TL;DR
Zlecenie stop-limit łączy wyzwalacz stopu i zlecenie z limitem.
Zlecenia stop-limit pozwalają inwestorom ustawić minimalną kwotę zysku, którą chętnie pobiorą, lub maksymalną kwotę, jaką są skłonni zaryzykować w transakcji.
Po osiągnięciu ceny wywoławczej zlecenie z limitem zostanie złożone automatycznie, nawet jeśli użytkownik jest wylogowany.
Zlecenia stop-limit można taktycznie pozycjonować poprzez integrację dodatkowych wskaźników rynkowych, takich jak poziomy oporu i wsparcia.
Zlecenie Stop-Limit vs. Zlecenie Limit
Zlecenie z limitem to zlecenie kupna lub sprzedaży określonej ilości kryptowaluty po określonej cenie. Składając zlecenie z limitem, zasadniczo określasz maksymalną cenę, jaką jesteś skłonny zapłacić za zakup kryptowaluty, lub minimalną cenę, za jaką jesteś skłonny ją sprzedać.
Zazwyczaj inwestorzy składają zlecenia sprzedaży z limitem powyżej aktualnej ceny rynkowej i zlecenia kupna z limitem poniżej aktualnej ceny rynkowej. Jeśli złożysz zlecenie z limitem ceny po aktualnej cenie rynkowej, zostanie ono prawdopodobnie zrealizowane w ciągu kilku sekund (chyba że jest to rynek niepłynny).
Z drugiej strony zlecenie stop-limit to zlecenie kupna lub sprzedaży kryptowaluty po osiągnięciu przez nią określonej ceny, zwanej ceną stop, a następnie wykonanie transakcji po ustalonej przez Ciebie cenie granicznej. Cena graniczna to minimalna kwota, jaką jesteś skłonny zaakceptować przy sprzedaży, lub maksymalna kwota, jaką jesteś skłonny zapłacić przy zakupie.
Główna różnica między nimi polega na tym, że zlecenie z limitem służy do określenia ceny, po której chcesz kupić lub sprzedać, natomiast zlecenie stop-limit służy do określenia ceny, po której chcesz uruchomić transakcję, oraz ceny, po której który chcesz wykonać.
Jak działa zlecenie Stop-Limit?
Zlecenie stop-limit to zaawansowane zlecenie handlowe, które łączy w sobie elementy zlecenia stop i zlecenia z limitem. Jest powszechnie stosowany w handlu kryptowalutami, aby automatycznie kupować lub sprzedawać kryptowalutę po osiągnięciu określonego poziomu ceny.
Najlepszym sposobem zrozumienia zlecenia stop-limit jest podzielenie go na części. Cena stop działa jako wyzwalacz złożenia zlecenia z limitem. Kiedy rynek osiągnie cenę stop, automatycznie tworzy zlecenie z limitem ceny niestandardowej (cena limitu).
Dlatego też, aby utworzyć zlecenie stop-limit, należy ustawić dwa różne punkty cenowe: cenę stop i cenę limitowaną. Zlecenie staje się aktywne i uruchamia zlecenie z limitem po osiągnięciu ceny stop. Cena limitu to cena, po której zlecenie zostanie zrealizowane po osiągnięciu ceny stop.
Przykłady zleceń kupna i sprzedaży Stop-Limit
Jak działają zlecenia kupna stop-limit
Załóżmy, że BNB jest obecnie wyceniany na 300 dolarów i chciałbyś go kupić, gdy rozpocznie się trend wzrostowy. Nie chcesz jednak płacić zbyt dużo za BNB, jeśli zacznie on szybko rosnąć, więc musisz ograniczyć cenę, jaką jesteś skłonny zapłacić.
Załóżmy, że Twoja analiza techniczna wskazuje, że trend wzrostowy może rozpocząć się, gdy rynek przebije powyżej 310 USD. Decydujesz się użyć zlecenia stop-limit kupna, aby otworzyć pozycję w przypadku wystąpienia wybicia. Ustawiasz cenę stop na 310 USD, a cenę graniczną na 315 USD.
Kiedy BNB osiągnie poziom 310 USD, zostaje złożone zlecenie z limitem zakupu BNB po cenie 315 USD. Twoje zamówienie może zostać zrealizowane za kwotę 315 USD lub niższą. Pamiętaj, że 315 USD to Twoja cena graniczna, więc jeśli rynek zbyt szybko przekroczy tę kwotę, Twoje zlecenie może nie zostać zrealizowane w całości.
Jak działają zlecenia stop-limit sprzedaży
Załóżmy, że kupiłeś BNB za 285 USD, a teraz kosztuje ono 300 USD. Aby zapobiec stratom, decydujesz się na użycie zlecenia stop-limit w celu sprzedaży BNB, jeśli cena spadnie do ceny wejściowej. Ustawiasz zlecenie Sell Stop-Limit z ceną stop wynoszącą 289 USD i ceną graniczną wynoszącą 285 USD (ceną, po której kupiłeś BNB). Gdy cena osiągnie 289 USD, zostaje złożone zlecenie z limitem sprzedaży BNB po cenie 285 USD. Twoje zamówienie może zostać zrealizowane w cenie 285 lub wyższej.
Ceny stopu i limitu mogą być takie same, ale ogólnie bezpieczniej jest ustawić cenę stop (cenę wywołania) wyższą niż cena limitu dla zleceń sprzedaży. W przypadku zleceń kupna możesz ustawić cenę stop nieco niższą niż cena limitu. Zwiększa to szansę, że Twoje zlecenie z limitem zostanie zrealizowane po jego uruchomieniu.
Zalety zlecenia Stop-Limit
Dostosowywanie
Zlecenie stop-limit pozwala dostosować i zaplanować transakcje. Traderzy mogą określić zarówno cenę wywoławczą (cenę stop), jak i cenę, po której chcą kupić lub sprzedać (cenę graniczną), zapewniając sobie najlepszą możliwą cenę za swoją transakcję.
Precyzja
Zlecenia stop-limit umożliwiają inwestorom ustalenie konkretnych cen zakupu lub sprzedaży kryptowalut. Ta precyzja pomaga handlowcom unikać kupna lub sprzedaży po niekorzystnych cenach.
Zarządzanie ryzykiem
Zlecenia stop-limit pomagają inwestorom zarządzać ryzykiem poprzez konfigurowanie automatycznych zleceń kupna lub sprzedaży w celu ochrony ich inwestycji. Może to być szczególnie ważne na rynku kryptowalut 24/7. Zlecenia te są uruchamiane, gdy cena kryptowaluty osiągnie określony poziom, dzięki czemu mogą pomóc zapobiec znaczącym stratom w przypadku nagłego spadku ceny lub zmienności rynku.
Ryzyko związane ze zleceniem Stop-Limit
Ryzyko wykonania
Głównym ryzykiem związanym ze zleceniami stop-limit jest to, że zlecenie może w ogóle nie zostać zrealizowane lub zostać zrealizowane tylko częściowo. Może się to zdarzyć, jeśli cena rynkowa porusza się zbyt szybko i przekracza cenę stop. W takim przypadku zlecenie z limitem nie zostanie uruchomione, a transakcja nie zostanie zrealizowana.
Ryzyko cenowe
Kolejnym ryzykiem jest to, że zlecenie z limitem ceny może nie zostać zrealizowane po pożądanej cenie. Na przykład, jeśli cena rynkowa gwałtownie spadnie po uruchomieniu ceny stop, zlecenie z limitem ceny może zostać wykonane po cenie niższej niż zamierzona.
Ryzyko wyczucia czasu
Zlecenia stop-limit mogą również podlegać ryzyku czasowemu. Jeżeli cena stop zostanie uruchomiona w okresach dużej zmienności lub niskiej płynności, zlecenie z limitem może nie zostać zrealizowane po żądanej cenie lub może w ogóle nie zostać wykonane.
Strategie składania zleceń Stop-Limit w Crypto
1. Ustalanie cen stopu w oparciu o analizę techniczną
Traderzy mogą skorzystać z analizy technicznej, aby zidentyfikować kluczowe poziomy wsparcia i oporu, a następnie odpowiednio ustawić ceny stop. Na przykład, jeśli trader uważa, że Bitcoin ma silne wsparcie na poziomie 30 000 dolarów, może ustawić cenę stop tuż poniżej tego poziomu, aby ograniczyć potencjalne straty.
2. Łączenie zleceń stop-limit z innymi strategiami
Traderzy mogą łączyć zlecenia stop-limit z innymi strategiami handlu kryptowalutami, takimi jak uśrednianie kosztu dolara, w celu dalszego zarządzania ryzykiem i optymalizacji zwrotów. Na przykład trader może skorzystać ze zlecenia stop-limit, aby sprzedać część swojej pozycji po określonej cenie, jednocześnie korzystając z uśredniania kosztu dolara w celu powolnego budowania swojej pozycji w czasie.
3. Handel trendami
Handel trendami polega na składaniu zleceń stop-limit w oparciu o kierunek trendu. Na przykład, jeśli trend jest zwyżkowy, inwestor może złożyć zlecenie stop-limit, aby kupić po wyższej cenie w nadziei na kontynuację trendu wzrostowego. I odwrotnie, jeśli trend jest niedźwiedzi, inwestor może złożyć zlecenie stop-limit, aby zapewnić pewien poziom ochrony, ograniczając zlecenie sprzedaży po określonej cenie.
4. Handel w przełamaniu
Strategia ta polega na korzystaniu ze zleceń stop-limit w celu wykorzystania przebić cenowych. Trader może złożyć zlecenie stop-limit, aby kupić po wyższej cenie, jeśli cena przebije poziom oporu lub poprzedni szczyt. I odwrotnie, inwestor może złożyć zlecenie stop-limit, aby sprzedać po niższej cenie, jeśli cena przebije poziom wsparcia lub poprzednie minimum.
Zamykające myśli
Zlecenie stop-limit to potężne narzędzie, które może dać więcej opcji handlowych niż proste zlecenia rynkowe lub zlecenia z limitem. Ma to również tę dodatkową zaletę, że nie wymaga od Ciebie aktywnego handlu, aby zlecenie zostało zrealizowane. Łącząc zlecenia stop-limit, łatwo jest zarządzać swoją pozycją, niezależnie od tego, czy cena rośnie, czy spada.
Wiąże się to jednak z wieloma zagrożeniami i wymaga wyższego poziomu doświadczenia handlowego i umiejętności analizy technicznej.
Dalsze czytanie
Jak czytać najpopularniejsze wzory świeczników kryptowalutowych
Wyjaśnienie animatorów rynku i odbiorców rynku
Co to jest wskaźnik RSI?
Zastrzeżenie i ostrzeżenie o ryzyku: Niniejsza treść jest prezentowana użytkownikowi w stanie „takim, jakim jest” wyłącznie w celach informacyjnych i edukacyjnych, bez jakichkolwiek oświadczeń ani gwarancji. Nie należy jej interpretować jako porady finansowej, prawnej lub innej profesjonalnej, ani nie ma na celu rekomendowania zakupu jakiegokolwiek konkretnego produktu lub usługi. Powinieneś zasięgnąć porady u odpowiednich profesjonalnych doradców. Jeśli artykuł został napisany przez osobę trzecią, pamiętaj, że wyrażone poglądy należą do osoby trzeciej i niekoniecznie odzwierciedlają poglądy Binance Academy. Aby uzyskać więcej informacji, prosimy o zapoznanie się z naszym pełnym zastrzeżeniem tutaj. Ceny aktywów cyfrowych mogą być zmienne. Wartość Twojej inwestycji może spaść lub wzrosnąć, a Ty możesz nie odzyskać zainwestowanej kwoty. Ponosisz wyłączną odpowiedzialność za swoje decyzje inwestycyjne, a Binance Academy nie ponosi odpowiedzialności za jakiekolwiek straty, które możesz ponieść. Materiał ten nie powinien być interpretowany jako porada finansowa, prawna lub inna profesjonalna. Aby uzyskać więcej informacji, zapoznaj się z naszymi Warunkami użytkowania i Ostrzeżeniem o ryzyku.
