Os títulos do Tesouro dos EUA fecharam sem direção definida na sexta-feira, com o aumento da inclinação da curva de juros: os rendimentos de curto prazo caíram cerca de 1 ponto-base, enquanto os de médio a longo prazo subiram de 2 a 3 pontos-base. Segundo a Sina Finance, às 16h23, horário de Nova York, o rendimento dos títulos de 2 anos recuou 2,2 pontos-base, para 4,8589%; o dos títulos de 5 anos ficou praticamente inalterado, em 4,9706%; o dos títulos de 10 anos subiu 1,4 ponto-base, para 5,1413%; e o dos títulos de 30 anos avançou 2 pontos-base, para 5,472%.

Pouco depois das 15h, horário de Nova York, o spread entre os rendimentos dos títulos de 2 e 10 anos aumentou mais de 3 pontos-base. O rendimento dos títulos de 10 anos estava em torno de 5,15%, alta de cerca de 2,5 pontos-base no dia, após superar brevemente 5,17% pela primeira vez desde 14 de outubro. Os títulos do Tesouro de curto prazo reverteram as perdas anteriores depois que as ações dos EUA caíram, puxadas pelos componentes do Nasdaq 100.

Os spreads de swap de ponta longa lideraram os ganhos, encerrando perto das máximas intradiárias e ampliando-se em quase 2 pontos-base na sexta-feira, após avançarem 1,5 ponto-base na quinta-feira. Os swaps tiveram desempenho inferior ao dos títulos do Tesouro dos EUA, e a demanda por pagamentos a taxa fixa pode ter estado relacionada à convexidade e contribuído para yields mais altos. Os swaps de índice overnight vinculados às datas das reuniões do Fed fecharam praticamente estáveis, precificando expectativas de cerca de 28 pontos-base em altas de juros na reunião de política monetária de dezembro. O spread entre os yields dos títulos do Tesouro dos EUA de 5 e 30 anos subiu cerca de 2 pontos-base, para 49,96 pontos-base; o spread entre os de 2 e 10 anos ampliou-se em cerca de 3,7 pontos-base, para 28,03 pontos-base; e os futuros de títulos do Tesouro dos EUA de 10 anos caíram 0,2%.