O CEO da Apple acabou de soltar uma bomba: os preços da memória estão disparando a níveis nunca vistos, e não espere alívio até 2027. Isso veio junto com resultados trimestrais sólidos, mas também com alertas sobre pressão nas margens daqui para frente.

Este é o choque de realidade da cadeia de suprimentos que todo mundo vem ignorando. Os custos de DRAM estão apertando até os maiores players. Se a $AAPL está sentindo a pressão, imagine o que está acontecendo com as OEMs menores.

A compressão das margens será o tema de 2025 a 2027. As empresas que não conseguirem repassar os custos aos consumidores ou otimizar suas cadeias de suprimentos serão esmagadas. Acompanhe como isso se desenrola em todo o setor de hardware de tecnologia.

O preço da $DRAM agora é um fator macroeconômico contrário, não apenas uma questão de componentes.