Objaśnienie średnich kroczących

Analiza techniczna (TA) nie jest niczym nowym w świecie handlu i inwestycji. Od obligacji po kryptowaluty, takie jak Bitcoin i Ethereum, wykorzystanie wskaźników analizy technicznej ma prosty cel wykorzystania dostępnych danych do podejmowania lepszych decyzji, które z większym prawdopodobieństwem doprowadzą do pożądanych rezultatów/zysków. Ponieważ rynki stają się coraz bardziej złożone, w ostatnich dziesięcioleciach powstały setki różnych typów wskaźników analizy technicznej, ale tylko nieliczne zaobserwowały popularność i wykorzystanie średnich kroczących w analizach.

Chociaż istnieją różne odmiany średnich kroczących, ich głównym celem jest zwiększenie przejrzystości wykresów handlowych. Odbywa się to poprzez uproszczenie wykresów, aby łatwo utworzyć wskaźnik trendu. Ponieważ te średnie kroczące opierają się na poprzednich danych, uważa się je za wskaźniki opóźnione lub podążające za trendem. Niezależnie od tego nadal może zwiększyć koncentrację i pomóc określić, w jakim kierunku zmierza rynek.


Różne rodzaje średnich kroczących

Istnieje wiele różnych typów średnich kroczących, które mogą być wykorzystywane przez traderów nie tylko w handlu dziennym lub handlu zmiennością/swingiem, ale także w transakcjach długoterminowych. Chociaż istnieją różne typy, średnie kroczące są najczęściej podzielone na dwie osobne kategorie: 

Proste średnie kroczące (SMA) i wykładnicze średnie kroczące (EMA). Traderzy mogą wybrać wskaźnik, z którego najprawdopodobniej skorzystają, w oparciu o rynek i pożądane wyniki.


Prosta średnia ruchoma (SMA)

Prosta średnia ruchoma pobiera dane z określonego okresu i generuje dla tych danych średnią cenę aktywa. Różnica między prostą średnią ruchomą a tradycyjną średnią kroczącą cen z przeszłości polega na tym, że w przypadku prostej średniej kroczącej po wprowadzeniu nowego zestawu danych najstarszy zestaw danych jest odrzucany. Oznacza to, że jeśli SMA obliczy średnią na podstawie danych z 10 dni, cały zestaw danych zostanie zaktualizowany tak, aby obejmował tylko ostatnie 10 dni.

Należy zauważyć, że wszystkie dane wejściowe do prostej średniej ruchomej są ważone jednakowo niezależnie od tego, kiedy zostały wprowadzone, nawet jeśli pochodzą niedawno. Traderzy, którzy uważają, że istnieje korelacja z najnowszymi dostępnymi danymi, często wskazują, że ważenie średniej ruchomej jest szkodliwe dla analizy technicznej. Aby rozwiązać ten problem, stworzono wykładniczą średnią ruchomą (EMA).


Wykładnicza średnia krocząca (EMA)

Wykładnicza średnia ruchoma (EMA) jest podobna do prostej średniej kroczącej (SMA), ponieważ zapewnia analizę techniczną opartą na przeszłych wahaniach cen. Jednak równanie jest nieco bardziej skomplikowane, ponieważ EMA przypisuje większą wagę i wartość nowszym danym wejściowym dotyczącym cen. Chociaż obie średnie mają wartość i są powszechnie stosowane, EMA lepiej reaguje na nagłe wahania cen i odwrócenia/odwrócenia.

Ponieważ EMA częściej wykazują odwrócenie cen szybciej niż SMA, często są szczególnie preferowane przez traderów zajmujących się handlem krótkoterminowym. Ważne jest, aby trader lub inwestor wybrał rodzaj średniej ruchomej zgodnie ze swoimi osobistymi strategiami i celami oraz odpowiednio dostosował ustawienia.


Jak korzystać ze średnich kroczących

Średnie kroczące korzystają z cen poprzednich, a nie cen bieżących i z tego powodu mają pewien czas opóźnienia. Im szerszy/ekstensywny zbiór danych, tym większe opóźnienie. Na przykład średnia ruchoma analizująca ostatnie 100 dni będzie wolniej reagować na nowe informacje niż średnia ruchoma analizująca ostatnie 10 dni. Dzieje się tak po prostu dlatego, że dodanie danych do dużego zbioru danych ma mniejszy wpływ na ogólne liczby.


Obydwa mogą być przydatne w zależności od ustawień handlowych.

Duże zbiory danych są korzystne dla inwestorów długoterminowych, ponieważ prawdopodobieństwo ich dramatycznej zmiany jest mniejsze pod wpływem jednej lub dwóch dużych wahań. Jednak inwestorzy krótkoterminowi często wolą mniejszy zestaw danych, ponieważ pozwala to na bardziej reakcyjny handel.

 Na tradycyjnych rynkach 50-, 100- i 200-dniowe średnie kroczące są normalne i najczęściej stosowane. 50- i 200-dniowe średnie kroczące są uważnie obserwowane przez inwestorów giełdowych i zwykle uwzględniane są wszelkie przełamania powyżej lub poniżej tych linii. ważne sygnały handlowe, zwłaszcza gdy następuje po nich przecięcie. To samo dotyczy handlu walutami cyfrowymi, ale biorąc pod uwagę, że rynki charakteryzują się zmiennością przez całą dobę, 7 dni w tygodniu, średnie ustawienia i strategie handlowe mogą się różnić w zależności od aktywności tradera.


Sygnały zwrotne

Zwykle wysoka średnia krocząca wskazuje na trend wzrostowy, a niski wskazuje na trend spadkowy. Jednak sama średnia ruchoma nie jest mocnym i niezawodnym wskaźnikiem. Dlatego też średnie kroczące są na bieżąco wykorzystywane w grupie w celu określenia byczych i niedźwiedzich sygnałów przecięcia. 

Sygnał skrzyżowania jest generowany, gdy dwie średnie kroczące przecinają się na wykresie (lub histogramie). Krzyż byka (znany również jako złoty krzyż) ma miejsce, gdy krótkoterminowa średnia ruchoma przecina się powyżej długoterminowej, wskazując początek trendu wzrostowego. I odwrotnie, krzyż niedźwiedzia (zwany także krzyżem śmierci) pojawia się, gdy krótkoterminowa średnia krocząca przecina się poniżej innej długoterminowej średniej kroczącej, wskazując początek trendu spadkowego.


Inne ważne czynniki

Wszystkie dotychczasowe przykłady opierały się na liczbie dni, ale nie jest to konieczny wymóg przy analizie średnich arytmetycznych. Osoby zajmujące się handlem dziennym mogą być bardziej zainteresowane zachowaniem danego aktywa/papieru wartościowego w ciągu ostatnich dwóch lub trzech godzin, a nie dwóch lub trzech miesięcy. W równaniach używanych do obliczania średnich kroczących można stosować wszystkie różne ramy czasowe. Dopóki te ramy czasowe są spójne ze strategią handlową, dane mogą być przydatne.


Wadą średnich arytmetycznych jest opóźnienie czasowe (lub opóźnienie). 

Ponieważ średnie kroczące są wskaźnikami opóźnionymi i uwzględniają wcześniejsze działania cenowe, sygnały często docierają za późno. Na przykład zwyżkowy crossover może wskazywać na kupno, ale dzieje się to dopiero po znacznym wzroście ceny. Oznacza to, że nawet jeśli trend wzrostowy będzie się utrzymywał, potencjalne zyski mogły zostać utracone w okresie pomiędzy wzrostem cen a sygnałem przecięcia. Lub, co gorsza, fałszywy sygnał złotego krzyża może skłonić tradera do zakupu najwyższej ceny (najwyższej ceny), zanim ceny spadną (takie fałszywe sygnały są powszechnie określane jako pułapka na byki).


Średnie kroczące są potężnymi wskaźnikami analizy technicznej i są uważane za jeden z najczęściej używanych wskaźników. Możliwość analizowania trendów rynkowych w sposób oparty na danych zapewnia wgląd w funkcjonowanie rynku. Należy jednak pamiętać, że sygnałów średniej ruchomej i sygnałów zwrotnicy nie należy stosować samodzielnie i że zawsze lepiej jest łączyć ze sobą różne wskaźniki analizy technicznej, aby uniknąć fałszywych sygnałów.