Hoje eu continuo acompanhando essa linha de investimentos da Changxin Tech (长鑫科技) e sinto que o mercado já começou a mudar de “entusiasmo por IPOs (novas ações)” para uma “reavaliação focada na indústria”.
Depois que a Changxin Tech foi listada, a atenção ao armazenamento (memória) nacional realmente voltou a ser puxada.
Mas hoje o setor de chips de armazenamento voltou a se dividir, o que mostra que o mercado não está simplesmente perseguindo todo o bloco sem critério; ele está fazendo uma nova seleção:
Quais são apenas emoções de curto prazo?
Quais realmente se beneficiam de IA e do ciclo de semicondutores?
Quais empresas terão atenção e fluxo de capital contínuos?
Eu acho que este é o ponto mais valioso para observar neste “hotspot” de hoje.
Na era da IA, antes as pessoas falavam mais sobre GPU, computação e modelos; mas, quando chegamos à fase de implementação industrial, as camadas mais fundamentais — como armazenamento, largura de banda e processamento de dados — vão ficando cada vez mais importantes.
Assim, a alta da Changxin Tech não é apenas uma notícia de IPO no mercado A; também pode ser vista como um sinal de que o mercado está voltando a focar na “infraestrutura de IA”.
Recentemente, para esse tipo de mercado, eu tenho o hábito de observar alguns em conjunto:
No mercado A, olho semicondutores e armazenamento nacionais;
No mercado dos EUA, olho Micron (美光), NVIDIA (英伟达) e AMD, a cadeia de IA;
Na cadeia como um todo, olho projetos ligados a IA, DePIN, computação e infraestrutura.
À primeira vista são mercados diferentes, mas, por trás, todos estão negociando a mesma questão:
Para onde vai o dinheiro do próximo ciclo de tecnologia.
Agora eu uso o AVE para colocar os ativos da cadeia e os setores de tecnologia em alta juntos, especialmente para observar o andamento do pregão, volume de negociações, correlação entre setores e o “calor” do capital — sem ficar alternando entre vários softwares.
Quando as tendências/temas aquecem, o mais perigoso é olhar apenas para a valorização (alta).
O mais importante é observar:
Se o capital continua entrando;
Se o tema se expande para outros setores;
Se a euforia fica só em um único dia;
Se os ativos relacionados realmente conseguem ganhar continuidade.
O lançamento da Changxin Tech desta vez pode ser apenas um ponto de partida.
O que realmente vale observar é se o armazenamento nacional vai sair do patamar de “emoção de curto prazo” e se tornar uma linha principal de longo prazo dentro da cadeia de IA.
O que vocês acham: esse pico de chips de armazenamento é apenas emoção de curto prazo, ou o começo de um novo ciclo de tecnologia?
#长鑫科技 #国产存储 #半导体 #AI #科技股
Depois que a Changxin Tech foi listada, a atenção ao armazenamento (memória) nacional realmente voltou a ser puxada.
Mas hoje o setor de chips de armazenamento voltou a se dividir, o que mostra que o mercado não está simplesmente perseguindo todo o bloco sem critério; ele está fazendo uma nova seleção:
Quais são apenas emoções de curto prazo?
Quais realmente se beneficiam de IA e do ciclo de semicondutores?
Quais empresas terão atenção e fluxo de capital contínuos?
Eu acho que este é o ponto mais valioso para observar neste “hotspot” de hoje.
Na era da IA, antes as pessoas falavam mais sobre GPU, computação e modelos; mas, quando chegamos à fase de implementação industrial, as camadas mais fundamentais — como armazenamento, largura de banda e processamento de dados — vão ficando cada vez mais importantes.
Assim, a alta da Changxin Tech não é apenas uma notícia de IPO no mercado A; também pode ser vista como um sinal de que o mercado está voltando a focar na “infraestrutura de IA”.
Recentemente, para esse tipo de mercado, eu tenho o hábito de observar alguns em conjunto:
No mercado A, olho semicondutores e armazenamento nacionais;
No mercado dos EUA, olho Micron (美光), NVIDIA (英伟达) e AMD, a cadeia de IA;
Na cadeia como um todo, olho projetos ligados a IA, DePIN, computação e infraestrutura.
À primeira vista são mercados diferentes, mas, por trás, todos estão negociando a mesma questão:
Para onde vai o dinheiro do próximo ciclo de tecnologia.
Agora eu uso o AVE para colocar os ativos da cadeia e os setores de tecnologia em alta juntos, especialmente para observar o andamento do pregão, volume de negociações, correlação entre setores e o “calor” do capital — sem ficar alternando entre vários softwares.
Quando as tendências/temas aquecem, o mais perigoso é olhar apenas para a valorização (alta).
O mais importante é observar:
Se o capital continua entrando;
Se o tema se expande para outros setores;
Se a euforia fica só em um único dia;
Se os ativos relacionados realmente conseguem ganhar continuidade.
O lançamento da Changxin Tech desta vez pode ser apenas um ponto de partida.
O que realmente vale observar é se o armazenamento nacional vai sair do patamar de “emoção de curto prazo” e se tornar uma linha principal de longo prazo dentro da cadeia de IA.
O que vocês acham: esse pico de chips de armazenamento é apenas emoção de curto prazo, ou o começo de um novo ciclo de tecnologia?
#长鑫科技 #国产存储 #半导体 #AI #科技股