Ele quer convencer os participantes do mercado sobre a correção de preços, mas as armadilhas para ursos são organizadas por aqueles com grandes ações para obter lucro rápido.
O que é uma armadilha para ursos?
Na maioria das vezes, traders novatos ficam presos na volatilidade dos preços ao negociar ações, commodities, títulos ou até mesmo criptomoedas.
Embora seja aconselhável investir a longo prazo para evitar tais surtos de volatilidade, as reversões de preços podem confundir até mesmo os traders mais experientes. Por esse motivo, é importante identificar os sinais de uma falsa reversão a tempo, a mudança momentânea na direção da taxa de câmbio, antes de redefinir a tendência básica, para evitar ser vítima.
O aumento da volatilidade pode até levar os traders de curto prazo a realizarem múltiplas negociações, o que na maioria dos casos resultará em grandes perdas e afetará sua confiança no ativo subjacente.
Em um mercado em alta, um movimento repentino de queda nos preços pode induzir maior volatilidade e forçar os participantes do mercado a liquidar seus investimentos longos ou vender a descoberto o ativo subjacente na esperança de ganhar dinheiro rápido. Essa reversão, se um grupo de investidores vender em grandes volumes, pode ser temporária e durar apenas o tempo necessário para recomprar suas participações a um preço mais baixo.
Chamada de armadilha para ursos, essa forma de manipulação de mercado engana os participantes, fazendo-os acreditar que uma reversão de preço sinaliza o início de uma tendência de baixa, geralmente seguida por uma retomada acentuada da tendência de alta anterior.
A venda a descoberto, a prática de vender um ativo para depois comprá-lo de volta a um preço menor, é altamente especulativa durante esses períodos de volatilidade e faz com que os traders de baixa assumam riscos extremos. Como as armadilhas de baixa costumam ser repentinas e de curta duração, até mesmo investidores de longo prazo podem sucumbir à pressão de venda temporária e perder parte ou todos os seus ganhos.
Como funciona uma armadilha para ursos nos mercados de criptomoedas?
É usado para descrever tanto um mecanismo quanto uma reversão de preço de curto prazo, indicando falsamente o início de uma tendência de baixa. Nos mercados de criptomoedas, uma armadilha para ursos é uma forma de manipulação de mercado causada pelos esforços conjuntos de um grupo de traders que detêm grandes quantidades de uma criptomoeda específica.
Ao coordenar uns com os outros, a venda coletiva de um token específico faz com que o preço caia, levando outros varejistas a acreditar que a tendência de alta acabou. Como resultado, muitos investidores podem vender seus ativos, resultando em uma queda ainda maior no preço por algumas horas ou no final do dia.
Normalmente, quando caem abaixo de mínimas previamente mantidas, esses poderosos grupos de negociação recompram os volumes que venderam a preços baixos, desencadeando um forte movimento ascendente que encerra apostas de baixa em massa.
Os traders com posições vendidas procurariam comprar a criptomoeda para limitar suas perdas, e o impulso de compra resultante serviria apenas para elevar ainda mais o preço. Assim, o grupo de traders ou criadores de bear traps querem lucrar com a diferença vendendo a um preço mais alto e recomprando todas as posições vendidas a um preço mais baixo, sem afetar a quantidade de criptomoeda que eles detêm no longo prazo.
Ursos versus vendas a descoberto
Assim como as ações, criptomoedas populares como o Bitcoin podem ser vendidas a descoberto usando vários mecanismos. Exemplos incluem tokens de venda a descoberto, negociação de margem ou negociação de futuros e opções de criptomoedas subjacentes. Essas vias são frequentemente usadas por traders experientes e investidores institucionais para proteger suas posições no mercado secundário e seus investimentos no caso de uma reversão de mercado ou tendência.
A venda a descoberto de uma criptomoeda é uma prática comum, mas em um volume que é uma fração do volume de negociação do token primário. No entanto, se feita em uma escala extremamente grande, para uma criptomoeda como o BTC, a venda a descoberto pode exercer uma pressão descendente enorme sobre seu preço devido a um aumento coletivo no quociente de medo.
Indicadores técnicos como o Índice de Força Relativa (RSI) podem indicar uma entrada em território de baixa para uma criptomoeda, o que pode então desencadear uma liquidação mais ampla por investidores de varejo menos informados e avessos ao risco. Se esse sentimento persistir e os preços caírem abaixo dos principais níveis de suporte, isso pode atrair ainda mais investidores de baixa para posições vendidas como uma oportunidade lucrativa para grandes unidades de negociação, criando uma armadilha para baixas ao cobrir suas posições vendidas originais.
Assim, uma armadilha para ursos geralmente é precedida pela venda a descoberto de uma criptomoeda por vários investidores com grandes reservas de tokens e termina quando eles fecham suas posições em derivativos ou recompram suas posições vendidas em criptomoedas, ou uma combinação dos dois.
A armadilha para ursos é otimista ou pessimista?
No sentido mais estrito, uma armadilha para ursos desestabiliza os traders e os participantes do mercado, pois o ativo subjacente passa por uma mudança de momentum contra a tendência primária de alta antes de reverter rapidamente para retomar sua trajetória ascendente.
Se o preço do ativo ultrapassar o nível de resistência recente, isso pode ser um sinal positivo e pode ser interpretado como um sinal de compra por um trader otimista. Alternativamente, aqueles com uma postura otimista podem usar uma estratégia que envolve vender calls e entrar simultaneamente em níveis de preço-chave para lucrar em uma ampla faixa de preços.
No caso de um trader de baixa, a primeira reversão de tendência pode ser interpretada como um sinal de venda, o que requer uma análise completa de risco-lucro e extrema cautela para evitar perda de capital. O ponto de entrada para assumir uma posição vendida deve ser cronometrado perfeitamente e isso torna a negociação de armadilha de baixa muito difícil para um trader de baixa.
Qualquer erro cometido ao reconhecer a retomada de uma tendência de alta subjacente pode ser desastroso para posições de baixa, especialmente se forem vendidas a descoberto ou alavancadas.
Como identificar e evitar uma armadilha para ursos?
Na maioria dos casos, identificar uma armadilha de urso requer o uso de indicadores de negociação e ferramentas de análise técnica. Esses indicadores provavelmente confirmarão se a reversão de tendência após um movimento consistente de alta de preço é real ou apenas uma venda a descoberto.
Qualquer tendência de baixa deve ser motivada por alto volume de negociação para descartar a possibilidade de criação de uma armadilha para ursos. Em geral, uma combinação de fatores como retração de preço ligeiramente abaixo de um nível de suporte chave, falha em fechar abaixo de um nível crítico de Fibonacci e baixo volume são sinais de uma armadilha para ursos.
Para investidores de criptomoedas que buscam baixo risco, é melhor evitar negociar durante reversões de preço repentinas e infundadas, a menos que movimentos de preço e volume confirmem uma reversão de tendência abaixo de um nível de suporte importante.
É aconselhável manter criptomoedas nesses momentos e evitar vendê-las, a menos que os preços tenham excedido o preço de compra inicial ou o nível de stop loss. É útil entender como as criptomoedas e todo o mercado de criptomoedas reagem a notícias, sentimentos ou até mesmo à psicologia da multidão.
Praticar isso pode ser muito mais difícil do que parece, especialmente quando um dos fatores é a alta volatilidade associada à maioria das criptomoedas nas negociações diárias.
Por outro lado, se você quiser lucrar com a reversão do momentum, é melhor entrar em uma opção de venda em vez de uma venda a descoberto ou se tornar um investidor de longo prazo na criptomoeda em questão. Isso ocorre porque a venda a descoberto pode expor o trader a um risco ilimitado se a criptomoeda subir novamente, o que não é o caso se alguém assumir uma posição vendida.
Na última estratégia, as perdas são limitadas ao prêmio pago e não têm efeito sobre posições longas anteriores em criptomoedas. Investidores de longo prazo que buscam lucro sem altos riscos devem ficar longe de negociar durante uma armadilha de baixa.
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