Токенизированное золото XAUT, по которому в шорте еще с 6 марта, сейчас вызывает вопросы.
Напомним, наша шорт-позиция по #XAUT с 17 плечом была открыта еще 6 марта небольшой суммой, из-за сигнала даунтренда на 12-часовом ТФ. Затем сделали добор и увеличили позицию в три раза 20 апреля. А 29 апреля на сломе в очередной устойчивый даунтренд на дневном ТФ была сделана третья продажа.
НО после этого через обновление локального лоя цена #XAUT показала более бодрый отскок, чем ожидалось, и вернула устойчивые аптренды на 12- и 18-часовом ТФ.
Именно это и то, что из "Треугольника" цена получила выход вверх (попутно пробив трендовые с хаев 28 февраля и 10 марта), - вызывает наибольшие опасения по шорту. Бумажная прибыль по шорту существенно просела, с более чем +60% до +13%. С увеличением позиции прибыль от фандинга по позиции тоже увеличилась, но при такой неопределенности это слабое утешение.
Пока наблюдаем за ситуацией. Сомнений добавляет сегодняшний отчет от #BITonTarget, где приведено восемь факторов, способствующих росту цен на золоту.
Четкого перечисления по пунктам этих факторов мы в отчете не увидели, но по содержанию отчета примерно их можно сгруппировать так:
- Резкая коррекция по золоту не сломала бычью структуру рынка.
- Техническая картина сжимается к потенциальному пробою вверх.
- Количественная модель BIT дала сигнал, который исторически часто предшествовал сильным движениям.
- Рынок закладывает повышение ставки ФРС в сценарии, который авторы считают ошибочным.
- Ожидания по главе ФРС остаются скорее мягкими, и это создает напряжение в текущем ценообразовании.
- Инфляционное давление, по мнению экономистов, сохраняется.
- Риски дефицита нефти, по мнению отраслевых экспертов, никуда не исчезли.
- Доллар снова начинает ломаться вниз, что усиливает бычий фон для золота.
То есть рынок, по их версии, не разворачивается вниз, а скорее готовится к следующему этапу движения. На графике показан сужающийся треугольник, серия повышающихся минимумов и зона поддержки около 4 336$. Иначе говоря, рынок, по их оценке, собирается в плоткую конструкцию, из которой потом можно ждать выход уже сильным импульсом вверх.
Аналитики BIT on Target прямо пишут, что дают 70% вероятности значительному ралли золота в ближайшие два месяца при соотношении потенциальной прибыли к риску 3 к 1. То есть вполне жесткая ставка на продолжение роста.
К разборам BIT on Target всегда относимся со вниманием, их оценки воспринимаем серьезно. Поэтому еще подумаем что делать с шортом. Если замеченные признаки силы покупателей продолжат сохраняться и цена по нашему индикатору перейдет в устойчивый аптренд на дневном ТФ - подумаем о досрочном закрытии позиции. И будем ждать новых возможностей для средне-/долгосрочного шорта.
Полностью всю логику нашего шорта по золоту мы расписывали и обосновывали в ряде постов. Пока актив в даунтренде на 3-дневном ТФ - исходим из того, что долгосрочный рост цены актива с 1982 года - завершился. Отдельно отметим, кстати, что и на графике XAUT, и на графике XAU к USD на месячном ТФ на OANDA появилась четвертая, добавочная метка потенциального хая. Это метка, подтверждающая новую попытку старта движения вниз после того, как три метки хая на месячном ТФ были сломлены (а были они еще в 2024 году).
Нюанс в том, что на сейчас переход в аптренд на 3-дневном ТФ может произойти когда наша позиция будет в минусе. А оказывается в минусовом шорте по золоту в ситуации его буллрана последних лет - не хотелось бы.
Имея запас крепости в виде прибыли с фандинга - понаблюдаем за ситуацией в ближайшие дни.