Przy właściwym wykorzystaniu głośność może być jednym z najlepszych wskaźników do wykorzystania.
W porównaniu do innych wskaźników handlowych, które w większości opierają się na opóźnionych danych, wolumen pokazuje nam w czasie rzeczywistym, co robią inni uczestnicy rynku, obszary, w których są i nie są zainteresowani handlem, i wiele więcej.
Z tego powodu wolumen może być używany do wykreślania poziomów na wykresie i jako duża konfluencja podczas realizacji.
W tym artykule omówię wszystko, co musisz wiedzieć o wykorzystaniu wolumenu w handlu.
Spis treści
Jaki jest wolumen handlu?
Objętość i delta
Względna objętość
Złożona struktura objętości
Węzeł o dużej objętości (HVN)
Punkt kontroli (POC)
Węzeł o małej objętości (LVN)
Wskaźniki ważone wolumenem
Wniosek
Jaki jest wolumen handlu?
Wolumen to całkowita liczba kontraktów będących przedmiotem obrotu w danym okresie.
Powyższy wykres przedstawia świece 5-minutowe na kontraktach terminowych E-mini S&P500.
W dolnej tabeli możemy zobaczyć wolumen dla każdego słupka.
Jeśli spojrzymy na ostatni słupek po prawej stronie, zobaczymy, że obrót wyniósł 3700. Tom nie mówi nam, która strona była bardziej agresywna. Pokazuje liczbę kontraktów, które zmieniły właściciela w ciągu ostatnich 5 minut.
Jeśli chodzi o handel liniowymi kontraktami futures na kryptowaluty, wolumen jest często wyświetlany jako wartość w dolarach, a nie liczba sprzedawanych monet.
Być może znasz głośność w jej najprostszej formie, jak wskaźnik pokazany powyżej.
W przypadku bardziej zaawansowanej analizy objętość można wykorzystać do obliczenia różnych wskaźników, a także wykreślić ją na osi y, a nie na osi x.
Omówimy to wszystko później.
Objętość i delta
Często będziesz słyszeć terminy Volume i Delta razem wzięte. Ważne jest, aby zrozumieć różnicę między nimi.
Właśnie omówiliśmy, czym jest głośność.
Wolumen to suma wszystkich kontraktów znajdujących się w obrocie w danym okresie.
Jedną z małych wad, jeśli chodzi o wolumen, jest to, że nie można stwierdzić, która strona uczestników rynku była bardziej agresywna.
Jak zapewne wiesz, istnieją dwa sposoby realizacji transakcji; możesz użyć limitu lub zlecenia rynkowego.
Aby zobaczyć zrealizowane zlecenia rynkowe, możemy skorzystać z Delty, czyli różnicy między sfinalizowanymi zamówieniami po ofercie i ofercie.
Na powyższym obrazku w dolnej kolumnie widać deltę i wolumen dla każdej świecy.
Delta ma kolor niebieski i czerwony, a głośność jest szara.
Możesz także zobaczyć, że wewnątrz świec znajdują się delty dla każdego punktu cenowego.
Jeśli mamy zamiar przyjrzeć się pierwszej świecy, która ma wolumen 26 tys. i deltę 11 tys.
To mówi nam, że od 26 tys. ETH będących w obrocie nabywcy rynkowi byli bardziej agresywni, uderzając w oferty z limitem.
Jeśli umieścimy to w kontekście, na wykresie cen, zobaczymy, że agresywni nabywcy rynkowi próbowali wymusić wybicie powyżej linii trendu, ale spotkali się z pasywnymi sprzedawcami, a rynek wkrótce potem został wyprzedany.
Korzystanie z delty jest świetne, ponieważ pozwala na bardziej szczegółową walidację rzeczy i możemy wyraźnie zobaczyć, czy jedna ze stron jest bardziej agresywna, czy nie.
Z drugiej strony, w większości przypadków, zwłaszcza gdy handlujesz w nieco wyższych interwałach czasowych, wolumen jest więcej niż wystarczający.
Względna objętość
Jednym z najważniejszych zastosowań wolumenu jest to, że mówi nam, kiedy kupujący lub sprzedający wkraczają na rynek.
Oczywiście nie ma sensu analizować głośności każdego słupka i próbować wywnioskować, co się dzieje.
O wiele lepszym i mądrzejszym podejściem jest przyjrzenie się obszarom, w których głośność jest stosunkowo wysoka lub niska.
Podobnie jak w przypadku obliczania wartości godziwej dla profili rynkowych i wolumenowych, tę samą metodę obliczeń możemy zastosować do bieżącego wolumenu dowolnego składnika aktywów, aby zobaczyć wolumeny wykraczające poza wartość godziwą.
Jak widać na powyższym wykresie, nie mamy klasycznego kolorowania świec dla świec w górę i w dół, ale zamiast tego widzimy tylko żółte i niebieskie słupki.
Niebieskie świece to słupki o dużym względnym wolumenie, innymi słowy świece, które znajdują się powyżej dwóch odchyleń standardowych od wartości godziwej.
Świece żółte to słupki o niskim względnym wolumenie, czyli takie, które znajdują się poniżej dwóch odchyleń standardowych od wartości godziwej.
Ważniejsze są świece o dużej względnej objętości; wskazują one albo na wybicie, albo na koniec ruchów.
Jak widać na powyższym wykresie, gdzie bardzo luźno rysuję poziomy wsparcia i oporu, duże wolumeny mają miejsce na początku nowych ruchów, gdy duzi inwestorzy inicjują wybicia, ale także na końcu ruchów, gdy głównie mniejsi gracze próbują FOMO w kontynuacje.
Słupki o niskim wolumenie są nieco mniej ważne i zazwyczaj mają miejsce, gdy rynki spowalniają podczas sesji nocnych lub w weekendy.
Mówią nam, że brakowało uczestnictwa; dlatego też zainteresowanie handlem na obszarach, na których się znajdują, będzie duże.
Jeśli umieścimy je w szerszym kontekście, mogą stanowić dobre cele dla naszych transakcji.
Wolumen względny (rVOL) może być używany jako bardzo solidny wskaźnik konfluencji do sprawdzania Twoich pomysłów handlowych.
Nie musisz też być bardzo skomplikowany. Jak widać na poniższym przykładzie, są to ostatnie ruchy w strefie GMT oraz sposób, w jaki można nimi handlować za pomocą bardzo prostego użycia wsparcia i oporu, średnich kroczących i względnych wolumenów.
Jeśli jesteś zainteresowany samodzielnym wypróbowaniem względnego wolumenu w kolorze świecy, w Tradingview dostępnych jest wiele bezpłatnych wskaźników.
Złożona struktura objętości
Złożony profil wolumenu jest moim zdaniem jednym z najlepszych narzędzi umożliwiających nie tylko znalezienie poziomów wsparcia i oporu, ale także zrozumienie otoczenia rynkowego.
Opisałem to pokrótce w artykule o profilu głośności, ale przede wszystkim porozmawiajmy o podstawach i podstawach, dlaczego to działa.
Wyobraźmy sobie, że masz kupującego i sprzedającego wchodzących na rynek samochodowy. Kupujący chce kupić konkretny samochód, a sprzedać chce go sprzedać.
Cena samochodu wynosi obecnie 50 000 dolarów, a codziennie za tę cenę sprzedaje się wiele samochodów.
Cena samochodu również ulega niewielkim wahaniom niemal codziennie. Czasem oferty opiewają na 48 000 dolarów, a czasem na 52 000 dolarów.
Nasi kupujący i sprzedający mają czas, nie chcą kupić samochodu po wartości godziwej, a wolą trochę poczekać z zakupem lub sprzedażą samochodu poza aktualną wartością godziwą.
Oznacza to, że jeśli cena samochodu spadnie do 40 000 dolarów, nasz kupujący będzie więcej niż szczęśliwy, mogąc go kupić, a jeśli cena samochodu wzrośnie do 60 000 dolarów, nasz sprzedawca będzie więcej niż szczęśliwy, mogąc go sprzedać.
Rynki zasadniczo nie różnią się zbytnio, ponieważ kupujący i sprzedający spotykają się codziennie, aby wymienić swoje wyobrażenia o wartości godziwej na różne aktywa.
Jak widać powyżej, mamy dzienny wykres ETH ze złożonym profilem wolumenu, który pokazuje wszystkie widoczne świece dzienne wykreślone po prawej stronie.
Zasadniczo możesz utworzyć złożony profil wolumenu dla dowolnego okresu i możesz tworzyć profile dzienne, tygodniowe, miesięczne, kwartalne lub roczne.
Osobiście lubię po prostu używać wszystkich odpowiednich widocznych słupków, bez dzielenia ich na tygodnie lub miesiące.
Jedyne, na czym mi osobiście zależy i to jest najważniejsze, to zobaczyć, gdzie dokonano transakcji wolumenowej, a gdzie nie.
W tym celu używamy terminów węzły o dużej objętości, węzły o małej objętości i punkty kontroli.
Węzeł o dużej objętości (HVN)
Węzły o dużym wolumenie to obszary, w których wykonywane są duże woluminy.
W tych obszarach udział jest duży, zwłaszcza ze strony dużych graczy, ponieważ są oni zobowiązani do działania w obszarach o dużej koncentracji wolumenu.
Z tego powodu ceny w tych HVN są zwykle bardziej boczne/ograniczone w zakresie, ponieważ między kupującymi i sprzedającymi zachodzi wiele działań, a potrzeba czasu, zanim jedna ze stron stanie się bardziej agresywna i spowoduje wzrost lub spadek cen.
Wracając do przykładu samochodu, jest to Twoja wartość godziwa na poziomie 50 000 USD, przy której możesz spodziewać się znacznie mniejszych wahań cen.
Węzły o dużym wolumenie są często świetnymi celami, ale wykonywanie transakcji w nich może być trudne, ponieważ jesteś bardziej podatny na odcięcie, szczególnie gdy handlujesz w punkcie kontroli.
Punkt kontroli (POC)
Punktem kontroli jest poziom wewnątrz węzła o dużym wolumenie, na którym wykonywany jest najwyższy wolumen.
Jest to obszar o najbardziej „uczciwej cenie”.
Punkty kontroli są bardzo podobne do HVN; świetny do celów, ale nie do inicjowania nowych transakcji.
Wyjątek od tej reguły ma miejsce, gdy rynki szybko gromadzą się w punkcie kontroli, szczególnie te, które nie były odwiedzane przez dłuższy czas.
Łączenie ich z innymi rzeczami, takimi jak wsparcie i opór, może zapewnić wspaniałe możliwości zanikania.
Węzeł o małej objętości (LVN)
LVN pokazuje pustkę w wykonanym wolumenie.
Charakteryzuje się nacięciami w profilu, w których wykonano bardzo małe objętości.
Z tego powodu ceny szybko przemieszczają się przez węzły o niskim wolumenie, co czyni je doskonałymi obszarami do otwierania pozycji, ponieważ myślę, że wszyscy możemy zgodzić się, że nie ma nic lepszego niż wchodzenie w transakcje, które szybko się poruszają, zamiast siedzieć na pozycjach i mam nadzieję na najlepsze.
Tę dynamikę można zobaczyć na powyższym wykresie w niebieskich obszarach o niskim wolumenie; ceny zmieniały się bardzo szybko.
Dzieje się tak po prostu dlatego, że nie było dużego oporu i płynności, aby stawiać przeciwko nim zakłady.
Podsumowując, chcesz wchodzić na rynki na obrzeżach węzłów o dużym wolumenie lub w POC, jeśli ceny bardzo szybko do nich wzrosną.
W przypadku celu możesz użyć następnego HVN lub POC na swoim wykresie.
Aby to zademonstrować, spójrz na wykres ETH z początku 2023 roku.
Przechodząc teraz do bieżącego dnia (marzec 2023 r.), możesz zobaczyć, jak te poziomy działały jako wsparcie i opór podczas ruchu.
Nie ma tu żadnych korekt, tylko w celach demonstracyjnych, ale pamiętaj, że w miarę zmian na rynkach wolumen rośnie na pewnych poziomach i Twoje poziomy powinny zostać dostosowane.
Aby uzyskać najlepszą wartość ze złożonego profilu wolumenu, wykorzystaj go do zrozumienia środowiska handlowego i połącz poziomy z ogólnymi obszarami wsparcia i oporu, średnimi kroczącymi lub czymkolwiek, czego używasz do określania poziomów.
Wskaźniki ważone wolumenem
Zasadniczo istnieją dwa główne wskaźniki, które uwzględniają wolumen w obliczeniach i są powszechnie stosowane: średnia cena ważona wolumenem (VWAP) i średnia krocząca ważona wolumenem (VWMA), przy czym ten pierwszy jest bardziej popularny.
Na powyższym wykresie widać pomarańczową linię oznaczającą 200 VWMA, a niebieską linię roczny VWAP.
W tym artykule bardzo szybko omówię VWAP
VWAP jest zwykle używany w podobny sposób jak profile głośności, ponieważ jest ustalony na określony okres czasu.
Handlowcy korzystają z rocznego, kwartalnego, miesięcznego, tygodniowego lub dziennego vwap.
Oprócz wykorzystania vwap jako dynamicznego poziomu wsparcia i oporu, możemy również wykreślić jedno odchylenie standardowe od vwap i potraktować je jako wartość godziwą dla aktywa, podobnie jak obszar wartości w profilu wolumenu.
Kiedy cena mieści się w granicach jednego odchylenia standardowego, możemy powiedzieć, że mieści się w wartości godziwej lub jest zbilansowana.
Gdy cena wyjdzie poza pasma, jest niezrównoważona lub wykazuje tendencję wzrostową.
Możemy również skorzystać z poprzedniego VWAP, aby zobaczyć, jak cena kształtuje się w porównaniu z poprzednimi okresami.
Osobiście wolę używać złożonego profilu głośności, ponieważ zakres pasm odchylenia standardowego z VWAP jest często zbyt duży i nie daje pełnego obrazu.
Jednak same vwapy są dobrym wskaźnikiem dynamiki S/R i dalszej konfluencji dla twoich transakcji.
Wniosek
Wolumen jest niezwykle przydatną rzeczą, na którą warto zwrócić uwagę podczas handlu.
Można go wykorzystać do wykrycia dużego lub braku uczestnictwa, ale także do wykreślenia poziomów i lepszego zrozumienia środowisk handlowych.
Większość profesjonalnych traderów, których znam, wykorzystuje wolumen w swoim handlu w różnych formach.
Jeśli jesteś w tym nowy, spróbuj wdrożyć koncepcje, które opisałem w tym artykule, wraz ze swoją strategią, a jestem pewien, że zobaczysz świetne rezultaty.
Śledź nas, aby uzyskać więcej aktualizacji