Hoje continuamos falando de um projeto que disparou recentemente. Também é um projeto DEFI, que é Bancor. O nome do token é BNT. Você pode ver que aumentou de 0,4 para 0,67 hoje, um aumento de 60% pela metade. um dia. Então o valor de mercado também atingiu 96 milhões de dólares americanos, e o valor de mercado ficou em 190+.​

Introdução

Bancor é um sistema que fornece liquidez para tokens de pequena capitalização com uma reserva integrada de um ou mais tokens ERC20 negociáveis. Novos tokens são emitidos por meio de contratos inteligentes em troca de tokens de reserva. O preço dos novos tokens é precificado de forma autônoma por meio de contratos inteligentes, permitindo a conversão direta entre tokens sem a necessidade de troca, sem a necessidade de uma segunda parte participar da transação. ou um terceiro se reúnem para intermediar o negócio. O efeito de rede dos tokens criados pelo protocolo Bancor reduz as barreiras à entrada no mercado destas novas moedas e resolve eficazmente os problemas de liquidez.

A nova moeda é lastreada pelo Bancor, que é lastreado pela ETH, e o índice de reserva constante (CRR) do Bancor é definido e mantido em 20%. O BNT é emitido enviando ETH para o contrato inteligente onde o Bancor mantém reservas, e o ETH enviado passa a ser o endosso do Bancor. Nessa configuração, o usuário pode enviar 20 ETH para este contrato inteligente para comprar 100 BNT, e os 20 ETH serão forçados para a reserva por este contrato inteligente. Pelo mesmo método, o BNT pode ser resgatado em ETH, e desde que o usuário envie para o contrato inteligente do Bancor, receberá algum ETH. O protocolo Bancor permite aos usuários gerar ou destruir BNT sempre que depositam ou sacam fundos de reserva (ETH). Se o preço do ETH aumentar (devido ao desenvolvimento do ecossistema Ethereum), o preço do BNT também aumentará (porque o BNT e seu token de reserva ETH mantêm uma taxa de reserva constante), e um aumento no preço do BNT também aumentará o preço das novas moedas.​

Mecanismo de implementação do projeto

Este protocolo permite que qualquer pessoa crie um token que contenha um ou mais tokens como reserva própria em uma proporção predefinida. Esses tokens de reserva podem ser moedas fiduciárias, ativos digitais (como ouro) ou outras criptomoedas (como Bitcoin, Ethereum ou outras). Ao utilizar essas reservas, os tokens recém-criados ganham valor diretamente, independentemente do volume de negociação. Ele também obtém diretamente a taxa de câmbio entre ele e os tokens de reserva, para que possa resgatar seus tokens de reserva a qualquer momento, independentemente de haver um comprador ou não.

Com a garantia de que a “taxa de reserva constante” permanecerá inalterada, com base na correspondência das transações de câmbio por contratos inteligentes a cada momento, o preço do token mudará com o “saldo de reserva” (Reserva) e a “circulação de token” (Desempenho). flutuação dinâmica. Quando os usuários usam contratos inteligentes para comprar "tokens inteligentes", eles precisam depositar reservas no contrato inteligente com base no preço de mercado atual. Após a conclusão, o usuário pode obter "tokens inteligentes". Neste processo, embora o "saldo de reserva" e a "circulação de tokens" tenham aumentado, a fim de manter a "taxa de reserva constante", o preço do "token inteligente" aumentará em conformidade. Da mesma forma, quando os usuários destruírem “tokens inteligentes” por meio de contratos inteligentes e recuperarem suas reservas, o preço do token cairá. Através da fórmula acima, o preço do token será ajustado oportunamente de acordo com as últimas transações correspondidas. Simplificando, o valor de mercado dos "tokens inteligentes" é endossado pela reserva no contrato inteligente. À medida que o saldo da reserva aumenta, o preço do token aumentará.

A maior inovação do protocolo Bancor é que a descoberta de valor das moedas digitais nas bolsas tradicionais é baseada na correspondência síncrona (síncrona) em tempo real de ordens de compra (BID) e ordens de venda (ASK). , o preço das moedas digitais depende do saldo de reserva e do token. A circulação das moedas e o processo de descoberta de valor são assíncronos.

Principais vantagens do Bancor

1. Liquidez contínua

Mesmo que haja poucos ou nenhum outro comprador ou vendedor no mercado, os usuários podem comprar ou vender Tokens diretamente na rede por meio de contratos inteligentes. Como o preço será ajustado de acordo com o tamanho da bolsa, sempre haverá um determinado preço de troca. O protocolo Bancor dissocia efetivamente a liquidez do volume de transações.

2. Os contratos inteligentes não cobram taxas pelas trocas executadas.

As únicas taxas incorridas pelos usuários são aquelas exigidas para interagir com o blockchain subjacente. Embora o resgate de alguns tokens inteligentes possa ter taxas de uso opcionais definidas pelo criador, essas taxas são geralmente muito baixas porque, devido à natureza de código aberto do protocolo Bancor, outros usuários podem facilmente criar tokens inteligentes concorrentes para fornecer serviços de resgate semelhantes. efetivamente reduzindo custos.

3. Sensibilidade de preço ajustável

A alavancagem gerada pelas grandes reservas de tokens conectores e pelo CW relativamente alto torna o preço dos tokens inteligentes menos sensível a flutuações repentinas causadas por especulação de curto prazo ou grandes pedidos.

4. Sem diferença de preço

A fórmula Bancor utiliza o mesmo método de cálculo de preço no processamento de ordens de compra e venda, e não há spread entre compra e venda, ao contrário das plataformas de negociação tradicionais onde o preço de compra é sempre inferior ao preço de venda.

5. Os preços são previsíveis

Ao contrário da negociação tradicional baseada em livro de ordens, o algoritmo de preço dos tokens inteligentes é completamente transparente, permitindo aos usuários pré-calcular o preço efetivo de sua troca antes de executá-la e fornecer aviso antecipado de queda de preço com base no volume de transação antes da transação ser concluída. executado.

Comparação das soluções de liquidez Bancor, KyberNetwork e 0x:

1) A solução do protocolo Bancor para o problema de liquidez é usar contratos inteligentes e moedas de reserva baseados em blockchain, para que os Tokens inteligentes possam ser trocados por reservas à taxa de câmbio correspondente, sem a necessidade de contrapartes;

2) A KyberNetwork fornece liquidez por meio do pool de reservas e os contratos inteligentes da Kyber fornecem os melhores preços do pool de reservas, e a liquidação pode ser concluída rapidamente por meio de contratos inteligentes na cadeia;

3) O mecanismo de correspondência de ordens usado em 0x não pode garantir a liquidez. O retransmissor hospeda a carteira de pedidos na cadeia e a liquidação é concluída na cadeia.

Cenários de aplicação

1. Moeda gerada pelo usuário Este também é o primeiro produto aplicativo desenvolvido pela equipe do Bancor. Os usuários não precisam de nenhum conhecimento técnico para usar uma interface de usuário semelhante ao Facebook e usá-la através do WhatsApp e Telegram (o WeChat terá suporte no futuro). chatbot inteligente (Chatbot) gera sua própria rede de moeda digital. Os usuários também podem iniciar vendas coletivas de tokens com um clique neste produto.

2. Trocador de moeda (TokenChangers) Quando o usuário define a "taxa de reserva constante" para 100% (o que significa que o "saldo de reserva" é igual à "circulação de token") e coloca dois números diferentes na moeda de reserva X e Y, o usuário tem a capacidade de trocar essas duas moedas e é chamado de “swaper de moeda”. Por exemplo, se o usuário quiser trocar a moeda X pela moeda Y, ele só precisa depositar a moeda X na reserva e, em seguida, destruir o "token inteligente" e retirar a moeda Y da reserva. Vale ressaltar que a alteração do “saldo de reserva” e da “circulação simbólica” de X e Y afetará seus preços, e quando houver diferença entre o preço de X e Y na rede Bancor e seu preço no mercado de câmbio externo Surgem oportunidades de arbitragem sem risco. Os swappers de moeda descobrem continuamente oportunidades de arbitragem e mantêm eficazmente o preço de cada moeda na rede Bancor consistente com o preço de mercado sob incentivos económicos.

3. Cestas de tokens descentralizadas Da mesma forma que um "swaper de moeda", quando um usuário define a "taxa de reserva constante" para 100% e coloca uma variedade de moedas digitais na reserva, ele Você pode obter funções semelhantes aos fundos negociados em bolsa (ETF) ou Fundo de Índice (Fundo de Índice). Vale ressaltar que o conceito de Bancor foi proposto pela primeira vez por John Maynard Keynes, economista que era então consultor do Tesouro Britânico após a Segunda Guerra Mundial. Ele defendeu o princípio do cheque especial e o estabelecimento de um banco central global denominado Internacional. União de Liquidação e emitir uma moeda supersoberana (Moeda Supranacional) chamada Bancor. Num certo sentido, a equipa do Bancor está a prestar homenagem a Keynes e a estabelecer a primeira verdadeira "moeda de rede" (Moeda de Rede) através do protocolo Bancor.​

Economia simbólica

O Bancor foi cofundado por Guy e Galia Benartzi, e investidores notáveis ​​no projeto incluem Tim Draper, sócio da empresa de investimentos Draper FisherJurvetson.

O projeto arrecadou US$ 153 milhões em uma venda simbólica em 2017, gerenciada pela Fundação Suíça sem fins lucrativos Bprotocol. No total, o financiamento foi levantado junto de cerca de 11.000 investidores, tornando-se o maior negócio do género na altura.

O número total de tokens é 142.943.759, e o preço atual da moeda está em torno de US$ 0,6. Em seu pico em 2019, era de US$ 100.

Metade do fornecimento total de tokens será alocada aos participantes da venda de tokens e o restante será alocado à equipe fundadora para vários orçamentos operacionais e programas de subsídios. A equipe ficou com apenas 10%, e 20% foram reservados, que também deveriam pertencer à equipe. Os 20% da comunidade, para ser franco, também pertencem a eles, então o índice de retenção de moeda da equipe é um pouco alto.

E o TVL da rede também tem 75 milhões de dólares, o que ainda é razoável Comparado ao seu valor de mercado, pode ser considerado 1:1.

Finalmente, resumimos este projecto.Há também muitos projectos DEFI.Este projecto também quebra a estratégia de licitação tradicional de ordens de compra e venda e utiliza uma estratégia de valor assíncrona. Todas são a solução anterior, o que mostra que a solução anterior é uma solução melhor. Embora o BNT possa elevar as moedas pequenas, seu valor é definido pela maioria das pessoas. A maioria das pessoas pensa que o Bitcoin é valioso e um pequeno número. as pessoas pensam que o uni é valioso, então o uni não é tão valioso quanto o Bitcoin. Este é o consenso. Também é verdade que este caminho é difícil de seguir. Agora você pode ver no site oficial que sua nova bolsa se chama carbono. A vantagem dessa bolsa são as estratégias automatizadas de compra e venda, por isso também iniciou uma certa transformação. De modo geral, este projeto está dentro dos padrões, relativamente mediano e inovador, mas a inovação não foi concretizada.