Financiamento Para usuários que negociam frequentemente contratos perpétuos, a taxa de juros é um conceito muito importante. As taxas de financiamento podem ajudar os investidores a obter mais lucros ou podem reduzir os lucros dos investidores. Vamos ver o que é. Taxas de juros de financiamento no artigo de hoje.

O que é velocidade de financiamento?

A taxa de financiamento (também conhecida como taxa de financiamento) é uma taxa periódica paga entre traders longos e curtos. Este número será calculado com base na diferença entre o preço do ativo no mercado à vista (à vista) e o preço do ativo no mercado futuro. como uma porcentagem expressa.

Com base nesta definição, os traders podem pagar ou receber uma taxa de financiamento com base na manutenção de uma posição.

Se a taxa de financiamento for positiva: o preço futuro do ativo é superior ao preço à vista. Os comerciantes com ordens longas pagarão aos comerciantes com ordens curtas.

Se a taxa de financiamento for negativa: o preço futuro do ativo é inferior ao preço à vista. O trader com a ordem curta pagará ao trader com a ordem longa.

As taxas de financiamento mostram a mentalidade dos traders, especialmente o desempenho geral do sentimento do mercado. Durante os mercados em alta, as taxas de financiamento são frequentemente positivas, indicando otimismo entre os traders. Por outro lado, durante as correções recentes, as taxas de financiamento tenderam a ser negativas, refletindo o pessimismo dos comerciantes.

Contudo, no caso de eventos especiais, as taxas de financiamento podem aumentar ou diminuir significativamente e podem não refletir totalmente o sentimento do mercado.

Por que precisamos de taxas de financiamento?

Nos mercados financeiros tradicionais, os contratos futuros sempre têm data de vencimento, e o prazo de pagamento pode ser de 1 mês, 3 meses ou até um ano, dependendo dos termos do contrato. Na liquidação, seja a posição lucrativa ou deficitária, ela deverá ser fechada, de modo que o preço de negociação do contrato futuro tenderá a ser consistente com o preço de negociação à vista.

Ao contrário dos mercados tradicionais, as bolsas de derivados de criptomoedas utilizam frequentemente contratos inteligentes que não têm datas de expiração, o que significa que os investidores podem, teoricamente, manter posições para sempre sem terem de se preocupar com datas de expiração e condições regulares de pagamento. Isso faz com que os preços no mercado futuro nunca sejam iguais aos preços no mercado à vista.

Em teoria, se a alavancagem for razoável, os investidores podem abrir uma posição e mantê-la permanentemente. Portanto, o objectivo das taxas de financiamento é evitar que a diferença de preços entre os dois mercados seja demasiado grande e garantir os interesses dos comerciantes.

Financiamento. Fórmula de cálculo de taxa

A fórmula de cálculo da taxa de financiamento é a seguinte:

Taxa de financiamento = Total de posições abertas x Taxa de financiamento

Exemplo: Suponha que o usuário tenha 20 dólares americanos, abra uma posição com alavancagem x25 e a posição total seja de 500 dólares americanos. Supondo que a taxa de financiamento seja -0,005%, o usuário precisa pagar 500 x -(0,005)% = -. US$ 0,025. Ou seja, a pessoa paga US$ 0,025 para financiar a posição vendida.

Perceber:

  • Normalmente, as bolsas calculam as taxas de financiamento a cada 8 horas, com FTX e dYdX calculando-as a cada hora.

  • Para a bolsa Binance, a taxa máxima de financiamento é de 0,5%, com 3x a taxa de financiamento ocorrendo às 7h, 15h e 23h, respectivamente. Haverá uma contagem regressiva para ajudar os traders a saber quando as taxas de financiamento são calculadas.

  • Se a posição for fechada antes do cálculo da taxa de financiamento, o trader não precisa pagar a taxa de financiamento da ordem.

Oportunidades de ganhar dinheiro com taxas de financiamento

Para aqueles que entendem as taxas de financiamento e as taxas de financiamento, esta pode ser uma oportunidade de negociação com margens de lucro mais elevadas. Além de utilizar taxas de financiamento para avaliar o sentimento do mercado e, assim, contribuir para as decisões de negociação, os traders também podem lucrar diretamente com as taxas de financiamento através das seguintes estratégias:

  • Procure ativos com taxas de financiamento positivas: ou seja, os traders de longo prazo precisam pagar aos traders de curto prazo.

  • A seguir, o capital é dividido em duas partes, uma parte é utilizada para comprar à vista do ativo e a outra parte é utilizada para abrir uma posição vendida no mesmo valor.

Por exemplo, o Trader A compra US$ 20.000 em Bitcoin e abre uma posição curta pelo mesmo valor de US$ 20.000.

Suponha que a taxa de financiamento atual seja de 0,01%. Então, a taxa para fundos recebidos em 1 dia será igual a: 20.000 x 0,01% x 3 = US$ 6/dia. Equivalente a US$ 2.190 por ano, a taxa de retorno anualizada é de aproximadamente 10,95% e o risco é baixo.

No entanto, há algumas coisas a serem lembradas:

  • Esta estratégia só funciona com taxas de financiamento positivas.

  • As taxas de financiamento mudam frequentemente, pelo que esta estratégia pode não ser sustentável.

  • Utilize uma alavancagem muito pequena para evitar a liquidação de posições devido a fortes movimentos de preços.

  • Isto deve ser visto mais como um método de cobertura e proteção de uma carteira.

  • Pode ser usado quando um ativo repentinamente tem uma alta taxa de financiamento

rastreador de taxa de financiamento

Portanto, conhecer a taxa de financiamento de um ativo não só ajuda os traders a obter mais informações sobre o sentimento do mercado, mas também proporciona aos traders a oportunidade de aumentar os lucros. Então, como você monitora as taxas de financiamento? Os usuários podem monitorar as taxas de financiamento através dos seguintes canais.

Binância

Binance é uma das bolsas mais comumente usadas. Se os usuários quiserem monitorar as taxas de financiamento nesta bolsa, basta visitar Binance Futures e selecionar "histórico de taxas de financiamento" na seção "Informações" para visualizar todos os fundos com histórico de taxas de financiamento de ativos negociados. contratos perpétuos.

Moeda de moeda

Fora das bolsas, o BiBo é o aplicativo mais conhecido que fornece dados de troca de derivativos. O Bibo não só possui uma gama completa de ativos em muitas bolsas diferentes, como também permite aos usuários classificar e calcular taxas de financiamento por dia, mês e ano.

Coinalyze (análise de moedas)

Outro site que permite consultar a taxa de financiamento é o Coin Analysis. Este site exibe a tendência histórica da taxa de financiamento por meio de gráficos. No entanto, em comparação com o Coin Bo, o Coin Analysis não é tão intuitivo e rastreável quanto este.

Resumir

Para investidores que negociam regularmente durante um período de tempo, é essencial compreender as taxas de financiamento. Compreender como funcionam as taxas de financiamento também pode ajudar os investidores a evitar perdas nas negociações e a otimizar os lucros através de estratégias sólidas. As taxas de financiamento também desempenham um papel importante no mercado de derivados, reduzindo a manipulação de preços por parte dos grandes intervenientes.