$EPIC Hoje à tarde, em apenas duas horas, subiu de 0.218 para 0.335, chegando a uma alta de 53%. Mas, na Binance Futures, os grandes investidores com as maiores posições reduziram, no mesmo período, a proporção entre posições compradas e vendidas de 2.98 para 2.00.
A maior parte do dinheiro que entrou nesta alta veio dos contratos futuros. Considerando a quantidade de moedas, o open interest nos contratos futuros era de 10,75 milhões de moedas às 13h e chegou a 14,19 milhões às 15h, um aumento de 32% em duas horas. Na hora entre as 14h e as 15h, o volume negociado em contratos futuros foi de 11,42 milhões de dólares, contra apenas 2,11 milhões no mercado à vista — mais de cinco vezes menos. Na liquidação da taxa de financiamento às 16h, ela chegou a +0.107%; nos dois dias anteriores, quase todas as liquidações ficaram em +0.005%. O custo de manutenção das posições compradas subiu de repente para 21 vezes o normal.
A proporção de posições compradas dos grandes investidores caiu de 74.9% para 66.7%, enquanto a parcela de contas de investidores de varejo com posições compradas subiu de 52.5% para cerca de 55%. Novos compradores entraram atrás da alta, enquanto os antigos aproveitaram para reduzir suas posições. O preço recuou de 0.335 para a mínima das 16h, em 0.254, devolvendo 70% da alta; o open interest também caiu para 13,25 milhões de moedas.
Em resumo, os compradores que entraram no topo usaram alavancagem para empurrar o preço para cima e mantiveram suas posições pagando uma taxa de financiamento positiva. Quando o preço recuou, só lhes restou fechar as posições compradas à força.
Voltando ao texto de 16 de outubro, escrevi que provavelmente o preço testaria 0.191. No fim, a mínima foi apenas 0.2112, e hoje ainda surgiu uma vela de alta de 53% — essa previsão estava errada. Na época, eu disse que só consideraria as posições compradas eliminadas se a proporção dos grandes investidores caísse abaixo de 1.5 ou se a taxa de financiamento ficasse negativa. Nenhuma das duas coisas aconteceu até agora: o preço se recuperou primeiro, mas não por um aperto nas posições vendidas — os compradores é que estão correndo atrás da alta.
Na análise técnica, o RSI14 diário ainda está em 29.2, sem sair da zona de sobrevenda. A EMA26 de 4 horas está em 0.307, e a banda superior de Bollinger de 1 hora, em 0.302. As duas linhas ficam próximas de 0.30; o preço chegou a ultrapassá-las à tarde, mas não conseguiu se manter acima. A linha central de Bollinger de 1 hora, em 0.251, segurou justamente este recuo.
Vejo esta vela de alta como uma entrada coletiva e tardia dos compradores nos contratos futuros, não como um sinal de fundo. A taxa de financiamento continua positiva e os grandes investidores ainda estão reduzindo suas posições. É bem provável que a faixa entre 0.251 e 0.254 seja testada novamente; se não resistir, o preço pode voltar à mínima de hoje, em 0.218. Para mudar de opinião, preciso ver um fechamento de 4 horas acima de 0.307 e, ao mesmo tempo, a taxa de financiamento voltar para menos de +0.01%. Continuo sem posição em EPIC: não vou correr atrás da alta nem enfrentar um grupo de compradores que está pagando taxas. Registro de opinião pessoal
#EPIC #Dados de contratos futuros
A maior parte do dinheiro que entrou nesta alta veio dos contratos futuros. Considerando a quantidade de moedas, o open interest nos contratos futuros era de 10,75 milhões de moedas às 13h e chegou a 14,19 milhões às 15h, um aumento de 32% em duas horas. Na hora entre as 14h e as 15h, o volume negociado em contratos futuros foi de 11,42 milhões de dólares, contra apenas 2,11 milhões no mercado à vista — mais de cinco vezes menos. Na liquidação da taxa de financiamento às 16h, ela chegou a +0.107%; nos dois dias anteriores, quase todas as liquidações ficaram em +0.005%. O custo de manutenção das posições compradas subiu de repente para 21 vezes o normal.
A proporção de posições compradas dos grandes investidores caiu de 74.9% para 66.7%, enquanto a parcela de contas de investidores de varejo com posições compradas subiu de 52.5% para cerca de 55%. Novos compradores entraram atrás da alta, enquanto os antigos aproveitaram para reduzir suas posições. O preço recuou de 0.335 para a mínima das 16h, em 0.254, devolvendo 70% da alta; o open interest também caiu para 13,25 milhões de moedas.
Em resumo, os compradores que entraram no topo usaram alavancagem para empurrar o preço para cima e mantiveram suas posições pagando uma taxa de financiamento positiva. Quando o preço recuou, só lhes restou fechar as posições compradas à força.
Voltando ao texto de 16 de outubro, escrevi que provavelmente o preço testaria 0.191. No fim, a mínima foi apenas 0.2112, e hoje ainda surgiu uma vela de alta de 53% — essa previsão estava errada. Na época, eu disse que só consideraria as posições compradas eliminadas se a proporção dos grandes investidores caísse abaixo de 1.5 ou se a taxa de financiamento ficasse negativa. Nenhuma das duas coisas aconteceu até agora: o preço se recuperou primeiro, mas não por um aperto nas posições vendidas — os compradores é que estão correndo atrás da alta.
Na análise técnica, o RSI14 diário ainda está em 29.2, sem sair da zona de sobrevenda. A EMA26 de 4 horas está em 0.307, e a banda superior de Bollinger de 1 hora, em 0.302. As duas linhas ficam próximas de 0.30; o preço chegou a ultrapassá-las à tarde, mas não conseguiu se manter acima. A linha central de Bollinger de 1 hora, em 0.251, segurou justamente este recuo.
Vejo esta vela de alta como uma entrada coletiva e tardia dos compradores nos contratos futuros, não como um sinal de fundo. A taxa de financiamento continua positiva e os grandes investidores ainda estão reduzindo suas posições. É bem provável que a faixa entre 0.251 e 0.254 seja testada novamente; se não resistir, o preço pode voltar à mínima de hoje, em 0.218. Para mudar de opinião, preciso ver um fechamento de 4 horas acima de 0.307 e, ao mesmo tempo, a taxa de financiamento voltar para menos de +0.01%. Continuo sem posição em EPIC: não vou correr atrás da alta nem enfrentar um grupo de compradores que está pagando taxas. Registro de opinião pessoal
#EPIC #Dados de contratos futuros