru a arăta puterea tendinței în detaliu. Deși schimbările majore ale pieței pot crește distanța dintre două puncte, acest lucru nu înseamnă neapărat că tendința este foarte puternică.
Indiferent de câte informații au comercianții și investitorii, există întotdeauna riscuri pe piețele financiare. Cu toate acestea, mulți oameni combină indicatorul parabolic cu alte strategii sau indicatori ca o modalitate de a minimiza riscurile și limitările.
Wilder recomandă combinarea indicatorului parabolic cu indicele de tendință medie pentru a estima puterea tendinței. În plus, mediile mobile sau indicatorii indicelui de putere relativă (RSI) pot fi, de asemenea, incluși în analiză înainte de deschiderea unei poziții.
Calcul indicator parabolic
Astăzi, programele de calculator pot automatiza astfel de calcule. Persoanele interesate pot citi această secțiune pentru a înțelege pe scurt calculul indicatorului parabolic.
Punctele SAR sunt calculate pe baza datelor de piață disponibile. Deci folosim SAR de ieri pentru a calcula valoarea de azi, apoi folosim SAR de azi pentru a calcula valoarea de mâine și așa mai departe.
Într-o tendință ascendentă, valoarea SAR este calculată pe baza maximului din perioada anterioară. Un trend descendent folosește minimul anterior. Wilder consideră că punctele cele mai înalte și cele mai scăzute dintr-o tendință sunt puncte extreme. Cu toate acestea, formula pentru un trend ascendent este diferită de cea pentru un trend descendent.
Tendință ascendentă:
SAR = SAR al etapei precedente + AF x (EP al etapei precedente – SAR al etapei precedente)
Tendință descendentă:
SAR = SAR al etapei precedente + AF x (EP al etapei precedente – SAR al etapei precedente)
AF înseamnă factor de accelerație. Începe de la 0,02 și crește cu 0,02 de fiecare dată când atinge un nou maxim (trend ascendent) sau un nou minim (trend descendent). Cu toate acestea, după atingerea limitei de 0,20, valoarea rămâne neschimbată în perioada de tranzacționare (până când tendința se inversează).
De fapt, unii analiști grafici vor ajusta ei înșiși valoarea AF pentru a modifica sensibilitatea indicatorului. Factorii de accelerare mai mari de 0,2 cresc sensibilitatea (mai multe semnale inversate). Dacă factorul de accelerație este sub 0,2, este adevărat opusul. Cu toate acestea, Wilder a declarat în articol că incrementele de 0,02 au cel mai bun efect.
Deoarece calculul este relativ simplu, unii comercianți vor întreba cum calculează Wilder prima valoare SAR, deoarece această formulă necesită valori din etapa anterioară. Potrivit acestuia, primul SAR se bazează pe ultima valoare EP înainte de ultima inversare a tendinței pieței.
Wilder îi sfătuiește pe comercianți să se întoarcă la grafic, să caute un punct de inversare clar și să folosească acel EP ca primă valoare SAR. Valorile SAR ulterioare pot fi utilizate în calcule până la atingerea următorului preț de piață.
De exemplu, dacă piața are o tendință ascendentă, comercianții pot analiza tendința de acum câteva zile sau săptămâni pentru a găsi un punct de corecție anterior. În continuare, ei vor găsi partea de jos a intervalului de corecție (EP) ca prima valoare SAR pentru tendința ascendentă ulterioară.
Concluzie
Deși indicatorul parabolic este un produs al anilor 1970, este încă utilizat pe scară largă și astăzi. Investitorii pot folosi această metodă în multe produse de investiții, inclusiv piețele de schimb valutar, mărfuri, acțiuni și criptomonede.
Cu toate acestea, niciun instrument de analiză a pieței nu poate fi complet exact. Prin urmare, înainte de a utiliza Indicatorul Parabolic sau alte strategii, investitorii trebuie să aibă o înțelegere profundă a piețelor financiare și a analizei tehnice. Aceștia ar trebui să participe în mod corespunzător la tranzacții și să implementeze strategii rezonabile de gestionare a riscurilor pentru a atenua riscurile inevitabile.