Streszczenie

Zwrot z inwestycji (ROI) można wykorzystać do pomiaru wyników inwestycji, ale jest także dobrym sposobem na porównanie zwrotów z różnych inwestycji. Inwestycje charakteryzujące się wysokim zwrotem z inwestycji (ROI) są wyraźnie lepsze niż inwestycje z niskim (lub ujemnym) zwrotem z inwestycji (ROI). Zastanawiasz się, jak za jego pomocą zmierzyć swoje osobiste portfolio? Aby się tego dowiedzieć, przeczytaj ten artykuł.

Wstęp

Niezależnie od tego, czy jesteś traderem dziennym, inwestorem typu swing trader, czy inwestorem długoterminowym, powinieneś mierzyć swoje wyniki inwestycyjne. W przeciwnym razie, skąd wiesz, czy Twoja inwestycja zakończy się sukcesem? Jedną z największych zalet handlu jest to, że wyniki można rygorystycznie mierzyć za pomocą obiektywnych wskaźników. To także duży krok w kierunku wyeliminowania uprzedzeń emocjonalnych i poznawczych.

Jaki jest pożytek? Kiedy ludzki mózg próbuje zrozumieć świat, zawsze logicznie i spójnie interpretuje wszystko wokół siebie. Jednak w obliczu liczb wszystko jest stracone. Jeśli zwroty są ujemne, powinieneś znaleźć sposób na zmianę strategii. Podobnie, jeśli inwestor uważa, że ​​jego inwestycja ma się dobrze, ale liczby sugerują inaczej, przyczyną może być stronniczość.

Omówiliśmy zarządzanie ryzykiem, wielkość pozycji i składanie zleceń stop loss. Ale jak mierzyć efektywność inwestycji? Jak porównać wyniki wielu inwestycji? W tym miejscu pojawiają się obliczenia zwrotu z inwestycji (ROI). W tym artykule omówimy, jak obliczyć zwrot z inwestycji (ROI).

Czym jest zwrot z inwestycji (ROI)?

Zwrot z inwestycji (ROI) to sposób pomiaru zwrotu z inwestycji, który można również wykorzystać do porównania różnych inwestycji.

Istnieje wiele sposobów obliczania zysków. Niektóre z nich omówimy w następnym rozdziale. Na razie wszystko, co musisz wiedzieć, to jak wykorzystać zwrot z inwestycji (ROI) do pomiaru zysków i strat w porównaniu z zainwestowanym kapitałem. Innymi słowy, ROI to przybliżony szacunek rentowności inwestycji. Stosując zasadę inwestycji jako odniesienie, dodatnia wartość zwrotu z inwestycji (ROI) oznacza zysk, podczas gdy ujemna wartość zwrotu z inwestycji (ROI) oznacza stratę.

Obliczenia zwrotu z inwestycji (ROI) nie ograniczają się do transakcji lub inwestycji, ale mają zastosowanie do wszystkich rodzajów działalności lub zakupów. Jeśli planujesz otworzyć lub kupić restaurację, powinieneś najpierw wykonać obliczenia. Patrząc na to z perspektywy finansowej, czy otwieranie restauracji ma sens? Obliczanie przybliżonego zwrotu z inwestycji (ROI) na podstawie wszystkich przewidywanych wydatków i zwrotów może pomóc inwestorom w podejmowaniu bardziej świadomych decyzji biznesowych. Jeśli firma ma dodatni zwrot z inwestycji (ROI) i wygląda obiecująco, warto zaryzykować.

Ponadto zwrot z inwestycji (ROI) ocenia korzyści z zrealizowanych transakcji. Załóżmy na przykład, że kupujesz klasyczny samochód za 200 000 dolarów, używasz go przez dwa lata i inwestujesz w niego 50 000 dolarów. Wyobraź sobie, że cena rynkowa tego samochodu teraz rośnie i można go sprzedać za 300 000 dolarów. Właściciel nie tylko cieszy się pojazdem przez dwa lata, ale także otrzymuje znaczny zwrot z inwestycji. Jakie są konkretne korzyści? Dowiedzmy się.

Jak obliczyć zwrot z inwestycji (ROI)

Wzór na obliczenie zwrotu z inwestycji (ROI) jest bardzo prosty. Odejmij kwotę główną inwestycji od bieżącej wartości inwestycji i podziel uzyskaną wartość przez kwotę główną inwestycji.

Zwrot z inwestycji = (wartość bieżąca – kapitał) / kapitał

Ile więc możesz zyskać sprzedając ten klasyczny samochód?

ROI = (300 000 - 200 000) / 200 000 = 0,5

Oznacza to, że zwrot z inwestycji (ROI) wynosi 0,5. Pomnóż tę liczbę przez 100, aby uzyskać stopę zwrotu (ROR).

0,5 x 100 = 50

Innymi słowy, zwrot wynosi 50% kapitału. Aby jednak uzyskać pełny obraz, należy wziąć pod uwagę również wydatki na pojazd. Następnie odejmij to od aktualnej wartości pojazdu:

300 000 - 50 000 = 250 000

Teraz po odjęciu kosztu pojazdu oblicz zwrot z inwestycji (ROI):

ROI = (250 000 - 200 000) / 200 000 = 0,25

Oznacza to, że zwrot z inwestycji (ROI) wynosi 0,25 (lub 25%). Innymi słowy, należy pomnożyć koszt inwestycji (200 000 USD) przez zwrot z inwestycji (ROI) (0,25), aby obliczyć korzyść netto, która wynosi 50 000 USD.

200 000 x 0,25 = 50 000

➟ Chcesz rozpocząć swoją przygodę z cyfrową walutą? Zapraszamy do zakupu Bitcoinów na Binance!

Ograniczenia zwrotu z inwestycji (ROI)

Zwrot z inwestycji (ROI) to łatwy do zrozumienia, uniwersalny wskaźnik używany do pomiaru zwrotów. Czy istnieją ograniczenia? Oczywiście, że istnieje.

Jednym z największych ograniczeń zwrotu z inwestycji (ROI) jest nieuwzględnienie horyzontu czasowego. Dlaczego to jest ważne? Ponieważ czas jest kluczowym czynnikiem w inwestowaniu. Istnieją oczywiście inne względy, takie jak płynność i bezpieczeństwo. Jednak inwestycja ze zwrotem z inwestycji (ROI) wynoszącym 0,5 w ciągu jednego roku będzie lepsza niż inwestycja ze zwrotem z inwestycji (ROI) wynoszącym 0,5 w ciągu pięciu lat. Zobaczysz więc, że ludzie używają koncepcji rocznego zwrotu z inwestycji (ROI), czyli oczekiwanego zwrotu z inwestycji (zysków) w ciągu roku.

Jednak zwrot z inwestycji (ROI) nie uwzględnia innych aspektów inwestycji. Wysoki zwrot z inwestycji (ROI) nie musi oznaczać dobrej inwestycji. A co jeśli nikt nie będzie chciał kupić inwestycji i będzie ona utknęła na długi czas? Co się stanie, jeśli inwestycja bazowa jest niepłynna?

Kolejną kwestią jest ryzyko. Potencjalny zwrot z inwestycji (ROI) może być bardzo wysoki, ale jakim kosztem? Jeśli ryzyko utraty inwestycji jest duże lub nie ma dostępu do środków, wówczas potencjalny zwrot z inwestycji (ROI) nie ma żadnego znaczenia. Dlaczego? Ponieważ ryzyko utrzymywania aktywów przez długi czas jest bardzo wysokie. Oczywiście potencjalne nagrody są również wysokie. Jednak inwestorzy z pewnością nie chcą stracić całego kapitału inwestycyjnego.

Samo badanie zwrotu z inwestycji (ROI) nie zapewnia wglądu w bezpieczeństwo, dlatego należy wziąć pod uwagę inne wskaźniki. Po pierwsze, dla każdej transakcji i inwestycji można obliczyć stosunek ryzyka do zysku. Zapewnia to lepsze zrozumienie jakości każdej inwestycji. Ponadto niektórzy analitycy giełdowi biorą pod uwagę także inne czynniki przy ocenie potencjalnych inwestycji. Należą do nich przepływy pieniężne, stopy procentowe, podatek od zysków kapitałowych, zwrot z kapitału własnego (ROE) itp.

Streszczać

Przyjrzeliśmy się koncepcji zwrotu z inwestycji (ROI) i temu, jak inwestorzy mogą z niej korzystać, aby podejmować bardziej świadome decyzje inwestycyjne. Formuła zwrotu z inwestycji jest podstawową częścią monitorowania wyników dowolnego portfela, inwestycji, biznesu itp.

Jak wspomniano wcześniej, zwrot z inwestycji (ROI) nie jest ostatecznym wskaźnikiem, ale ma swoją wartość referencyjną. Należy także wziąć pod uwagę koszt alternatywny, stosunek ryzyka do zysku i inne czynniki, które również będą miały wpływ na indywidualne wybory inwestycyjne. Jednakże zwrot z inwestycji (ROI), jako początkowy miernik, może być wiarygodnym barometrem oceny potencjalnych inwestycji.