Bom dia. No boletim de ontem, ainda falávamos da recuperação do Bitcoin para 80,548 dólares e da liderança do Ethereum na rotação. Uma noite depois, tudo foi devolvido.
Resumo da noite: o Bitcoin estava em cerca de 75,914 dólares nesta manhã, queda de aproximadamente 5,8% no dia. Durante o pregão, chegou à mínima de cerca de 75,208 dólares, praticamente voltando ao ponto de partida antes da recuperação de quarta-feira. O Ethereum caiu ainda mais: cerca de 2,234 dólares, recuo de aproximadamente 7,8% em 24 horas, voltando a ficar abaixo de 2,300 dólares. O Zcash estava em cerca de 1,244 dólares, queda de aproximadamente 3,6%. Quem liderou as altas ontem lidera as quedas hoje — a rotação veio rápido e foi embora rápido.
Essa queda não aconteceu isoladamente. As ações de tecnologia dos EUA despencaram durante a noite: o Nasdaq caiu quase 6% em um único dia, seu pior resultado diário desde abril. Com o esfriamento do apetite por risco, o mercado cripto também ficou sob pressão. Mais importante ainda foi a alavancagem: em 24 horas, mais de 1 bilhão de dólares em posições foram liquidados em todo o mercado, incluindo cerca de 954 milhões de dólares em posições compradas — a maior liquidação de posições compradas desde 28 de outubro. O total de contratos em aberto de futuros de Bitcoin caiu de cerca de 28 bilhões de dólares para menos de 26 bilhões, o menor nível desde meados de setembro. Quem perseguiu a alta e aumentou a alavancagem na quarta-feira acabou servindo de combustível para essa queda.
Minha opinião: esta alternância de “um dia de alta, um dia de queda” confirma exatamente o alerta do artigo de ontem ao meio-dia: uma alta impulsionada por um short squeeze, sem a entrada de compradores no mercado à vista para dar continuidade ao movimento, não vai longe. O contrário também vale: vender a descoberto durante uma queda brusca ou tentar comprar na baixa com alavancagem é igualmente entregar-se à volatilidade. Em um mercado lateral, o mais caro não é ficar de fora da alta, mas ficar pulando de um lado para o outro repetidamente com alavancagem. Minha estratégia sempre foi: primeiro avaliar os níveis de preço, depois o tamanho da posição; não me apressar para agir em altas ou quedas bruscas. O mercado envolve riscos, e a negociação de contratos envolve riscos ainda maiores. Opere dentro dos seus limites. O conteúdo acima é apenas um compartilhamento de experiências e não constitui recomendação de investimento.
Três pontos para acompanhar hoje: primeiro, será que os 75 mil dólares vão se manter? Esse nível fica perto da mínima de quarta-feira; se for mantido, ainda podemos falar em consolidação. Se for rompido para baixo, será preciso observar uma correção mais profunda. Segundo, a atualização NU7 da Zcash deve ser ativada hoje de manhã, por volta das 10h30, no bloco 3.543.405. O tempo de geração dos blocos será reduzido de 75 para 25 segundos. Os detalhes foram explicados no artigo longo de ontem à noite; hoje, vamos acompanhar se a implementação ocorrerá sem problemas. Terceiro, hoje às 20h30 (horário de Pequim), os Estados Unidos divulgarão os dados de emprego de outubro. A volatilidade pode se estender até a noite.
Escolha uma: qual cenário você considera mais provável hoje? A) Os 75 mil dólares se mantêm e há uma recuperação; B) os 75 mil dólares são rompidos e a correção continua.