A negociação de margem é um método de negociação de ativos utilizando fundos de terceiros. Em comparação com as contas de negociação normais, as contas de margem permitem aos traders aceder a maiores quantidades de capital e utilizar alavancagem. A negociação de margem foi projetada para melhorar os resultados comerciais e gerar mais lucro com transações bem-sucedidas. Isto aumenta enormemente a popularidade da negociação com margem em mercados de baixa volatilidade, especialmente no mercado Forex internacional. Além disso, a negociação de margem é utilizada nos mercados de ações, commodities e criptomoedas.
Nos mercados tradicionais, os fundos emprestados geralmente são fornecidos por um corretor de investimentos. No entanto, ao negociar criptomoedas, isso geralmente é feito por outros traders que ganham juros com a crescente demanda do mercado. A opção menos comum é uma exchange de criptomoedas fornecer fundos de margem aos usuários.
Como funciona a negociação de margem?
Ao iniciar a negociação de margem, um trader deve investir uma porcentagem do valor total do pedido. Esse investimento inicial é chamado de margem e está intimamente relacionado ao conceito de alavancagem. Em outras palavras, contas de negociação de margem são usadas para negociar usando fundos emprestados, e a alavancagem descreve a proporção entre fundos emprestados e margem. Por exemplo, para abrir uma negociação de US$ 100.000 com alavancagem de 10:1, um trader precisaria investir US$ 10.000 de seus próprios fundos.
Diferentes plataformas de negociação e mercados operam com diferentes regras e taxas de alavancagem. No mercado de ações, por exemplo, a proporção típica é de 2:1, enquanto os contratos futuros geralmente são negociados com alavancagem de 15:1. Quando se trata de corretagem Forex, a negociação de margem geralmente é feita na proporção de 50:1, mas em alguns casos é de 100:1 ou 200:1. Nos mercados de criptomoedas, essa proporção normalmente varia de 2:1 a 100:1 – frequentemente chamada de “x” na comunidade de negociação (2x, 5x, 10x, 50x, etc.).
A negociação de margem pode ser usada para abrir posições longas e curtas. Uma posição longa pressupõe que o preço de um ativo irá subir; Uma posição curta implica uma queda. Quando uma posição de margem é aberta, os ativos do trader funcionam como garantia para fundos emprestados. Isso é muito importante porque a maioria das corretoras reserva-se o direito de forçar a venda desses ativos se o mercado se mover contra sua posição (acima ou abaixo de um certo limite).
Por exemplo, se um trader abre uma posição longa com alavancagem, uma queda significativa no preço pode exigir uma chamada de margem. Uma chamada de margem ocorre quando um trader é obrigado a depositar mais fundos em sua conta de margem para atender aos requisitos mínimos de negociação de margem. Se o trader não fizer isso, seus ativos serão automaticamente liquidados para cobrir perdas. Isso normalmente ocorre quando o valor total das ações em uma conta de margem (margem de liquidação) fica abaixo dos requisitos gerais de margem da bolsa ou corretora.
Vantagens e desvantagens
A principal vantagem da negociação de margem é que ela pode levar a lucros maiores devido ao custo relativamente alto de negociação de posições. Além disso, pode ser útil para diversificação, pois os traders podem abrir várias posições com quantias relativamente pequenas de capital de investimento. Por fim, ter uma conta de margem pode facilitar que os traders abram posições rapidamente sem precisar depositar grandes quantias de dinheiro em suas contas.
Apesar das vantagens, a negociação de margem tem uma desvantagem significativa: ela aumenta tanto os lucros quanto as perdas. Diferentemente da negociação à vista, a negociação de margem não é segurada contra perdas maiores que o investimento inicial do negociador e, portanto, é considerada um método de negociação de alto risco. Dependendo do nível de alavancagem, mesmo uma pequena queda no preço de mercado pode resultar em perdas significativas. Portanto, é importante que os investidores que negociam com margem utilizem estratégias eficazes de gerenciamento de risco com ferramentas apropriadas, como ordens stop-limit.
Negociação de margem em mercados de criptomoedas
A negociação de margem é inerentemente arriscada, mas quando se trata de criptomoedas, os riscos são ainda maiores. Devido à alta volatilidade dos mercados de criptomoedas, os traders devem ter extremo cuidado ao negociar com margem. E embora estratégias de hedge e gerenciamento de risco possam ajudar, a negociação de margem definitivamente não é para iniciantes.
Analisar gráficos e tendências e identificar pontos de entrada e saída não eliminará os riscos da negociação de margem, mas pode ajudar você a prevê-los melhor e negociar de forma mais eficaz. Antes de se envolver na negociação de criptomoedas, você deve aprender os princípios da análise técnica e tentar a sorte na negociação à vista.
Financiamento marginal
Os investidores que não estão preparados para assumir os riscos associados à negociação de margem podem encontrar outra maneira de lucrar com a negociação usando alavancagem. Algumas plataformas de negociação e bolsas de criptomoedas oferecem financiamento de margem, o que significa que os usuários podem financiar negociações de margem de outros usuários.
Normalmente, esse processo tem um prazo determinado e paga taxas de juros dinâmicas. Se o comerciante concordar com os termos e aceitar a oferta, o patrocinador tem o direito de pagar o empréstimo com os juros acordados. Embora esses mecanismos possam variar de acordo com a bolsa, os riscos de fornecer fundos de margem são relativamente baixos, pois posições alavancadas podem ser liquidadas à força para evitar perdas excessivas. No entanto, o financiamento de margem exige que os usuários mantenham seus fundos em uma carteira de câmbio. Portanto, é importante considerar os riscos envolvidos e entender como esse recurso funciona na exchange escolhida.
Retomar
É claro que a negociação de margem é uma ferramenta útil para aqueles que desejam obter uma renda maior com suas negociações. Quando usada corretamente, a negociação de margem alavancada pode ajudar a aumentar os lucros e diversificar seu portfólio.
Mas, como já dissemos, esse método de negociação está associado a riscos e pode aumentar as perdas. Portanto, ele só deve ser usado por traders experientes. No caso de negociação de margem com criptomoedas, deve-se ter ainda mais cuidado devido à alta volatilidade do mercado.
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