【Conhecimento】Você vê 100 ao comprar. Por que o preço médio de execução é 100,6?
Slippage é a diferença entre o preço efetivo de execução e o preço esperado. A quantidade disponível para negociação em determinado preço no livro de ordens é limitada, então uma ordem pode precisar ser correspondida a vários níveis de preço. As oscilações do mercado enquanto uma ordem a mercado está sendo processada também podem causar essa diferença.
Veja um exemplo totalmente hipotético: o melhor preço de venda de um token é 100 USDT, com apenas 20 unidades disponíveis; no nível seguinte, o preço é 101 USDT, com 30 unidades. Supondo que essas ordens permaneçam inalteradas durante o processamento, uma ordem de compra a mercado executa a compra das 50 unidades, sem considerar as taxas.
Valor da execução = 20 × 100 + 30 × 101 = 5.030 USDT.
Preço médio de execução = 5.030 ÷ 50 = 100,6 USDT.
Em relação ao melhor preço de venda de 100 visto antes da ordem, o preço médio foi 0,6% maior. Isso é slippage negativo na compra, calculado com base nesse preço de referência. Os preços e as quantidades acima servem apenas para fins didáticos e não representam cotações em tempo real.
É preciso observar tanto o “preço” quanto a “quantidade”: o melhor preço de venda indica a cotação do primeiro nível, enquanto a profundidade do livro de ordens mostra quanto pode ser absorvido nesse nível e nos seguintes. Quando o volume da ordem de compra supera a quantidade disponível no primeiro nível, o preço médio final pode avançar para os níveis seguintes.
O slippage também pode ocorrer a seu favor, por exemplo, quando o preço de execução da compra fica abaixo do esperado. Ao comparar o slippage de diferentes negociações, primeiro padronize o preço de referência e o método de cálculo; depois, contabilize separadamente custos como as taxas.
Ao consultar o histórico de execuções, confira a quantidade, o valor e o preço médio ponderado de cada execução. Isso permite reconstituir o resultado da execução com mais precisão do que observar apenas uma cotação no instante em que a ordem foi enviada.
Fonte: Binance Academy
https://www.binance.com/en/academy/articles/bid-ask-spread-and-slippage-explained
https://www.binance.com/en/academy/glossary/slippage
#加密知识 #Slippage
Slippage é a diferença entre o preço efetivo de execução e o preço esperado. A quantidade disponível para negociação em determinado preço no livro de ordens é limitada, então uma ordem pode precisar ser correspondida a vários níveis de preço. As oscilações do mercado enquanto uma ordem a mercado está sendo processada também podem causar essa diferença.
Veja um exemplo totalmente hipotético: o melhor preço de venda de um token é 100 USDT, com apenas 20 unidades disponíveis; no nível seguinte, o preço é 101 USDT, com 30 unidades. Supondo que essas ordens permaneçam inalteradas durante o processamento, uma ordem de compra a mercado executa a compra das 50 unidades, sem considerar as taxas.
Valor da execução = 20 × 100 + 30 × 101 = 5.030 USDT.
Preço médio de execução = 5.030 ÷ 50 = 100,6 USDT.
Em relação ao melhor preço de venda de 100 visto antes da ordem, o preço médio foi 0,6% maior. Isso é slippage negativo na compra, calculado com base nesse preço de referência. Os preços e as quantidades acima servem apenas para fins didáticos e não representam cotações em tempo real.
É preciso observar tanto o “preço” quanto a “quantidade”: o melhor preço de venda indica a cotação do primeiro nível, enquanto a profundidade do livro de ordens mostra quanto pode ser absorvido nesse nível e nos seguintes. Quando o volume da ordem de compra supera a quantidade disponível no primeiro nível, o preço médio final pode avançar para os níveis seguintes.
O slippage também pode ocorrer a seu favor, por exemplo, quando o preço de execução da compra fica abaixo do esperado. Ao comparar o slippage de diferentes negociações, primeiro padronize o preço de referência e o método de cálculo; depois, contabilize separadamente custos como as taxas.
Ao consultar o histórico de execuções, confira a quantidade, o valor e o preço médio ponderado de cada execução. Isso permite reconstituir o resultado da execução com mais precisão do que observar apenas uma cotação no instante em que a ordem foi enviada.
Fonte: Binance Academy
https://www.binance.com/en/academy/articles/bid-ask-spread-and-slippage-explained
https://www.binance.com/en/academy/glossary/slippage
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