Spis treści

  • Wstęp

  • Co to jest wykres świecowy?

  • Jak działają wykresy świecowe?

  • Jak czytać wykres świecowy?

  • Czego wykresy świecowe Ci nie mówią

  • Żyrandole Heikin-Ashi

  • Podsumowując


Wstęp

Jeśli dopiero zaczynasz handlować lub inwestować, czytanie wykresów może być trudnym zadaniem. Niektórzy ludzie ufają swoim instynktom i inwestują, podążając za nimi. Chociaż strategia ta może działać w czasie hossy, nie jest to najlepsza strategia.

Mówiąc najprościej, handel i inwestowanie to gry oparte na prawdopodobieństwie i zarządzaniu ryzykiem. Niezbędna jest umiejętność czytania wykresów świecowych. W tym artykule wyjaśniono, czym są wykresy świecowe i jak je czytać.


Co to jest wykres świecowy?

Wykres świecowy i wykres finansowy przedstawiający ruch aktywów w danym okresie. Składa się ze świec, z których każda reprezentuje ten sam przedział czasu. Świeczniki mogą przedstawiać zarówno sekundy, jak i lata. 

Wykresy świecowe pochodzą z XVII wieku. Ich powstanie często przypisuje się japońskiemu handlarzowi ryżem imieniem Homma. Prawdopodobnie jego pomysł stał się podstawą wykresów, których używamy dzisiaj. Wnioski Hommy zostały udoskonalone przez wiele osób, w tym Charlesa Dow, jednego z ojców współczesnej analizy technicznej.

Chociaż wykresy świecowe mogą być wykorzystywane do innych typów danych, są one wykorzystywane przede wszystkim do analizy rynku finansowego. Używane prawidłowo, są narzędziami pomagającymi traderom ocenić prawdopodobieństwo zmian cen. Umożliwiają one traderom i inwestorom formułowanie własnych pomysłów na podstawie ich analiz.


Jak działają wykresy świecowe?

Aby stworzyć świecę, potrzebujesz:

  1. Otwarte — pierwsza cena składnika aktywów w danym okresie.

  2. Wysoka — najwyższa cena składnika aktywów w danym okresie.

  3. Niska — najniższa cena składnika aktywów w danym okresie.

  4. Zamknij — Ostatnia cena składnika aktywów w danym okresie.



Dane te nazywane są OHLC. Relacja pomiędzy otwarciem, maksimum, minimum i zamknięciem determinuje wygląd świecy.

Odległość pomiędzy ceną otwarcia i ceną zamknięcia to „ciało”, odległość pomiędzy korpusem świecy a najwyższą/najniższą to „knot” lub „cień”. Odległość pomiędzy najwyższą i najniższą świecą to jej „zakres”. 


Jak czytać wykres świecowy?

Wielu traderów uważa, że ​​wykresy świecowe są łatwiejsze do odczytania niż inne wykresy (słupki lub linie). Wykresy świecowe można odczytać na pierwszy rzut oka i zapewniają prostą reprezentację ceny. 

W praktyce świeca pokazuje walkę pomiędzy kupującymi i sprzedającymi przez pewien okres. Ogólnie rzecz biorąc, im dłuższe ciało, tym silniejsza presja kupna lub sprzedaży. Jeśli knot świecy jest krótki, oznacza to, że maksimum (lub minimum) mierzonego okresu jest zbliżone do ceny zamknięcia.

Kolor i ustawienia mogą się różnić w zależności od narzędzia graficznego, ale ogólnie rzecz biorąc, jeśli korpus jest zielony, oznacza to, że zamknięcie jest większe niż otwarcie. Czerwony oznacza, że ​​cena spadła w mierzonym okresie, więc cena zamknięcia jest niższa niż cena otwarcia. 

Niektórzy inwestorzy wolą używać czarno-białych reprezentacji. Zamiast używać koloru zielonego i czerwonego, wykresy przedstawiają ruchy w górę przy białych świecach i ruchy w dół przy czarnych świecach.


Czego wykresy świecowe Ci nie mówią

Chociaż świeczniki są przydatne, ponieważ dają ogólny pogląd na aktywność cenową, mogą nie zapewnić wszystkiego, czego potrzebujesz do pełnej analizy. Na przykład świeczniki nie pokazują szczegółowo, co wydarzyło się w przedziale między ceną otwarcia a ceną zamknięcia, a jedynie odległość między dwoma punktami (a także najwyższą i najniższą cenę poniżej).

Chociaż knot świecy wskazuje najwyższy i najniższy okres, nie możemy wiedzieć, który z nich powstał jako pierwszy. Jednakże w większości narzędzi do tworzenia wykresów ramy czasowe można zmienić, co pozwala inwestorom na powiększenie szczegółów.


Wykresy świecowe mogą zawierać dużo szumu, szczególnie w małych interwałach czasowych (sekundy, minuty). Świece te mogą zmieniać się bardzo szybko, co utrudnia ich interpretację.


Żyrandole Heikin-Ashi

Do tej pory omówiliśmy świeczniki japońskie, ale istnieją inne typy świeczników. Na przykład Heikin-Ashi.

Heikin-Ashi oznacza po japońsku „przeciętny pasek”. Te wykresy świecowe opierają się na formule wykorzystującej uśrednianie cen. Głównym celem jest wygładzenie akcji cenowej i odfiltrowanie szumów. W ten sposób świeczniki Heikin-Ashi ułatwiają dostrzeżenie trendów rynkowych, wzorców cen i odwrócenia trendów.

Traderzy często używają świeczników Heikin-Ashi wraz ze świecznikami japońskimi, aby uniknąć fałszywych sygnałów i łatwiej dostrzec trendy rynkowe. Zielone świece Heikin-Ashi bez dolnego knota zazwyczaj wskazują na silny trend wzrostowy, natomiast czerwone świece bez górnego knota wskazują na silny trend spadkowy.

Chociaż świeczniki Heikin-Ashi są potężnym narzędziem, mają swoje ograniczenia. Ponieważ świece te wykorzystują uśrednianie cen, tworzenie się formacji może zająć więcej czasu. Dodatkowo nie pokazują różnic cenowych i mogą ukrywać inne dane cenowe.


Podsumowując

Wykresy świecowe są jednym z najczęściej używanych narzędzi w TA. Zapewniają wizualną reprezentację ewolucji ceny składnika aktywów i umożliwiają analizę rynku.

Dokładna analiza wykresów i liczb, w połączeniu z dobrym analitycznym umysłem i praktyką, pozwala inwestorom wyprzedzić rynek. Jednak inwestorzy zgadzają się, że ważna jest również analiza fundamentalna.