Ostrożnie! Dużo tekstu.
- Indeks strachu i chciwości ocenia nastroje na rynku kryptowalut od 0 do 100. Opiera się na indeksie strachu i chciwości CNNMoney do analizy rynku akcji.
Strach (od 0 do 49) wskazuje na niskie ceny i nadmiar podaży na rynku. Chciwość (od 50 do 100) sugeruje przeszacowanie aktywów i możliwe powstawanie bańki rynkowej.
Wyraźne zmiany w poziomie strachu i chciwości są ważne dla strategii handlowej, szczególnie przy wyborze momentu na wejście na rynek kryptowalut lub wyjście z niego.
Wprowadzenie
Dobry trader lub inwestor zawsze szuka dodatkowych informacji, na które może się oprzeć przy podejmowaniu decyzji o kupnie lub sprzedaży kryptowalut. Istnieje wiele użytecznych wskaźników: wykresy, wskaźniki fundamentalne, nastroje rynkowe i inne. Chociaż badanie absolutnie wszystkich dostępnych czynników nie jest najefektywniejszym rozdzieleniem czasu.
Tak więc, połączenie nastrojów i wskaźników fundamentalnych rynku pozwala nam uzyskać obraz poziomu strachu i chciwości. Jednak nie należy polegać wyłącznie na tym wskaźniku. Należy go używać, aby lepiej ocenić ogólny nastrój na rynkach kryptowalut.
Czym jest indeks?
Indeks łączy kilka punktów danych w jedną miarę statystyczną. Na przykład przemysłowy indeks Dow Jones (DJIA) śledzi rynek akcji, ważąc ceny 30 największych firm w USA. Inwestorzy mogą uzyskać dostęp do ich akcji poprzez zakup instrumentów finansowych, które opierają się na DJIA.
Indeks strachu i chciwości jest również ważoną miarą danych rynkowych, jednak na tym podobieństwa się kończą. Ten indeks nie jest towarem ani instrumentem finansowym. To po prostu wskaźnik rynkowy, który może pomóc w analizie.
Czym jest wskaźnik rynkowy
Wskaźniki rynkowe pomagają traderom i inwestorom analizować dane. Istnieją trzy główne rodzaje wskaźników:
Analiza techniczna (TA): bada ruch ceny, wolumen obrotu i trendy statystyczne za pomocą wskaźników analizy technicznej, takich jak średnia ruchoma i chmury Ichimoku.
Analiza fundamentalna (FA): ocenia wewnętrzną wartość aktywa na podstawie takich czynników, jak akceptacja przez użytkowników i całkowita kapitalizacja rynkowa.
Analiza nastrojów: mierzy nastroje inwestorów na podstawie mediów społecznościowych, dyskusji w społeczności i opinii publicznej.
Indeks strachu i chciwości nie jest jedynym wskaźnikiem rynkowym. Inne przykłady to indeks byków i niedźwiedzi od Augmento oraz WhaleAlert, który śledzi duże transfery wielorybów na rynkach kryptowalut. Badania dotyczące kryptowalut w dużej mierze polegają na analizie mediów społecznościowych, społeczności i opinii publicznej. Dlatego analiza nastrojów może być przydatna dla kryptowalut.
Czym jest indeks strachu i chciwości
Redakcja CNNMoney pierwotnie opracowała indeks strachu i chciwości do analizy nastrojów rynkowych wobec akcji. Później strona Alternative.me dostosowała go do rynku kryptowalut.
Indeks strachu i chciwości analizuje różne tendencje i wskaźniki rynku, aby określić, czy uczestnicy rynku odczuwają chciwość czy strach. Ocena 0 wskazuje na skrajny strach, a 100 – na skrajną chciwość. Ocena 50 pokazuje, że rynek jest stosunkowo neutralny.
Wysoki strach na rynku wskazuje, że kryptowaluty są niedoszacowane. Może to prowadzić do masowych sprzedaży walut i nadmiernej paniki. Jednak strach niekoniecznie oznacza, że na rynku obserwuje się długoterminowy trend niedźwiedzi. Należy go traktować jako krótkoterminowy lub średnioterminowy przegląd nastrojów rynku.
Chciwość na rynku to sytuacja przeciwna. Jeśli inwestorzy i traderzy wykazują chciwość, istnieje prawdopodobieństwo przeszacowania i bańki rynkowej. Wyobraź sobie sytuację, w której FOMO (strach przed utratą zysku) skłania inwestorów do stymulowania rynków. Wzrost chciwości może prowadzić do nadmiernego popytu, co sztucznie zawyża cenę.
Jak działa indeks strachu i chciwości kryptowalut
Indeks oblicza nową wartość od 0 do 100 każdego dnia. Na dzień marzec 2025 roku indeks strachu i chciwości kryptowalut opiera się na danych związanych z bitcoinem i innymi głównymi kryptowalutami. BTC znacząco koreluje z rynkiem kryptowalut w ogóle, jeśli chodzi o cenę i nastroje.
Skala indeksu może być podzielona na kilka kategorii:
0–24: silny strach (pomarańczowy)
25–49: strach (żółty)
50–74: chciwość (jasnozielony)
75–100: silna chciwość (zielony)
Indeks oblicza wartość, łącząc pięć czynników rynkowych w określonych proporcjach.
1. Zmienność (25% indeksu). Zmienność odzwierciedla średnią wartość bitcoinów w ciągu ostatnich 30 i 90 dni. W tym indeksie zmienność jest używana jako substytut niepewności na rynku.
2. Impuls/objętość rynku (25% indeksu). Obecny wolumen obrotu i impuls rynku są porównywane z wcześniejszymi średnimi z 30 i 90 dni, a następnie są łączone. Stałe zakupy w dużych ilościach wskazują na chciwość lub pozytywne nastroje rynku.
3. Media społecznościowe (15% indeksu). Ten czynnik analizuje liczbę związanych z bitcoinem hashtagów w X oraz szybkość ich rozpowszechniania. Zazwyczaj niezwykle aktywne rozpowszechnianie hashtagów wiąże się ze zwiększoną chciwością na rynku.
4. Dominacja bitcoina (10% indeksu). Ten czynnik odzwierciedla dominację BTC na rynku. Wzrost dominacji na rynku wskazuje na nowe inwestycje i możliwe przemieszczenie środków z altcoinów.
5. Google Trends (10% indeksu). Dzięki analizie danych Google Trends dotyczących zapytań o bitcoina, można uzyskać wgląd w nastroje rynku. Na przykład wzrost zapytań „oszustwo z bitcoinem” lub „manipulacje ceną bitcoina” wskazuje na nasilenie strachu na rynku.
6. Wyniki ankiet (15% indeksu). Ten parametr nie jest już używany od pewnego czasu i obecnie został zawieszony.
Czy można używać tego indeksu do długoterminowej analizy?
Ten wskaźnik nie jest tak skuteczny w długoterminowej analizie cykli rynku kryptowalut. W czasie byczych lub niedźwiedziowych nastrojów rynek przechodzi przez kilka cykli strachu i chciwości. Te zmiany zazwyczaj są korzystne dla traderów swingowych. Jednak inwestorzy, którzy chcą utrzymać środki, będą mieli trudności w przewidywaniu zmian rynku z byczego na niedźwiedzi tylko na podstawie tego indeksu. Prawdopodobnie w takim przypadku trzeba będzie przeanalizować i inne aspekty rynku, aby uzyskać pełny obraz i tendencje na przyszłość.
Zalecamy, aby nie polegać wyłącznie na jednym wskaźniku lub stylu analizy. Zawsze przeprowadź własne badania (DYOR) przed inwestowaniem i zawsze inwestuj tylko tyle, ile jesteś gotów stracić.
Podsumowanie
Indeks strachu i chciwości to prosty sposób na zebranie i podsumowanie całego szeregu fundamentalnych wskaźników, w tym nastrojów rynku. Możesz także używać wskaźnika do śledzenia mediów społecznościowych, Google Trends i innych statystyk, aby nie zbierać tych danych samodzielnie. Jeśli zamierzasz włączyć ten wskaźnik do swojej analizy, postaraj się uzupełnić go innymi metrykami, aby uzyskać najbardziej zrównoważony i obiektywny wynik.
Zalecana literatura
5 głównych wskaźników stosowanych w analizie technicznej
Czym jest analiza nastrojów na rynku kryptowalut?
Psychologia cykli rynkowych
Artykuł jest dostarczany wyłącznie w celach edukacyjnych. Ta informacja nie powinna być traktowana jako porada finansowa, prawna ani rekomendacja dotycząca nabycia jakiegokolwiek konkretnego produktu lub usługi. Powinieneś samodzielnie zwrócić się o radę do odpowiednich profesjonalnych doradców. Wspomniane w tym artykule produkty mogą być niedostępne w twoim regionie. Ponieważ artykuł został napisany przez zewnętrznego autora, zwróć uwagę, że wyrażone opinie należą do zewnętrznego autora i niekoniecznie odzwierciedlają stanowisko Binance Academy. Aby uzyskać więcej informacji, zapoznaj się z pełnym tekstem zrzeczenia się odpowiedzialności. Wartość aktywów cyfrowych może być zmienna. Wartość zainwestowanych środków może wzrastać i maleć. Możesz nie odzyskać zainwestowanych środków. Ponosisz pełną odpowiedzialność za swoje decyzje inwestycyjne. Binance Academy nie ponosi odpowiedzialności za ewentualne straty.
