Na próxima semana, o mercado financeiro entrará oficialmente na "Semana da Super Tempestade", com eventos importantes se acumulando - Funcionários do Federal Reserve liberando sinais de política, dados econômicos essenciais de vários países sendo divulgados, além da interação econômico-comercial internacional e eventos de alto nível da indústria como catalisadores; cada ponto crítico pode desencadear uma volatilidade acentuada no mercado, os investidores devem ficar atentos ao mercado e agir com cautela!
Segunda-feira: Início do aquecimento do mercado
O presidente do Fed de Minneapolis, Kashkari, foi o primeiro a se pronunciar, estabelecendo o tom inicial para a direção da política do Federal Reserve; os dados do PMI da indústria dos EUA para dezembro foram divulgados simultaneamente, refletindo diretamente o nível de prosperidade da indústria nos EUA; ao mesmo tempo, as expectativas de cooperação econômico-comercial trazidas pela visita do presidente da Coreia do Sul à China podem levar os setores comerciais relacionados à China e à Coreia do Sul a um mercado volátil.
Terça-feira: Convergência de pontos de interesse
O presidente do Fed de Richmond, Barkin, continua a interpretar a política, aprimorando ainda mais o quebra-cabeça das expectativas do Federal Reserve; a janela de ajuste de preços dos combustíveis no país foi oficialmente aberta, o setor de energia verá um impulso positivo direto; a CES de Las Vegas, a grande feira de eletrônicos de consumo, terá início, e as dinâmicas de novos produtos em áreas populares como IA e novas energias se tornarão o motor central das flutuações das ações de tecnologia.
Quarta-feira: Uma enxurrada de dados se aproxima
O valor preliminar do CPI da zona do euro foi divulgado, impactando diretamente o ritmo de aumento das taxas de juros do BCE; os dados de emprego ADP dos EUA (pequeno relatório de empregos) atuam como um "reconhecimento avançado" do relatório de empregos não agrícola que será divulgado na sexta-feira, sendo de grande interesse para o mercado; além disso, a divulgação do PMI não manufureiro do ISM dos EUA mostrará claramente o nível de prosperidade do setor de serviços - três grandes dados serão divulgados, e os mercados de ações e câmbio da Europa e dos EUA enfrentarão um teste de volatilidade real.
Quinta-feira: Foco nos indicadores centrais
Os pedidos iniciais de auxílio-desemprego nos Estados Unidos foram divulgados, demonstrando diretamente a resiliência do mercado de trabalho; os dados do CPI da China para dezembro estão prestes a ser divulgados, como um indicador central do nível de inflação doméstica, seu desempenho está diretamente ligado à direção da política monetária futura e profundamente conectado com a tendência do setor de consumo.
Sexta-feira: O grande teste final se aproxima
Os dados de empregos não agrícolas ajustados de dezembro, a taxa de desemprego e os dados de novas construções nos EUA foram divulgados em conjunto, abordando a economia americana sob a perspectiva de emprego e imobiliária, a trajetória da política do Federal Reserve para o próximo ano ficará basicamente clara. Se os dados superarem as expectativas do mercado, os mercados de ações e títulos dos EUA poderão vivenciar uma intensa volatilidade.
De modo geral, a próxima semana será uma "semana super concentrada" de dados macroeconômicos e sinais de política, com discursos do Federal Reserve, dados de inflação e relatórios de emprego formando um ciclo lógico completo, além de múltiplos catalisadores da interação econômico-comercial internacional e eventos da indústria, os mercados de ações, câmbio e mercadorias enfrentarão um teste rigoroso. Recomenda-se aos investidores manter o princípio de "observar mais e agir menos", e não operar cegamente durante os períodos de divulgação de dados críticos, evitando ser deixado para trás por movimentos repentinos do mercado!
Na sexta-feira desta semana, o ouro spot internacional manteve uma tendência de operação volátil. Após as 8h15 do horário da costa leste dos EUA, o preço do ouro atingiu um pico intradiário de 4402,29 dólares/onça, seguido por uma recuo, fechando finalmente em 4332 dólares/onça, uma leve alta de 0,13% em relação ao dia anterior.
Atualmente, o foco do mercado está altamente concentrado nos dados econômicos dos EUA que serão divulgados este mês; este "relatório de resultados robusto" é a base central para os traders avaliarem a direção da política de taxas de juros do Federal Reserve, onde o relatório de empregos não agrícola dos EUA para dezembro que será divulgado na próxima semana é um dado crítico de grande importância. Relembrando a reunião de política do Federal Reserve em dezembro, os formuladores de políticas já anunciaram uma redução de 25 pontos base, ajustando a faixa alvo da taxa dos fundos federais para 3,50%-3,75%; essa medida política também lançou as bases para a atual estrutura de volatilidade do preço do ouro.
Análise técnica em múltiplas dimensões
• Nível semanal: A tendência de alta do ouro em ciclos longos ainda não foi revertida, mas a correção do mercado nesta semana foi significativa, com a semana registrando uma grande vela de queda, formando um padrão de engolfo de baixa em um nível elevado, além de sinais de divergência de topo do indicador MACD, prevendo que o preço do ouro provavelmente continuará a tendência de queda na próxima semana, buscando o suporte da média móvel de 10 semanas.
• Nível diário: Na segunda-feira, o preço do ouro caiu quase 250 dólares em um único dia, e depois, na terça-feira e na sexta-feira, houve duas tentativas de atingir a marca de 4400 dólares, mas ambas foram pressionadas para baixo, o que indica claramente que a força compradora já diminuiu visivelmente após a grande vela de queda. Embora o suporte da média móvel no fundo tenha sido rompido, não houve uma perda efetiva; o mercado de curto prazo entrou em uma fase de consolidação após a queda acentuada. O movimento futuro pode focar em dois pontos críticos: se o suporte da média móvel for rompido, o preço do ouro buscará apoio mais abaixo; se conseguir se manter acima da média móvel e romper a marca de 4400 dólares, a tendência de alta poderá ser reiniciada.
• Pequenas flutuações: Durante o processo de recuperação, falta uma força de ataque contínua e, na fase de recuo, apresenta características de dominância de baixa com "velocidade rápida e amplitude grande", com a força de baixa dominando no curto prazo.
Antevisão da estratégia de negociação da próxima semana
Com base em múltiplos sinais técnicos de ciclos, a estratégia de operação de curto prazo para a próxima semana é claramente focada em vendas a descoberto durante a recuperação, com compras de baixo suporte. A resistência superior deve ser monitorada na faixa de 4350-4360 dólares, enquanto a área de suporte inferior está localizada entre 4300-4285 dólares; a estratégia de negociação específica deve ser baseada nos sinais do mercado em tempo real após a abertura.