Разбираем свежие данные по производственной инфляции в США. И данные по рынку труда.

Данные получились смешанными, но общий сигнал для ФРС скорее неприятный - годовая инфляция снова ускоряется.

Главные цифры:

- Общая производственная инфляция м/м: +0,4%, в рамках прогноза, но после +0,1% ранее;

- Общая производственная инфляция г/г: +5,4% при прогнозе +5,3% и +4,8% ранее;

- Базовая производственная инфляция м/м: +0,2% при прогнозе +0,3% и предыдущем показателе +0,3%;

- Базовая производственная инфляция г/г: +4,6%, в рамках прогноза, но выше предыдущих +4,3%;

- Первичные заявки на пособие по безработице: 206 тыс. против прогноза 205 тыс. и предыдущего показателя 207 тыс.;

- Общее число продолжающих пособие по безработице: 1,774 млн против прогноза 1,780 млн и предыдущего показателя 1,775 млн.

Для экономики США картина остается довольно устойчивой. Ведь рынок труда не показывает заметного ухудшения. НО производственная инфляция остается высокой и по годовым показателям снова ускорилась.

Для ФРС это скорее "ястребиный" набор данных. Месячная базовая производственная инфляция оказался чуть лучше ожиданий, НО рост общего индекса до 5,4% г/г и базового до 4,6% ВООБЩЕ не дает говорить о победе над инфляцией. Тем более, что:

- часть компонентов индексов потом попадает в расчет индекса потребительских расходов - любимого инфляционного индикатора ФРС,

- а Европейский центробанк сегодня в рамках прогноза поднял процентную ставку на 0,25 процентных пункта, с 2,40% до 2,65%.

То есть пространство для снижения ставки практически не появляется. БОЛЕЕ ТОГО, аргументы за сохранение высокой ставки или новое повышение - становятся сильнее.

Для крипторынка краткосрочно это скорее негативно, но по реакции рынка вы и сами видите. Позитив в сегодняшних данных один - базовый индекс цен производителей за месяц оказался ниже прогноза, а рынок труда остается стабильным. Но это и близко не тот позитив, который мог бы поддержать рынки.

ТЕМ НЕ МЕНЕЕ, вынос BTC ниже 77 000$ мы пока все же склонны оценивать как вынос перед спрогнозированным на вторую половину дня стартом отскока на сегодня и ближайшие 2,5 дня. Это было бы вполне в стиле последних недель. Сигналы экстремумов, которые назвали в предыдущем посте - никуда не делись. Более того, в этом часе еще 24 актива из ТОП-200 показали метки потенциального лоя на часовом ТФ. В их числе теперь - BTC и ETH.

Как видно по скрину 5-минутного ТФ, ближайшая плотность целей этим дампом - уже собрана. При этом есть Strong signal потенциального лоя на 5-, 10- и 15-минутном, а также 30-минутном ТФ. Так что локальная картина дает готовность к старту движения вверх после сбора ликвидности.

Как минимум - шортить с текущих считаем неоправданной идеей. Как результат и добирать шорт - тоже. Куда интереснее может выглядеть попытка поймать возвращение к росту. Но и это на сейчас рисковая история. Актив среднесрочно перекуплен и на триггерном для нас 3-часовом ТФ - устойчивый даунтренд.