Spis treści

• Jak otworzyć konto Binance Futures

• Jak doładować konto kontraktowe

• Przewodnik po interfejsie Binance Futures

• Jak wyregulować dźwignię

• Różnica między ceną oznaczoną a ceną najnowszą

• Rodzaje zamówień i sposób ich wykorzystania

• Jak korzystać z kalkulatora handlu kontraktami

• Jak korzystać z trybu pozycji dwukierunkowej

• Jaka jest stopa dofinansowania i jak ją sprawdzić

• Tylko zlecenia oczekujące, ważny czas i tylko redukcja pozycji

• W jakich okolicznościach pozycja zostanie zlikwidowana?

• Autodelewarowanie i jego skutki

• Podsumować

Jak otworzyć konto Binance Futures

Przed otwarciem konta Binance Futures musisz najpierw zarejestrować zwykłe konto Binance. Jeśli nie zarejestrowałeś się jeszcze na zwykłe konto, odwiedź oficjalną stronę Binance i kliknij „Zarejestruj się” w prawym górnym rogu ekranu. Następnie wykonaj następujące kroki:

1. Wpisz swój adres e-mail i utwórz bezpieczne hasło. Jeżeli posiadasz już identyfikator osoby polecającej, wklej go w polu „Identyfikator osoby polecającej”. W przeciwnym razie możesz kliknąć naszPolecane łącze, możesz cieszyć się 10% zniżką na opłaty za transakcje spot/margin.
   

2. Gdy wszystko będzie gotowe, kliknij „Utwórz konto”.

3. Wkrótce otrzymasz e-mail weryfikacyjny. Aby dokończyć rejestrację, postępuj zgodnie z instrukcjami zawartymi w wiadomości e-mail.

Następnie zaloguj się na swoje konto Binance, przesuń mysz do górnej kolumny strony i kliknij „Kontrakty U-based”.

Kliknij „Otwórz teraz”, aby aktywować konto kontraktowe. Aktywacja została zakończona. Teraz czas na handel!

Jeśli nie jesteś zaznajomiony z kontraktami futures, zalecamy najpierw przeczytać Czym są kontrakty forward i futures? ” i „Co to jest kontrakt bezterminowy futures? „Te dwa artykuły, a potem zacznij eksplorować.

Możesz także zapoznać się z pytaniami i odpowiedziami Binance Futures, aby zapoznać się ze specyfikacjami kontraktu.​

Jeśli chcesz sprawdzić, czy platforma jest łatwa w użyciu, jednocześnie unikając ryzyka związanego z jej prawdziwym używaniem, możesz wypróbować sieć testową Binance Futures.​

Jak doładować konto kontraktowe

Masz swobodę przenoszenia środków pomiędzy portfelem wymiany (portfelem, którego używasz na Binance) a portfelem kontraktów futures (portfelem, którego używasz na Binance Futures).
Jeśli nie zdeponowałeś jeszcze żadnych środków na Binance, zalecamy przeczytanie Jak wpłacić pieniądze na Binance.

Aby przelać środki do swojego osobistego portfela futures, kliknij „Przelew” po prawej stronie strony Binance Futures.

Ustaw kwotę, którą chcesz przelać i kliknij „Potwierdź”, aby zakończyć przelew. Odpowiednie saldo zostanie wkrótce przeniesione do portfela kontraktów futures. Kierunek transferu można odwrócić, korzystając z ikony podwójnej strzałki pokazanej poniżej.

Nie jest to jedyny sposób na wpłatę środków do portfela futures. Możesz także wykorzystać środki w portfelu platformy handlowej jako zabezpieczenie i pożyczyć USDT do handlu kontraktami za pośrednictwem strony salda portfela kontraktów futures. Dzięki temu nie ma potrzeby przelewania środków bezpośrednio do portfela futures. Oczywiście pożyczone USDT trzeba spłacić jak zwykle.

Przewodnik po interfejsie Binance Futures

1. W tym obszarze można również znaleźć linki do innych stron Binance, w tym kontraktów futures na monety (kontrakty kwartalne), dostępu do API, spotów i wydarzeń. W zakładce [Informacje] znajdziesz linki do często zadawanych pytań dotyczących Binance Futures, stóp finansowania, cen indeksów i innych danych rynkowych.

Dostęp do Twojego konta Binance, w tym do panelu akcji, dostępny jest po prawej stronie górnego paska. Możesz łatwo przeglądać saldo swojego portfela, a także swoje zamówienia w całym ekosystemie.

2. Tutaj możesz wykonać następujące operacje:

• Najedź myszką na typ kontraktu (domyślnie jest to BTCUSDT) i wybierz transakcję, którą chcesz zawrzeć.

• Sprawdź cenę markową (likwidacja zostanie przeprowadzona na podstawie ceny markowej, więc proszę zwracać uwagę na tę cenę).

• Zobacz oczekiwane stopy finansowania i odliczanie do następnej rundy finansowania.

• Sprawdź aktualną infografikę. Możesz przełączać się pomiędzy oryginalnym wykresem lub zintegrowanym wykresem TradingView. Jednocześnie możesz kliknąć [Wykres głębokości], aby wyświetlić w czasie rzeczywistym informacje o aktualnej głębokości księgi zamówień.

• Przeglądaj dane księgi zamówień w czasie rzeczywistym. Dokładność księgi zleceń można regulować w rozwijanym menu w prawym górnym rogu tego obszaru (domyślnie jest to 0,01).

• Przeglądaj informacje o poprzednich transakcjach w czasie rzeczywistym na platformie.

Ilekroć widzisz strzałkę w prawym małym rogu modułu, oznacza to, że element można przesuwać i zmieniać jego rozmiar. Ułatwia to tworzenie niestandardowych układów interfejsu.

3. W tym miejscu można monitorować osobiste działania handlowe. Przełączając się pomiędzy różnymi zakładkami, możesz sprawdzić aktualny stan swoich pozycji, a także aktywnych i zrealizowanych zamówień. Możesz także znaleźć całą działalność handlową i historię handlu w określonym przedziale czasowym.

W tym miejscu można również monitorować pozycje znajdujące się w kolejce automatycznego delewarowania (ADL), co powinno budzić szczególną obawę w okresach dużej zmienności.

4. Tutaj możesz przeglądać dostępne aktywa, doładowywać i kupować więcej cyfrowych walut, a także przeglądać informacje związane z bieżącymi kontraktami i pozycjami. Pamiętaj, aby zwrócić uwagę na współczynnik marży, aby uniknąć przymusowej likwidacji.​

Transfery pomiędzy portfelem kontraktowym a innymi ekosystemami Binance można wykonać klikając „Przelew”.

5. To jest pole do wprowadzania zamówień. Poniżej znajdziesz szczegółowy opis oferowanych rodzajów zleceń. Tutaj możesz także przełączać się pomiędzy trybami Margines krzyżowy i Margines izolowany. Kliknij aktualną wielokrotność dźwigni (domyślnie jest to 20 razy), aby dostosować dźwignię.

Jak wyregulować dźwignię

Handel Binance Futures umożliwia ręczną regulację dźwigni dla każdego kontraktu. Wybierając kontrakt możesz przesunąć myszkę w lewy górny róg strony i najechać kursorem na aktualną kategorię kontraktu (domyślnie jest to BTCUSDT).​

Aby dostosować dźwignię, przejdź do pola wprowadzania zlecenia i kliknij aktualny mnożnik dźwigni (domyślnie jest to 20x). Dostosuj suwak lub wprowadź wartość, aby ustawić dźwignię, a następnie kliknij [Potwierdź].

Warto zauważyć, że im większa pozycja, tym mniejszej dźwigni możesz użyć. I odwrotnie, im mniejsza pozycja, tym większa dźwignia, którą można zastosować.

Ponadto wyższe wskaźniki dźwigni będą wiązać się z wyższym ryzykiem wymuszonej likwidacji. Dlatego początkujący inwestorzy powinni dokładnie rozważyć dostępną dla nich dźwignię.​

Różnica między ceną oznaczoną a ceną najnowszą

Aby uniknąć skoków cen i niepotrzebnych likwidacji w okresach dużej zmienności, handel Binance Futures wprowadził „Ostatnią cenę” i „Mark Price”.

Najnowsza cena jest łatwa do zrozumienia. Przedstawia ostatnią cenę transakcyjną kontraktu. Innymi słowy, cena ostatniej transakcji w historii transakcji jest „najnowszą ceną”. Służy do obliczania zrealizowanych zysków i strat (PnL).

„Oznaczanie cen” ma na celu uniknięcie manipulacji cenami. Oblicza się go na podstawie kombinacji danych o finansowaniu i koszyka danych dotyczących transakcji spot. Cena likwidacyjna oraz przyszłe zyski i straty zostaną obliczone w oparciu o cenę markową.

Należy pamiętać, że oznaczone ceny i najnowsze ceny mogą się różnić.​

Konfigurując typ zlecenia, który jako wyzwalacz wykorzystuje cenę stop, możesz wybrać najnowszą cenę lub cenę markową jako wyzwalacz. Aby to zrobić, wybierz cenę, którą chcesz zastosować, w menu rozwijanym „Wyzwalacz” na dole pola wprowadzania zamówienia.

Rodzaje zamówień i sposób ich wykorzystania

W Binance Futures dostępnych jest wiele rodzajów zleceń:

zamówienie limitowane

Zlecenie z limitem to zlecenie umieszczone w arkuszu zleceń po określonej cenie z limitem. Po złożeniu zlecenia z limitem transakcja zostanie sfinalizowana dopiero, gdy cena rynkowa osiągnie cenę limitowaną (lub cenę wyższą). Dlatego zlecenie z limitem pozwala na kupno po niższej cenie lub sprzedaż po cenie wyższej niż bieżąca cena rynkowa.

porządek rynkowy

Zlecenie rynkowe to zlecenie kupna lub sprzedaży po aktualnie najlepszej cenie. Jest ona realizowana na podstawie zlecenia z limitem, zaksięgowanego wcześniej w arkuszu zleceń. Składając zlecenie rynkowe, należy uiścić opłatę takera za zlecenie rynkowe.

Zatrzymaj zlecenie z limitem

Najłatwiejszym sposobem zrozumienia, czym jest zlecenie stop-limit, jest rozbicie go na cenę stop i cenę limitowaną. Cena stop to cena, po której uruchamiane jest zlecenie z limitem ceny, a cena limitowana to cena, po której uruchamiane jest zlecenie z limitem. Oznacza to, że zlecenie z limitem zostanie zaksięgowane w arkuszu zleceń zaraz po osiągnięciu ustawionej ceny stop.

Chociaż cena stopu i cena limitu mogą być takie same, nie muszą. W rzeczywistości bezpieczniejszą operacją jest ustawienie ceny stop loss (ceny wyzwalającej) nieco wyższej niż cena graniczna, jeśli jest to zlecenie sprzedaży, i ustawienie jej nieco niższej niż bieżąca cena, jeśli jest to zlecenie kupna. Zwiększa to szansę na wypełnienie Twojego zlecenia z limitem.

Rynkowe zlecenie stop-loss

Podobnie jak w przypadku zlecenia stop-limit, zlecenie rynkowe typu stop wykorzystuje cenę stop jako czynnik wyzwalający. Jednakże, gdy cena stop zostanie osiągnięta, uruchamiane jest zlecenie rynkowe.

Zlecenie realizacji zysku z limitem ceny

Jeśli już w pełni rozumiesz definicję zlecenia stop-loss z limitem, wówczas zlecenie z limitem zysku będzie łatwe do zrozumienia. Podobnie jak zlecenie stop-limit, zawiera również cenę wyzwalającą (cenę uruchamiającą zlecenie) i cenę limitowaną (cenę, po której zlecenie z limitem jest dodawane do arkusza zleceń). Główna różnica pomiędzy zleceniem stop-loss z limitem a zleceniem z limitem take-profit polega na tym, że zlecenie z limitem take-profit może zostać użyte jedynie w celu zmniejszenia otwartej pozycji.​

Zlecenia z limitem zysku świetnie nadają się do zarządzania ryzykiem i blokowania zysków po określonej cenie. Można je również łączyć z innymi rodzajami zleceń, takimi jak zlecenia stop-limit, aby lepiej zarządzać pozycjami.

Należy pamiętać, że zlecenia z limitem nie są zleceniami OCO. Na przykład, jeśli Twoje zlecenie stop-loss z limitem osiągnie ustaloną kwotę, a Ty posiadasz także ważne zlecenie z limitem take-profit, zlecenie z limitem take-profit pozostanie w mocy, dopóki nie zostanie ręcznie anulowane.
Możesz ustawić zlecenie Take Profit Limit w ramach opcji „Take Profit Stop Limit” w polu wprowadzania zlecenia.

Zlecenie realizacji zysku po cenie rynkowej

Podobnie jak w przypadku zlecenia rynkowego typu take-profit, zlecenie rynkowe typu take-profit wykorzystuje cenę typu take-profit jako czynnik wyzwalający. Zlecenia rynkowe są uruchamiane po osiągnięciu ceny realizacji zysku.
Możesz ustawić zlecenie Take Profit Market za pomocą opcji „Take Profit Stop Market” w polu wprowadzania zlecenia.

Zlecenie trailing stop

Zlecenia trailing stop pomagają blokować zyski, ograniczając jednocześnie potencjalne straty na otwartych pozycjach. W przypadku pozycji długiej, jeśli cena wzrośnie, trailing stop również wzrośnie. Z drugiej strony, jeśli cena spadnie, trailing stop przestanie się poruszać. Zlecenie sprzedaży zostaje złożone, jeśli cena porusza się w przeciwnym kierunku o określony procent (zwany stopą zniesienia). To samo dotyczy pozycji krótkich, ale w odwrotnej kolejności. Trailing stop przesuwa się w dół wraz z rynkiem i przestaje się poruszać, gdy rynek zaczyna rosnąć. Zlecenie kupna zostaje złożone, jeśli cena przesunie się o określony procent w przeciwnym kierunku.

Cena aktywacji to cena, która uruchamia zlecenie trailing stop. Jeśli cena aktywacyjna nie zostanie określona, ​​jako cena aktywacyjna zostanie domyślnie przyjęta aktualna ostatnia cena lub cena markowa. Możesz ustawić, która cena ma być używana jako cena wywoławcza, na dole pola wprowadzania zamówienia.​

Stopa zniesienia określa procent ceny, który „śledzi” trailing stop. Jeśli więc ustawisz stopę zniesienia na 1%, a handel będzie przebiegał w wybranym kierunku, trailing stop będzie zawsze podążał za ceną z 1% marżą. Jeżeli cena przesunie się w kierunku przeciwnym do transakcji o więcej niż 1%, zostaje złożone zlecenie kupna lub sprzedaży (w zależności od wybranego kierunku handlu).

Jak korzystać z kalkulatora handlu kontraktami

Kliknij tutaj, aby obejrzeć samouczek wideo.

Wykres kalkulatora możesz zobaczyć na górze modułu wprowadzania zleceń. Pozwala na wykonanie odpowiednich obliczeń numerycznych przed zajęciem pozycji długiej lub krótkiej. Możesz dostosować suwak dźwigni pod każdą zakładką, aby wykorzystać go jako podstawę do obliczeń.

Kalkulator posiada trzy zakładki:

• PNL – Użyj tej zakładki, aby obliczyć początkową marżę, zysk i stratę (PnL) oraz zwrot z kapitału własnego (ROE) w oparciu o docelowe ceny wejścia i wyjścia oraz wielkość pozycji.

• Cena docelowa – Użyj tej zakładki, aby obliczyć cenę, po której musisz zamknąć pozycję, aby osiągnąć docelową stopę zwrotu.

• Cena zamknięcia – Użyj tej zakładki, aby obliczyć szacunkową cenę zamknięcia na podstawie salda portfela osobistego, oczekiwanej ceny wejścia i wielkości pozycji.​

Jak korzystać z trybu pozycji dwukierunkowej

W trybie pozycji dwustronnej możesz zajmować zarówno długie, jak i krótkie pozycje w tym samym kontrakcie. Jakie są korzyści z takiego działania? Załóżmy, że masz otwartą pozycję długą, ponieważ jesteś optymistą, że cena Bitcoina wzrośnie w dłuższej perspektywie. Jednocześnie możesz chcieć szybko zająć pozycję krótką w krótszym czasie. Tryb dwukierunkowy wspiera tę operację – w tym przypadku długie pozycje, na które nie ma wpływu szybkie zwarcie.

Domyślnym trybem pozycji jest pozycja jednokierunkowa. Oznacza to, że nie można jednocześnie zajmować długich i krótkich pozycji na jednym kontrakcie. Jeśli wykonasz taką operację, pozycje w obu kierunkach znoszą się nawzajem. Dlatego w przypadku korzystania z trybu pozycji dwukierunkowej należy go uruchomić ręcznie. Oto, co musisz zrobić.

1. Przejdź do prawego górnego rogu ekranu i wybierz [Preferencje osobiste].

Przejdź do zakładki [Tryb pozycji] i wybierz [Tryb pozycji dwukierunkowej].

Jeśli aktualnie masz otwarte zlecenie lub pozycję, nie możesz dostosować trybu pozycji.

Jaka jest stopa dofinansowania i jak ją sprawdzić

Stopa finansowania zapewnia, że ​​cena wieczystego kontraktu futures jest jak najbardziej zbliżona do ceny (spot) instrumentu bazowego. Zasadniczo inwestorzy będą „płacić sobie nawzajem” w oparciu o swoje pozycje, a różnica między ceną wieczystego kontraktu futures a ceną spot zadecyduje, która ze stron zyska.

Gdy stopa finansowania jest dodatnia, pozycje długie opłacają pozycje krótkie. Kiedy stopa finansowania jest ujemna, krótkie pozycje opłacają długie pozycje.

Aby dowiedzieć się więcej o tym, jak działa ten proces, przeczytaj artykuł Co to jest kontrakt terminowy wieczysty? 》.

Oznacza to, że w zależności od stopy finansowania i otwartych pozycji jesteś stroną płacącą lub otrzymującą. Na platformie handlowej Binance Futures wypłaty środków odbywają się co 8 godzin. Czas pozostały do ​​kolejnego cyklu finansowania oraz przewidywaną stopę finansowania możesz sprawdzić obok oznaczonej ceny u góry strony.

Jeśli chcesz zobaczyć stopę finansowania dla każdej poprzedniej umowy, możesz najechać myszką na [Informacje o umowie] i kliknąć [Historia stóp finansowania].

Tylko zlecenia oczekujące, ważny czas i tylko redukcja pozycji

Korzystając ze zlecenia z limitem, możesz ustawić dodatkowe dyspozycje jednocześnie ze złożeniem zlecenia. W Binance Futures takie zlecenia mogą być zleceniami „tylko oczekującymi” lub zleceniami „o czasie obowiązywania (TIF)”, które określają dodatkową charakterystykę zlecenia z limitem. Możesz to zobaczyć na dole pola wprowadzania zamówienia.

„Tylko zamówienie oczekujące” oznacza, że ​​Twoje zamówienie będzie zawsze najpierw dodane do arkusza zamówień, ale nigdy nie zostanie wypełnione istniejącym w nim zamówieniem. Jeśli chcesz płacić tylko za składanie zamówień, możesz to zrobić w ten sposób.

Instrukcja TIF oznacza, że ​​możesz ustawić czas ważności zlecenia (zanim zostanie zrealizowane lub wygaśnie). Instrukcja TIF ma trzy następujące opcje:

• OWU (ważne do momentu anulowania): Zamówienie pozostanie aktywne do czasu jego realizacji lub anulowania.

• IOC (Natychmiastowe lub Anulowane): Zlecenie zostanie zrealizowane natychmiast (w całości lub w części). Jeżeli zostanie zrealizowane tylko częściowo, niezrealizowana część zamówienia zostanie anulowana.

• FOK (Wypełnij lub Anuluj): Zamówienie musi zostać natychmiast w pełni wypełnione. W przeciwnym razie zamówienie w ogóle nie zostanie zrealizowane.

Kiedy jesteś w trybie pozycji jednokierunkowej, zaznaczenie opcji „Tylko redukcja” zapewni, że nowe zamówienia będą jedynie zmniejszać pozycje i nigdy nie zwiększać istniejących pozycji.

W jakich okolicznościach pozycja zostanie zlikwidowana?

Jeżeli saldo marży spadnie poniżej wymaganej kwoty, nastąpi likwidacja. Saldo marży to saldo konta Binance Futures, obejmujące niezrealizowane zyski i straty. Oznacza to, że Twoje zyski i straty spowodują zmianę salda marży. Jeśli korzystasz z trybu pozycji krzyżowej, saldo to będzie użyte jako depozyt zabezpieczający dla wszystkich pozycji. W przypadku korzystania z trybu izolowanego depozytu salda można przypisać do poszczególnych pozycji.

„Depozyt zabezpieczający” wskazuje minimalny depozyt wymagany do utrzymania pozycji. Kwota zależy od wielkości pozycji. Im większa pozycja, tym większy wymagany jest margines na utrzymanie.

Aktualny współczynnik marży możesz zobaczyć w prawym dolnym rogu. Jeżeli współczynnik marży osiągnie 100%, pozycja zostanie zamknięta.

Kiedy nastąpi likwidacja, wszystkie otwarte zlecenia zostaną anulowane. Najbardziej rozsądną operacją jest unikanie automatycznej likwidacji poprzez śledzenie pozycji, ponieważ automatyczna likwidacja będzie wiązać się z dodatkowymi opłatami manipulacyjnymi. Jeśli Twoja pozycja ma zostać zlikwidowana, lepsza jest likwidacja ręczna niż likwidacja automatyczna.

Autodelewarowanie i jego skutki

Kiedy wielkość konta tradera spadnie poniżej 0, fundusze ubezpieczeniowe zostaną wykorzystane w celu zrekompensowania strat. Jednakże w niektórych niezwykle niestabilnych warunkach rynkowych fundusze ubezpieczeniowe mogą nie wystarczyć na pokrycie tych strat i niedobór należy uzupełnić poprzez redukcję otwartych pozycji. W takim przypadku Twoje otwarte pozycje również będą zagrożone redukcją.

Redukcja pozycji odbywa się w określonej kolejności w kolejce, na czele znajdują się inwestorzy z największą rentownością i największą dźwignią. Najedź myszką na zakładkę [Pozycje] i kliknij [Automatyczne zmniejszanie dźwigni] (ADL) po prawej stronie, aby wyświetlić pozycję bieżącej pozycji w kolejce.

Podsumować

Kontrakt futures to instrument pochodny, który nakłada na inwestora obowiązek zakupu lub sprzedaży składnika aktywów w przyszłości. Jednakże w odróżnieniu od tradycyjnych kontraktów futures, kontrakty terminowe wieczyste nie mają daty rozliczenia. Instrumenty pochodne mogą być nieco trudne do zrozumienia dla niedoświadczonych traderów. Dlatego ważne jest, aby zrozumieć, jak działają te umowy, zanim podejmie się ryzyko finansowe. Jak wspomniano powyżej, możesz odwiedzić sieć testową Binance Futures, aby przetestować platformę i uniknąć ryzyka inwestycyjnego polegającego na utracie prawdziwych pieniędzy.