Cena Monero ustabilizowała się po gwałtownym spadku, ale powrót nie będzie prosty. Po osiągnięciu szczytu na poziomie około 800 dolarów 14 stycznia, XMR spadł o około 33%, eliminując inwestorów, którzy kupili z opóźnieniem. Od tego czasu tendencje cenowe poruszają się w wąskim zakresie, co sugeruje rozwój formacji ciągłego wzrostu.
Na pierwszy rzut oka struktura daje silne wrażenie. Jednak przy całościowym spojrzeniu na momentum, przepływy kapitałowe i tendencje na rynku fizycznym sytuacja jest złożona. Istnieje możliwość wybicia, ale warunki do tego nie są jednorodne.
Przepływy funduszy instytucjonalnych również wykazują słabość w zakupach na spadkach.
Na wykresie 12-godzinnym Monero utworzyło zakres flagi po nagłym spadku. Cena XMR przekroczyła górną linię trendu, co sugeruje możliwość kontynuacji szerokiego trendu wzrostowego.
Kluczowym punktem w tej dynamice są tendencje przepływu kapitału. Chaikin Money Flow (CMF), który mierzy przepływy dużych funduszy, unikał spadków podczas przejścia w zakresie i w tym momencie wzrósł. Obecnie CMF wynosi około 0.05. Jeśli przekroczy 0.06, wiarygodność wybicia wzrośnie. Bardziej wyraźne potwierdzenie można uzyskać, gdy CMF zbliży się do poziomu 0.30–0.32. W przeszłości w tej strefie utrzymano stały wzrost.
Analiza techniczna tokenów i najnowsze informacje rynkowe: jeśli chcesz uzyskać bardziej szczegółowe informacje, zarejestruj się do newslettera, który codziennie dostarcza redaktor Harsz Notaliya. Tutaj.
Jednak siła kupna na spadkach pokazuje inną perspektywę. Indeks przepływu pieniędzy (MFI), który mierzy presję kupna łącząc cenę i wolumen, pozostaje w stagnacji, a ruchy na niskich poziomach osłabły. Od 10 do 19 stycznia cena rosła, ale MFI nie odbił się i spadł poniżej 61.7.
Ta niedźwiedzia dywergencja wskazuje, że mimo prób wzrostu, nie widać aktywnych zakupów.
Krótko mówiąc, przepływy kapitałowe wykazują tendencję do poprawy, ale ruchy inwestorów pozostają ograniczone do wąskiej grupy.
Zmiana przepływu spot, ostrzeżenie przed nagłym wzrostem.
Ruchy na rynku spot dodają jeszcze więcej napięcia.
18 stycznia Monero odnotowało silny odpływ z giełd o wartości około 2 miliardów 395 milionów dolarów. To wskazuje na tendencję akumulacji, gdy monety są przenoszone z giełd do portfeli prywatnych. Jednak gdy formuje się świeca wybicia, ta tendencja odwraca się.
19 stycznia przepływ z giełd zmienił się i przekształcił w nadwyżkę wpływów o wartości około 231 milionów dolarów. To typowy sygnał, że niektórzy uczestnicy podczas wybicia przenieśli monety z powrotem na giełdy, aby zrealizować krótkoterminowy zysk.
Ten moment jest kluczowy. Normalnie zdrowe wybicie odzwierciedlałoby silną wolę kupujących, a idealnie, przepływy zewnętrzne powinny się utrzymywać. Gdy podczas wybicia potwierdzono przepływy wewnętrzne, ryzyko odwrócenia wzrastało w porównaniu do kontynuacji.
Dlatego wykres cenowy XMR pokazuje rozszerzenie, podczas gdy na rynku spot widać wahania.
Pojawiają się obawy o długie pozycje na kluczowym poziomie cenowym Monero.
Próby wybicia Monero nie mogą być oceniane tylko na podstawie rynku spot i przepływów kapitałowych. Pozycjonowanie na rynku instrumentów pochodnych zwiększa wrażliwość i podnosi znaczenie poziomów bliskich.
Na rynku wieczystych kontraktów futures XMR/USDT na Binance, w ciągu najbliższych 30 dni pozycje wyraźnie składają się na długie. Łączna wartość likwidacji długich pozycji wynosi około 1 miliarda 394 milionów dolarów, a po stronie krótkich około 572 milionów dolarów. Około 70% całego rynku skłania się w kierunku długich.
Ten rozkład wynika z akumulacji dźwigni pod poziomami cenowymi. Na rynku z nadmiarem pozycji długich, korekty mają tendencję do przyspieszania w przypadku spadków, co sprzyja długiemu squeeze.
To wywołuje dodatkową presję na obecną strukturę Monero.
Z perspektywy wykresu Monero przekroczyło górną granicę wzoru flagi na interwale 12-godzinnym. Dopóki cena utrzymuje się powyżej tej strefy wybicia, scenariusz byczy można uznać za technicznie ważny. Na podstawie pomiarów wzrostu z przeszłej części pola, poziomy od 910 do 1150 dolarów wciąż pozostają celem górnym.
Jednakże, aby ten scenariusz wzrostu się wzmocnił, Monero musi wyraźnie zakończyć powyżej 800 dolarów na interwale 12-godzinnym, który był ostatnim szczytem. Jeśli nie uda się odzyskać tego poziomu, ryzyko utraty pędu wzrostowego pod presją dźwigni wzrasta.
Na dolnych poziomach 620 dolarów jest kluczową linią ostrzegawczą. Jeśli cena nadal będzie poniżej tego poziomu, wiele długich pozycji o wartości 13 940 000 dolarów znajdzie się w ryzyku likwidacji. Jeśli ten poziom zostanie przełamany, przymusowe sprzedaże mogą spowodować, że wybicie nie powiedzie się. Dalsze spadki poniżej 530 dolarów mogą doprowadzić do likwidacji niemal wszystkich długich pozycji, a sam wzór byczy pole i flaga stanie się nieważny.
Podsumowując, Monero znajduje się w punkcie zwrotnym. Na wykresie istnieje potencjał wzrostu do 1150 dolarów, ale nadmierna przewaga długich pozycji ogranicza dopuszczalny margines błędu. Dopóki cena nie przekroczy wyraźnie 800 dolarów, osiągnięcie wybicia będzie trudne.
