Co to są wstęgi Bollingera?
Wstęgi Bollingera zostały stworzone na początku lat 80. XX wieku przez analityka finansowego i tradera giełdowego Johna Bollingera. Wstęgi Bollingera są szeroko stosowane jako narzędzie analizy technicznej (TA) i są zasadniczo wskaźnikiem pomiaru zmienności, który wskazuje, czy rynek charakteryzuje się wysoką czy niską zmiennością, a także warunkami wykupienia lub wyprzedania.
Główną ideą wskaźnika Bollinger Bands jest pokazanie, jak bardzo ceny są rozproszone wokół średniej wartości. Oznacza to, że wskaźnik składa się z górnego paska, dolnego paska i ruchomej linii środkowej (zwanej również linią środkową). Obydwa paski boczne reagują na zmiany cen rynkowych. Rozchodzą się, gdy zmienność jest wysoka (oddalając się od linii środkowej) i zbiegają się, gdy zmienność jest niska (oddalając się od linii środkowej).
Standardowy wzór wstęgi Bollingera definiuje środkową linię jako 20-dniową prostą średnią kroczącą (SMA), natomiast górne i dolne wstęgi obliczane są na podstawie zmienności rynku w stosunku do SMA (co jest określane jako odchylenie standardowe).
Standardowe ustawienia wskaźnika wstęg Bollingera będą wyglądać następująco:
Linia środkowa: 20-dniowa prosta średnia ruchoma (SMA).
Górny słupek: 20-dniowa SMA + (20-dniowe odchylenie standardowe x2)
Dolny słupek: 20-dniowa SMA – (20-dniowe odchylenie standardowe x2)
Formuły w języku angielskim:
Środkowa linia: 20-dniowa prosta średnia ruchoma (SMA)
Górne pasmo: 20-dniowe SMA + (20-dniowe odchylenie standardowe x2)
Dolne pasmo: 20-dniowe SMA – (20-dniowe odchylenie standardowe x2)
Standardowe ustawienia wskaźnika Bollinger Bands opierają się na cyklu 20-dniowym i ustawiają górne i dolne wstęgi na dwa odchylenia standardowe (x2) od linii środkowej. Ma to na celu zapewnienie, że co najmniej 85% danych cenowych będzie przemieszczać się pomiędzy tymi dwoma słupkami, ale ustawienia można dostosować do różnych potrzeb i strategii handlowych.
W jaki sposób wstęgi Bollingera są wykorzystywane w handlu?
Chociaż wstęgi Bollingera są szeroko stosowane na tradycyjnych rynkach finansowych, można je również wykorzystać w handlu kryptowalutami. Należy jednak unikać używania wstęg Bollingera jako samodzielnego narzędzia i nie należy ich uważać za wskaźnik możliwości zakupu lub sprzedaży.
Mając to na uwadze, wyobraźmy sobie, jak można zinterpretować dane dostarczane przez wskaźnik Bollinger Bands.
Jeśli cena znajduje się powyżej średniej kroczącej i przekracza górną wstęgę Bollingera, prawdopodobnie można bezpiecznie założyć, że rynek znajduje się w szczycie ekspansji (stan wykupienia). Jeśli cena dotknie górnego słupka kilka razy, może to wskazywać na ważny poziom oporu.
I odwrotnie, jeśli cena znacznie spadnie i kilkakrotnie przekroczy lub dotknie dolnego słupka, istnieje możliwość, że rynek jest albo wyprzedany, albo znalazł silny poziom wsparcia.
Dlatego inwestorzy mogą używać wstęg Bollingera (a także innych wskaźników TA) do ustalania celów kupna lub sprzedaży, a także do uzyskania przeglądu poprzednich punktów, w których na rynku wykazywały warunki wykupienia i wyprzedania.
Ponadto rozszerzanie się i kurczenie wstęg Bollingera może być przydatne przy próbie przewidywania momentów wysokiej lub niskiej zmienności.
Słupki mogą albo oddalać się od środkowej linii, gdy cena aktywa (waluty) staje się bardziej zmienna (ekspansja), albo przesuwać się w jej stronę, gdy cena staje się mniej zmienna (spadek).
Dlatego wstęgi Bollingera są bardziej odpowiednie do handlu krótkoterminowego jako sposób analizowania wahań rynkowych i przewidywania nadchodzących ruchów. Niektórzy inwestorzy zakładają, że gdy nastąpi szczyt ekspansji pomiędzy słupkami, bieżący trend rynkowy może być bliski okresowi konsolidacji lub odwrócenia trendu.
Zamiast tego, gdy pasma stają się bardzo ciasne, inwestorzy zwykle zakładają, że rynek przygotowuje się do gwałtownego ruchu.
Kiedy cena rynkowa porusza się w bok, wstęgi Bollingera mają tendencję do zwężania się w kierunku środkowej linii średniej ruchomej. Zwykle (ale nie zawsze) niska zmienność i wąskie poziomy odchyleń poprzedzają duże, gwałtowne ruchy, które zwykle pojawiają się po powrocie zmienności.
Wstęgi Bollingera kontra kanały Keltnera
W przeciwieństwie do wstęg Bollingera, które opierają się na prostej średniej kroczącej (SMA) i odchyleniu standardowym, wskaźnik Keltner Channels Modern Edition wykorzystuje średni zakres rzeczywisty (ATR) do ustawienia szerokości kanału wokół 20-dniowej wykładniczej średniej kroczącej (EMA). Zatem wzór na kanał Keltnera będzie wyglądał następująco:
Linia środkowa: 20-dniowa wykładnicza średnia krocząca (EMA).
Górny słupek kanału: 20-dniowa EMA + (10-dniowa EMA x2)
Dolny słupek: 20-dniowa EMA – (10-dniowa wykładnicza średnia krocząca x2)
Formuły w języku angielskim:
Środkowa linia: 20-dniowa wykładnicza średnia krocząca (EMA)
Górna linia kanału: 20-dniowa EMA + (10-dniowa ATR x2)
Dolny zakres: 20-dniowa EMA – (10-dniowe ATR x2)
Zwykle wskaźnik Keltner Channels jest węższy niż wstęgi Bollingera i dlatego może być bardziej odpowiedni niż wstęgi Bollingera do zilustrowania odwrócenia trendów oraz warunków rynkowych wykupienia i wyprzedania w bardziej przejrzysty sposób.
Ponadto wskaźnik Keltner Channels zwykle zapewnia sygnał wykupienia i wyprzedania wcześniej niż wstęgi Bollingera.
Z drugiej strony wstęgi Bollingera lepiej odzwierciedlają zmienność rynku, ponieważ ruchy ekspansji i kurczenia się są szersze i wyraźniejsze w porównaniu z kanałami Keltnera. Ponadto stosowanie odchyleń standardowych sprawia, że wskaźnik wstęgi Bollingera jest mniej skłonny do dostarczania fałszywych sygnałów, ponieważ jego szerokość jest większa i dlatego trudniejsza do przekroczenia.
Najpopularniejsze są wstęgi Bollingera, jednak oba wskaźniki są dobre, szczególnie w przypadku narzędzi do handlu krótkoterminowego, i można je również używać razem, aby zapewnić dokładniejsze/niezawodniejsze sygnały.
