În orice instrument sau indicator, formula de calcul trebuie să aibă variabila volum. Acest factor este întotdeauna ceea ce investitorii îi acordă cea mai mare atenție, deoarece este strâns legat de lichiditatea pieței.
Prezentare generală a volumului tranzacțiilor în lanț și a volumului tranzacțiilor
Pe măsură ce criptomonedele continuă să se miște, analiza fundamentală și tehnică sunt abilități importante pentru comercianți. Oferă comercianților o perspectivă interesantă asupra volumelor și tendințelor de tranzacționare ale diferitelor criptomonede, permițându-le să ia decizii mai informate.
În timp ce aceste metode analitice au fost create pentru a fi aplicate pe piețele financiare tradiționale, cum ar fi acțiuni, mărfuri, valută etc., ele au, de asemenea, un volum incredibil de mare atunci când sunt utilizate pe piața criptomonedelor.
Atunci când comercianții decid dacă o anumită monedă/token își merită banii, compararea volumului tranzacțiilor în lanț și a volumului tranzacțiilor este foarte importantă pentru ei. Instrumente de tranzacționare precum indicele de putere relativă (RSI), divergența MACD și benzile Bollinger s-au dovedit a fi destul de eficiente în evaluarea comportamentului pieței.
Cu toate acestea, dacă sunteți un comerciant cu experiență, concentrarea dvs. principală este volumul și lichiditatea. Pentru a fi mai intuitiv, vom folosi volumul tranzacțiilor în lanț și volumul tranzacțiilor. La prima vedere, par a fi la fel, dar de fapt sunt complet diferite. Să cercetăm această problemă!
Înainte de a pătrunde în acești doi indicatori, înțelegerea ce sunt analiza fundamentală și analiza tehnică, problemele întâlnite în criptomonede folosind aceste metode și unele date despre volumul de tranzacționare (volumul de tranzacționare) ne pot ajuta procesul de tranzacționare.
Diferența dintre analiza fundamentală și analiza tehnică
Analiza fundamentală este un concept care implică factori interni și externi în evaluarea valorii intrinseci a unui activ. Acesta ajută la determinarea dacă activul în cauză este supraevaluat sau subevaluat și dacă comercianții ar trebui să intre sau să părăsească o poziție.
Analiza tehnică este studiul datelor anterioare ale unui activ pentru a prezice mișcările viitoare ale prețurilor. Analiza tehnică oferă comercianților mai multe informații. Majoritatea comercianților folosesc analiza tehnică pentru a identifica modelele de lumânări, care conțin mai mulți indicatori fundamentali pentru a prezice direcția viitoarelor tendințe ale prețurilor.
Probleme în analiza proiectelor
Deoarece piețele criptomonedelor funcționează foarte diferit față de piețele financiare tradiționale, acestea nu pot fi supuse niciunuia dintre aceleași standarde de măsurare. Spre deosebire de acțiunile sau obligațiunile tradiționale, criptomonedele sunt mai aproape de mărfuri. Acesta este motivul pentru care este atât de dificil să analizezi piața criptomonedei folosind instrumentele analitice existente. În schimb, trebuie să le modificăm ușor pentru a se potrivi mai bine acestei piețe care nu se odihnește niciodată.
Atunci când se evaluează un proiect, primul pas este identificarea unor valori cheie care trebuie să fie extrem de realiste. De exemplu, nu puteți utiliza valori precum numărul de urmăritori pe Twitter sau Telegram atunci când determinați valoarea unui proiect. Aceste cifre sunt nesigure, deoarece oamenii care promovează proiecte ne pot înșela creând conturi false sau cumpărând interacțiuni.
Nu există așa-numitul „Sfânt Graal” al datelor sau al instrumentelor. Piața criptomonedelor este complexă și sunt mulți factori de luat în considerare, așa că pentru a lua deciziile corecte, va trebui să combinați și să utilizați o mulțime de date simultan. Când analizați un proiect, cel mai bine este să analizați datele on-chain, adică datele stocate pe blockchain.
De exemplu, puteți verifica numărul de adrese active din blockchain pentru a evalua dacă există o creștere a numărului de persoane care folosesc produsele proiectului. Cu toate acestea, nici măcar aceste date nu sunt 100% exacte și pot fi complet „falsificate” de proiecte care creează multe adrese de portofel diferite și trimit monede înainte și înapoi. Acesta este pe lanț.
Prin urmare, noi înșine va trebui să avem o viziune mai „sobră” asupra acestor numere, dar poate că o combinație între volumul tranzacțiilor în lanț și volumul tranzacțiilor ar putea fi o soluție eficientă.
Ce este volumul tranzacțiilor în lanț?
Volumul tranzacțiilor în lanț este calculat pe baza valorii totale a tranzacțiilor între adresele portofelului înregistrate în registrul blockchain. Când aceste tranzacții sunt înregistrate, vom elimina parțial tranzacțiile frauduloase de „cumpărare pe partea stângă, vânzare pe dreapta” din proiect.
Browserul Blockchain poate vizualiza tranzacțiile în registrul distribuit blockchain. Când o tranzacție are loc în lanț, aceasta trebuie să treacă prin multe procese și să fie aprobată de validatori, astfel încât toate operațiunile sunt practic imuabile dacă sunt înregistrate în lanț. Acesta este și avantajul tehnologiei blockchain.
Ce este volumul tranzacțiilor?
Volumul, pe de altă parte, reprezintă volumul de tranzacționare internă. Aceste tranzacții au loc în afara lanțului, sunt calculate pe baza registrului de comenzi și înregistrate prin API. Deoarece aceste tranzacții nu sunt înregistrate în lanț, ele pot fi efectuate prin mai multe metode, cum ar fi acorduri de transfer între două părți comerciale, garanții ale tranzacțiilor de la terți (schimburi centralizate) și anumite alte metode.
Deoarece nu este verificat pe blockchain, face procesul de tranzacție mai rapid și mai puțin costisitor. Volumul de tranzacționare este înregistrat și raportat chiar de burse, astfel încât acest număr este adesea opac. Tot pentru că este opac, schimburile pot manipula cu ușurință indexul.
Volumul tranzacțiilor în lanț vs. volumul tranzacțiilor: rolul schimburilor
Bursele de criptomonede joacă un rol foarte important pe piață, la fel ca bursele. Bursa acționează ca o terță parte pentru investitorii din industria criptomonedei, precum și pentru alte părți interesate. Acţionează ca un intermediar şi permit utilizatorilor să tranzacţioneze perechi de monede/jetoane pe platforma lor.
În acest sens, vedem că majoritatea tranzacțiilor blockchain necesită ca schimburile să se miște înainte și înapoi între monedele digitale. Așa cum a fost întotdeauna cazul, volumul și volumul de tranzacționare în lanț sunt două valori cheie utilizate pentru a înțelege mai bine tranzacțiile la care participă o bursă.
Raportul dintre volumul de tranzacționare în lanț și volumul tranzacțiilor pe diferite burse arată diferența de flux de numerar între aceste burse. Prin respectarea acestor indicatori, puteți obține informații importante asupra volumului de tranzacționare al unei burse.
Volumul tranzacțiilor în lanț vs volumul tranzacțiilor: care este mai important?
În lumea criptomonedei, problemele de manipulare și falsificare a datelor apar frecvent. Potrivit unui studiu realizat de Bitwise, 95% din volumul de tranzacționare cu Bitcoin (BTC) pe piața Spot este inexact și este un număr fals.
Când Bitwise a analizat primele 81 de schimburi de criptomonede pe CoinMarketCap, ei au descoperit că aceste schimburi au raportat un volum mediu de tranzacționare zilnic cu Bitcoin de 6 miliarde de dolari. În mod surprinzător, doar 273 de milioane de dolari în volumul de tranzacționare este real, reprezentând doar 5% din volumul de tranzacționare publicat.
Acest tip de manipulare face piața criptomonedei haotică. Schimbă date false pentru a „înșela” agregatorii de date publice precum clasamentele CoinMarketCap și câștigă mai multă popularitate. Acest lucru permite monedei/jetonului să fie foarte lichid și să se dovedească a avea un puternic atractiv pentru investitorii de retail.
Deși acest lucru poate fi bun pentru schimb, dă întregii industrie un nume prost. Odată ce investitorii buni văd o vulnerabilitate, este probabil să treacă de la încredere la scepticism total.
În momente ca acestea, analiza volumului tranzacțiilor în lanț este mai importantă ca niciodată, deoarece toate datele tranzacțiilor utilizatorilor vor fi înregistrate în rețeaua blockchain, oferind investitorilor o imagine de ansamblu și date mai precise.
Analiza volumului tranzacțiilor în lanț și analiza volumului tranzacțiilor
Graficul de mai jos compară volumul Bitcoin tranzacționat pe burse (verde) și volumul pe lanț (albastru) la prețuri diferite. În acest caz, statisticile de la binecunoscutul schimb de criptomonede Coinbase sunt folosite pentru a reprezenta volumul tranzacțiilor în lanț. Acest grafic rezumă trei valori Bitcoin: prețul în timp, volumul tranzacțiilor și volumul tranzacțiilor în lanț.
Indicatori pentru analiza volumului tranzacțiilor blockchain
Există două moduri de a extrage date din blockchain. Una este să rulezi noduri pe blockchain și să extragi date, dar această metodă este foarte costisitoare. O abordare mai bună este obținerea informațiilor folosind un API conceput special pentru acest scop. De exemplu, exemple pot fi luate din API-ul Bitcoin Online Analytics și din diagramele de date Coinmetrics de la CoinMarketCap.
Aceste API-uri pot fi folosite pentru a găsi informații precum volumul tranzacțiilor pe blockchain și apoi le compara cu volumul tranzacțiilor. Pentru un indicator precum Volumul On-Chain, trebuie să evaluați multe aspecte, cum ar fi:
Număr de tranzacții: numărul de tranzacții transferate unul la altul din portofel într-o anumită perioadă de timp.
Valoarea tranzacției: Calculați valoarea tranzacției transferată în portofelele celuilalt într-o anumită perioadă de timp.
Adrese active: numărul de adrese de portofel active, excluzând adresele care sunt „moarte” sau care au fost inactive de mult timp.
Lichiditate și volum de tranzacționare
Lichiditatea este un factor foarte important atunci când investiți în orice criptomonedă, este similar cu măsurarea cât de ușor este să cumpărați și să vindeți un activ.
Un activ este considerat lichid dacă poate fi ușor cumpărat și vândut fără a-i afecta prețul de tranzacționare. Pe de altă parte, o piață nelichidă este atunci când vindeți un activ, prețul fluctuează puternic și alunecarea prețului este mare, ceea ce poate determina cumpărătorul/vânzătorul să piardă mult.
Printre acestea, factorul volumului de tranzacționare este elementul de bază al lichidității. Privind graficele volumului de tranzacționare, puteți evalua nivelul de interes al pieței pentru un anumit proiect de criptomonedă. Activele cu volum de tranzacționare mai mare vor avea întotdeauna mai multă „atractivitate” a fluxului de numerar decât activele cu volum de tranzacționare mai mic.
Lichiditate și volum de tranzacționare
Lichiditatea este un factor foarte important în orice investiție în criptomonede și este o măsură a cât de ușor poate fi cumpărat și vândut un activ.
Un activ este considerat lichid dacă poate fi cumpărat și vândut fără probleme fără a afecta prețul tranzacției. Dimpotrivă, o piață nelichidă înseamnă că atunci când vindeți un activ, prețul fluctuează foarte mult, iar alunecarea prețului este mare, ceea ce are ca rezultat pierderi mari pentru cumpărători/vânzători.
Printre acestea, factorul volumului de tranzacționare este elementul de bază al lichidității. Privind o diagramă de volum, puteți măsura nivelul de interes al pieței pentru un anumit proiect cripto. Activele cu volum de tranzacționare mai mare vor avea întotdeauna mai multă „atractivitate” a fluxului de numerar decât activele cu volum de tranzacționare mai mic.
Deci, care este volumul bun de tranzacționare?
Nu există reguli clare pentru evaluarea volumului de tranzacționare. Fiecare proiect cripto este diferit și trebuie să luați în considerare mulți factori diferiți înainte de a lua o decizie.
În timp ce indicatori precum volumul tranzacțiilor și volumul tranzacțiilor în lanț sunt unul dintre factorii foarte importanți, pentru a fi mai siguri și mai inteligenti, trebuie să le combinăm cu diferite metode și instrumente analitice.
De exemplu, puteți citi cartea albă a proiectului pentru a înțelege aspectele tehnice și tehnice ale proiectului, pentru a înțelege modelul de afaceri, mecanismul anti-inflație etc. Adevărul este că piața este întotdeauna plină de riscuri, așa că cu cât cercetezi și te pregătești mai mult, cu atât ai instrumente mai puternice care să te ajute să-ți crești șansele și să-ți reducă riscurile.
Rezuma
Factorii de lichiditate și volumul de tranzacționare sunt întotdeauna inseparabili și strâns legați, astfel încât volumul de tranzacționare este întotdeauna factorul căruia investitorii îi acordă cea mai mare atenție, în special cei care folosesc cantități mari de fonduri pentru tranzacționare.
Din cauza lipsei de transparență din schimburi în ceea ce privește datele, noi, ca investitori, trebuie să găsim noi înșine „secretele” pentru a putea reduce riscul. Compararea volumului tranzacțiilor în lanț și a volumului tranzacțiilor va ajuta la înțelegerea mai bună a diferențelor și la evitarea „capcanelor” pe această piață fără sfârșit.
#BTC#crypto2023#ETH#Binance#Web3 #original