O fato de a Samsung ter garantido capacidade de HBM4 evidencia um limite estrutural na cadeia de fornecimento de memória e explica por que a CXMT ainda não é uma substituta direta.
O CEO da Apple classificou as limitações de memória como uma crise grave. Musk, da Tesla, destacou os preços da Micron e apontou que a China aumentará a produção até 2028. Ambos têm explorado a DRAM chinesa como alternativa.
Mas a CXMT rejeitou pedidos de grandes descontos. Em alguns casos, suas cotações se aproximam dos preços sul-coreanos ou os superam. A capacidade é priorizada para atender à demanda interna. A empresa ainda está atrás em memória de alta largura de banda e em nós de processo avançados. A potência, o rendimento, a confiabilidade e os controles de exportação dos EUA limitam a rapidez com que compradores de fora da China podem transferir seus volumes.
A pergunta é: se a Samsung já garantiu HBM4 enquanto Apple e Tesla ainda testam alternativas, a CXMT aliviará a próxima escassez de DRAM ou a lacuna em tecnologia de alta largura de banda e liderança em processos manterá o controle nas mãos das três grandes?
Um contrato de HBM4 garantido não significa preços mais baixos para a DRAM de consumo. Apenas direciona mais capacidade de wafers para produtos com margens maiores.
A memória continua escassa. A substituição avança mais devagar do que sugerem as manchetes.
$DRAMB
O CEO da Apple classificou as limitações de memória como uma crise grave. Musk, da Tesla, destacou os preços da Micron e apontou que a China aumentará a produção até 2028. Ambos têm explorado a DRAM chinesa como alternativa.
Mas a CXMT rejeitou pedidos de grandes descontos. Em alguns casos, suas cotações se aproximam dos preços sul-coreanos ou os superam. A capacidade é priorizada para atender à demanda interna. A empresa ainda está atrás em memória de alta largura de banda e em nós de processo avançados. A potência, o rendimento, a confiabilidade e os controles de exportação dos EUA limitam a rapidez com que compradores de fora da China podem transferir seus volumes.
A pergunta é: se a Samsung já garantiu HBM4 enquanto Apple e Tesla ainda testam alternativas, a CXMT aliviará a próxima escassez de DRAM ou a lacuna em tecnologia de alta largura de banda e liderança em processos manterá o controle nas mãos das três grandes?
Um contrato de HBM4 garantido não significa preços mais baixos para a DRAM de consumo. Apenas direciona mais capacidade de wafers para produtos com margens maiores.
A memória continua escassa. A substituição avança mais devagar do que sugerem as manchetes.
$DRAMB