Scalping é um estilo de negociação especializado em lucrar com pequenas mudanças de preço e obter lucro rápido com a revenda. No day trading, scalping é um termo para uma estratégia que prioriza a obtenção de altos volumes com pequenos lucros.

Scalping exige que um trader tenha uma estratégia de saída rigorosa porque uma grande perda pode eliminar os muitos pequenos ganhos que o trader trabalhou para obter. Portanto, ter as ferramentas certas — como um feed ao vivo, um corretor de acesso direto e a resistência para fazer muitas negociações — é necessário para que essa estratégia seja bem-sucedida.

Continue lendo para saber mais sobre essa estratégia, os diferentes tipos de scalping e dicas sobre como usar esse estilo de negociação.

PRINCIPAIS CONCLUSÕES

• Scalping é um estilo de negociação especializado em lucrar com pequenas mudanças de preço e obter lucro rápido com a revenda.

• O scalping exige que o trader tenha uma estratégia de saída rigorosa, porque uma grande perda pode eliminar os muitos pequenos ganhos que o trader trabalhou para obter.

• Ter as ferramentas certas — como uma transmissão ao vivo, um corretor de acesso direto e a resistência para fazer muitas negociações — é necessário para que essa estratégia seja bem-sucedida.

• Um scalper de ações bem-sucedido terá uma proporção muito maior de negociações vencedoras em comparação às perdedoras, enquanto mantém os lucros aproximadamente iguais ou ligeiramente maiores que as perdas.

• Um scalper puro fará uma série de negociações por dia, talvez centenas.

Como funciona o escalpelamento de ações

Scalping é baseado na suposição de que a maioria das ações completará o primeiro estágio de um movimento. Mas para onde isso vai a partir daí é incerto. Após esse estágio inicial, algumas ações param de avançar, enquanto outras continuam avançando.

Um discounter pretende obter o máximo de pequenos lucros possível. Isso é o oposto da mentalidade de "deixe seus lucros correrem", que tenta otimizar resultados positivos de negociação aumentando o tamanho das negociações vencedoras. Essa estratégia alcança resultados aumentando o número de vencedores e sacrificando o tamanho das vitórias.

Não é incomum para um trader com um prazo maior alcançar resultados positivos ganhando apenas metade, ou até menos, de suas negociações — é que as vitórias são muito maiores do que as perdas. Um scalper de ações bem-sucedido, no entanto, terá uma proporção muito maior de negociações vencedoras versus perdedoras, enquanto mantém os lucros aproximadamente iguais ou ligeiramente maiores do que as perdas.

As principais premissas do scalping são:

• A exposição reduzida limita o risco: uma breve exposição ao mercado diminui a probabilidade de ocorrer um evento adverso.

• Movimentos menores são mais fáceis de obter: Um desequilíbrio maior de oferta e demanda é necessário para garantir maiores mudanças de preço. Por exemplo, é mais fácil para uma ação fazer um movimento de $ 0,01 do que fazer um movimento de $ 1.

• Movimentos menores são mais frequentes que os maiores: mesmo durante mercados relativamente calmos, há muitos movimentos pequenos que um scalper pode explorar.

O scalping pode ser adotado como estilo primário ou suplementar de negociação.

Spreads em Scalping vs. Estratégia de Trading Normal

Quando os scalpers negociam, eles querem lucrar com as mudanças no spread bid-ask de um título. Essa é a diferença entre o preço que um corretor comprará um título de um scalper (o preço bid) e o preço que o corretor venderá (o preço ask) para o scalper. Então, o scalper está procurando um spread mais estreito.

Mas em circunstâncias normais, a negociação é razoavelmente consistente e pode permitir lucros estáveis. Isso porque o spread entre o bid e o ask também é estável (oferta e demanda por títulos são equilibradas).

Scalping como estilo de negociação primário

Um scalper puro fará uma série de negociações por dia — talvez centenas. Um scalper utilizará principalmente ticks, ou gráficos de um minuto, já que o período de tempo é pequeno, e eles precisam ver as configurações conforme elas tomam forma o mais próximo possível do tempo real. Sistemas de suporte como Direct Access Trading (DAT) e cotações de nível 2 são essenciais para esse tipo de negociação. A execução automática e instantânea de ordens é crucial para um scalper, então um corretor de acesso direto é o método preferido.

Scalping como um estilo suplementar

Traders com prazos mais longos podem usar scalping como uma abordagem suplementar. A maneira mais óbvia é usá-lo quando o mercado estiver instável ou travado em uma faixa estreita. Quando não há tendências em um prazo mais longo, ir para um prazo mais curto pode revelar tendências visíveis e exploráveis, o que pode levar um trader a buscar um scalp.

Outra maneira de adicionar scalping a negociações de prazos mais longos é por meio do chamado conceito "guarda-chuva". Essa abordagem permite que um trader melhore sua base de custos e maximize um lucro. As negociações guarda-chuva são feitas da seguinte maneira:

• Um trader inicia uma posição para uma negociação de prazo mais longo.

• Enquanto a operação principal se desenvolve, o trader identifica novas configurações em um período de tempo mais curto na direção da operação principal, entrando e saindo delas pelos princípios do scalping.

Com base em configurações específicas, qualquer sistema de negociação pode ser usado para fins de scalping. Nesse sentido, o scalping pode ser visto como um tipo de método de gerenciamento de risco. Basicamente, qualquer negociação pode ser transformada em um scalp ao obter um lucro próximo à proporção risco/recompensa de 1:1. Isso significa que o tamanho do lucro obtido é igual ao tamanho de um stop ditado pela configuração. Se, por exemplo, um trader entrar em sua posição para uma negociação de scalp a $ 20 com um stop inicial em $ 19,90, o risco é de $ 0,10. Isso significa que uma proporção risco/recompensa de 1:1 será alcançada em $ 20,10.

As negociações de scalp podem ser executadas tanto em lados longos quanto curtos. Elas podem ser feitas em rompimentos ou em negociações limitadas por intervalo. Muitas formações de gráficos tradicionais, como xícaras e alças ou triângulos, podem ser usadas para scalping. O mesmo pode ser dito sobre indicadores técnicos se um trader basear suas decisões neles.

Estratégias de Scalping

O primeiro tipo de scalping é chamado de "market-making", em que um scalper tenta capitalizar o spread postando simultaneamente um bid e uma oferta para uma ação específica. Obviamente, essa estratégia pode ter sucesso apenas em ações quase imóveis que negociam grandes volumes sem nenhuma mudança real de preço.

Esse tipo de scalping é imensamente difícil de ser feito com sucesso porque um trader precisa competir com os market makers pelas ações tanto em lances quanto em ofertas. Além disso, o lucro é tão pequeno que qualquer movimento de ações contra a posição do trader justifica uma perda que excede sua meta de lucro original.

Os outros dois estilos são baseados em uma abordagem mais tradicional e exigem um estoque em movimento, onde os preços mudam rapidamente. Esses dois estilos também exigem uma estratégia sólida e um método de leitura do movimento.

O segundo tipo de scalping é feito comprando um grande número de ações que são vendidas com lucro em um movimento de preço muito pequeno. Um trader desse estilo entrará em posições para vários milhares de ações e esperará por um pequeno movimento, que geralmente é medido em centavos. Tal abordagem requer ações altamente líquidas (para permitir a entrada e saída de 3.000 a 10.000 ações facilmente).

O terceiro tipo de scalping é considerado mais próximo dos métodos tradicionais de negociação. Um trader insere uma quantidade específica de ações em qualquer configuração ou sinal de seu sistema e fecha a posição assim que o primeiro sinal de saída é gerado próximo à proporção risco/recompensa de 1:1.

Dicas para Scalpers Iniciantes

Com baixas barreiras de entrada no mundo do trading, o número de pessoas tentando suas mãos no day trading e outras estratégias, incluindo scalping, aumentou. Os recém-chegados ao scalping precisam ter certeza de que o estilo de trading se adapta à sua personalidade, porque requer uma abordagem disciplinada. Os traders precisam tomar decisões rápidas, identificar oportunidades e monitorar constantemente a tela. Aqueles que são impacientes e se sentem gratificados ao escolher pequenas negociações bem-sucedidas são perfeitos para o scalping.

Dito isso, scalping não é a melhor estratégia de negociação para novatos; envolve tomada de decisão rápida, monitoramento constante de posições e rotatividade frequente. Ainda assim, existem algumas dicas que podem ajudar scalpers novatos.

Execução de Ordem

Um novato precisa dominar a arte da execução eficiente de ordens. Uma ordem atrasada ou ruim pode acabar com o pouco lucro obtido (e até mesmo resultar em prejuízo). Como a margem de lucro por negociação é limitada, a execução da ordem precisa ser precisa. Conforme mencionado acima, isso requer sistemas de suporte, como Direct Access Trading e cotações de nível 2.

Frequência e Custos

Um scalper novato precisa ter certeza de manter os custos em mente ao fazer negociações. O scalping envolve inúmeras negociações — até centenas durante uma sessão de negociação. Compras e vendas frequentes tendem a ser caras em termos de comissões, o que pode diminuir o lucro. Isso torna crucial escolher o corretor online certo. O corretor não deve apenas fornecer requisitos — como acesso direto aos mercados — mas também comissões competitivas. E lembre-se, nem todos os corretores permitem o scalping.

Negociação

Identificar a tendência e o momentum é útil para um scalper que pode até entrar e sair brevemente para repetir um padrão. Um novato precisa entender o pulso do mercado e, uma vez que o scalper tenha identificado isso, a negociação de tendências e a negociação de momentum podem ajudar a obter negociações mais lucrativas. Outra estratégia usada por scalpers é uma contratendência. Mas os iniciantes devem evitar usar essa estratégia e se ater à negociação com a tendência.

Lados de negociação

Iniciantes geralmente se sentem mais confortáveis ​​com negociações no lado da compra e devem se ater a isso antes de ganharem confiança e experiência suficientes para lidar com o lado curto. No entanto, os scalpers devem, eventualmente, equilibrar negociações longas e curtas para obter os melhores resultados.

Análise Técnica

Os novatos devem se equipar com os fundamentos da análise técnica para combater a crescente competição no mundo intradiário. Isso é especialmente relevante nos mercados de hoje, que são dominados pela negociação de alta frequência (HFT). Sem mencionar que a maioria das negociações agora ocorre longe das bolsas, em dark pools que não relatam em tempo real.

Como os scalpers não podem mais depender somente de análises de profundidade de mercado em tempo real para obter os sinais de que precisam para registrar vários pequenos lucros em um dia típico de negociação, é recomendado que eles usem indicadores técnicos que sejam destinados a prazos muito curtos. Existem três indicadores técnicos que são ideais para oportunidades de curto prazo: estratégia de entrada de fita de média móvel, estratégia de saída de força/fraqueza relativa e scalping de vários gráficos.

Um indicador técnico apropriado para uma estratégia de negociação de scalping é chamado de scalping de gráficos múltiplos. Primeiro, crie um gráfico de 15 minutos sem nenhum indicador que você possa usar para monitorar quaisquer condições de fundo que possam impactar seu desempenho intradiário. Em seguida, adicione três linhas: uma para a impressão de abertura e duas para a máxima e mínima da faixa de negociação configurada nos primeiros 45 a 90 minutos da sessão. Observe a ação do preço nesses níveis; eles também configurarão sinais de compra ou venda em larga escala, de dois minutos. Seus maiores lucros durante o dia de negociação virão quando os scalps se alinharem com os níveis de suporte e resistência nos gráficos de 15 minutos, 60 minutos ou diários.

Volume

Como técnica, o scalping requer decisões frequentes de entrada e saída em um curto espaço de tempo. Tal estratégia só pode ser implementada com sucesso quando os pedidos podem ser preenchidos, e isso depende dos níveis de liquidez. Negociações de alto volume oferecem liquidez muito necessária.

Disciplina

Como regra, é melhor fechar todas as posições durante a sessão de negociação de um dia e não carregá-las para o dia seguinte. O scalping é baseado em pequenas oportunidades que existem no mercado, e um scalper não deve se desviar do princípio básico de manter uma posição por um curto período de tempo.

Prós e contras do scalping de ações

Se um trader for capaz de implementar uma estratégia de saída rigorosa, uma das maiores vantagens do scalping é que ele pode ser muito lucrativo. Os scalpers podem alavancar pequenas mudanças no preço de uma ação que podem não refletir necessariamente a tendência geral do preço da commodity para o dia. Os scalpers também não precisam seguir fundamentos básicos porque eles não desempenham um papel significativo ao lidar apenas com um período de tempo muito curto. Por esse motivo, os traders não precisam saber muito sobre a ação.

Outra grande vantagem dessa estratégia é que há muito pouco risco de mercado envolvido. Ela é projetada para limitar as perdas de qualquer ação, fazendo alavancagem apertada e pontos de stop-loss. Scalping também é uma estratégia não direcional, então os mercados não precisam estar se movendo em uma determinada direção para tirar vantagem dela: funciona quando os mercados estão se movendo para cima e para baixo. Finalmente, muitas estratégias de scalping são facilmente automatizadas dentro do sistema de negociação que está sendo usado porque geralmente são baseadas em uma série de critérios técnicos.

No entanto, também há desvantagens em usar o scalping como uma estratégia de negociação. Primeiro e mais importante, o scalping envolve um número máximo de negociações, em comparação com outras estratégias. Abrir um grande número de negociações traz custos de transação mais altos porque você está pagando uma comissão em cada negociação. Com o scalping, você tem que tirar vantagem de grandes quantidades de negociações para gerar lucro suficiente; para alguns traders, o risco de apenas gerar pequenos lucros não vale a pena. Alguns scalpers fazem dezenas ou centenas de negociações por dia; essa estratégia pode consumir muito tempo e requer altos níveis de concentração.

Prós do Stock Scalping

• Pode ser muito lucrativo se executado com precisão e com uma estratégia de saída rigorosa

• Muitas oportunidades de alavancar pequenas mudanças no preço de uma ação

• Não é necessário seguir fundamentos básicos

• Risco de mercado muito baixo envolvido

• Estratégia não direcional: pode ser usada se o mercado estiver subindo ou descendo

• Pode ser facilmente automatizado dentro do sistema de negociação que está sendo usado

Contras do Stock Scalping

• Altos custos de transação para os participantes

• Requer maior alavancagem para gerar lucro

• Pode ser uma estratégia demorada que requer altos níveis de concentração

• É preciso fazer dezenas ou centenas de negociações por dia para ver lucro

O scalping de ações é ilegal?

O scalping de ações é uma estratégia de negociação legal. É usado por investidores de varejo e institucionais. No entanto, também pode ser usado de forma fraudulenta, como foi observado pela SEC, como quando um participante do mercado recomenda um

estoque de modo a fazer com que o preço suba e depois vendê-lo pelo preço inflacionado para gerar lucros.1

É possível ganhar dinheiro com scalping de ações?

Sim, você pode ganhar dinheiro fazendo scalping de ações. Embora o scalping sacrifique o tamanho das negociações vencedoras, ele aumenta enormemente a proporção de negociações vencedoras para as perdedoras. No entanto, alguns traders preferem estratégias diferentes que lhes permitam participar de ganhos maiores. Com o scalping, os traders obtêm muitas vitórias pequenas rapidamente para minimizar o risco, o que significa que, na busca por pequenas vitórias, eles podem perder vitórias maiores.

Como escolher uma ação para scalping?

Os scalpers geralmente tomam decisões de negociação com base em três fatores diferentes. Primeiro, eles definem um valor de lucro alvo por negociação; esse valor é relativo ao tamanho do preço da ação, embora a maioria dos scalpers busque ganhos na faixa de US$ 0,10 a US$ 0,25. Os scalpers também usam a cotação de Nível 2 para acompanhar ações que atingem novas máximas ou mínimas intradiárias para capturar o máximo de lucro possível. No entanto, para executar essa abordagem com sucesso, você precisa manter o foco por longos períodos de tempo e ter o mais alto nível de execução de ordens. Finalmente, os scalpers observam tendências: seguem as notícias e observam tendências que podem fazer com que um título se torne volátil. Isso permite que eles criem uma lista de observação de "ações quentes" que provavelmente sofrerão movimentos de preço.

Quais são algumas estratégias de scalping trading?

Existem muitas estratégias de scalping. Uma estratégia é conhecida como marcação. Com essa estratégia, o trader visa capitalizar o spread bid-ask ao fazer uma oferta e uma oferta para a mesma ação ao mesmo tempo. Essa estratégia é melhor empregada com ações que não estão mostrando nenhuma mudança de preço em tempo real.

Outra estratégia envolve comprar um grande número de ações e então vendê-las com lucro com um pequeno movimento de preço. Por exemplo, um trader pode entrar em uma posição para milhares de ações e esperar que um pequeno movimento de preço ocorra. Esse movimento pode ser de apenas alguns centavos.

Uma terceira estratégia se assemelha a uma estratégia tradicional de day trading. Um trader insere uma quantidade de ações em um sinal ou configuração do sistema e sai da posição assim que um sinal é gerado próximo à relação risco/recompensa de 1:1. Neste ponto, o lucro é igual ao tamanho do stop do scalper. Por exemplo, se um trader entra em uma posição a $20 com um stop a $19,90, o risco é de $0,10. Uma relação risco/recompensa de 1:1 será alcançada em $20,10.

O que é scalping Forex?

Scalping forex é um estilo de negociação usado por traders forex. Ele envolve comprar ou vender um par de moedas e então mantê-lo por um curto período de tempo em uma tentativa de lucrar. Um scalper forex procura fazer um grande número de negociações, aproveitando os pequenos movimentos de preço que são comuns ao longo do dia.