Handel z depozytem zabezpieczającym to metoda handlu aktywami przy użyciu środków dostarczonych przez stronę trzecią. W porównaniu ze zwykłym kontem handlowym, rachunek zabezpieczający umożliwia inwestorom dostęp do większych ilości kapitału, dzięki czemu mogą zastosować dźwignię finansową do swoich pozycji. Zasadniczo handel marżą zwiększa wyniki handlu, dzięki czemu inwestorzy mogą osiągnąć większe zyski z udanych transakcji. Możliwość zwiększania wyników handlowych sprawia, że handel marżą jest bardzo popularny na rynkach charakteryzujących się zmiennością, szczególnie na międzynarodowym rynku Forex. Jednakże handel marżą jest również stosowany na rynkach akcji, towarów i kryptowalut.
Na tradycyjnych rynkach fundusze pożyczkowe są zwykle dostarczane przez brokerów inwestycyjnych. Jednakże w handlu kryptowalutami środki są często dostarczane przez innych traderów, którzy zarabiają odsetki w oparciu o zapotrzebowanie rynku na fundusze zabezpieczające. Chociaż nie jest to zbyt powszechne, niektóre giełdy kryptowalut zapewniają również swoim użytkownikom środki zabezpieczające.
Jak działa handel marżą?
Aby rozpocząć handel z depozytem zabezpieczającym, inwestorzy muszą przeznaczyć określony procent całkowitej wartości zamówienia. Ta początkowa inwestycja nazywana jest marżą i koncepcja ta jest ściśle związana z dźwignią finansową. Innymi słowy, rachunek handlowy z depozytem zabezpieczającym służy do dokonywania transakcji lewarowanych. Dźwignia to stosunek pożyczonych środków do marży. Na przykład, aby otworzyć transakcję o wartości 100 000 USD z dźwignią 10:1, inwestorzy musieliby zaangażować swój kapitał w wysokości 10 000 USD.
Oczywiście różne platformy handlowe i rynki mają swój własny zestaw zasad i poziomów dźwigni. Na przykład na giełdzie powszechnym stosunkiem jest 2:1, podczas gdy kontrakty futures są często przedmiotem obrotu z dźwignią wynoszącą 15:1. W kontekście brokerów Forex handel marżą często ma dźwignię 50:1. Jednak w niektórych przypadkach stosowane są również współczynniki 100:1 i 200:1. W kontekście rynku kryptowalut stosunek ten waha się ogólnie od 2:1` do 100:1. Społeczność handlowa często używa terminu „x” (2x, 5x, 10x, 50x itd.).
Handel marżą można wykorzystać do otwierania długich i krótkich pozycji. Długa pozycja odzwierciedla założenie, że cena aktywów wzrośnie, podczas gdy krótka pozycja odzwierciedla coś przeciwnego. Kiedy pozycja depozytu zabezpieczającego jest otwarta, aktywa tradera służą jako zabezpieczenie pożyczonych środków. Traderzy muszą to zrozumieć, ponieważ większość brokerów zastrzega sobie prawo do wymuszenia sprzedaży aktywów, jeśli rynek poruszy się wbrew ich pozycji (powyżej lub poniżej pewnego progu).
Na przykład, jeśli inwestor otworzy długą pozycję z dźwignią, wezwanie do uzupełnienia depozytu może nastąpić, gdy cena znacznie spadnie. Wezwanie do uzupełnienia depozytu ma miejsce, gdy inwestor musi wpłacić więcej środków na konto depozytu zabezpieczającego, aby osiągnąć wymagania dotyczące minimalnego depozytu zabezpieczającego. Jeśli inwestorzy tego nie zrobią, ich aktywa zostaną automatycznie upłynnione w celu pokrycia strat. Zwykle ma to miejsce, gdy łączna wartość całego kapitału na rachunku zabezpieczającym, znana również jako depozyt likwidacyjny, spada poniżej całkowitego wymaganego depozytu zabezpieczającego giełdy lub brokera.
Zalety i wady
Najbardziej oczywistą zaletą handlu z marżą są większe zyski ze względu na relatywnie większą wartość pozycji handlowej. Dodatkowo handel z depozytem zabezpieczającym może być przydatny do dywersyfikacji, ponieważ inwestorzy mogą otwierać wiele pozycji przy stosunkowo niewielkiej ilości kapitału inwestycyjnego. Wreszcie, posiadanie konta depozytowego ułatwi inwestorom szybkie otwieranie pozycji bez konieczności przelewania dużych kwot pieniędzy na konto.
Pomimo tych zalet, potencjalne straty w handlu marżą są tak duże, jak potencjalne zyski. W przeciwieństwie do handlu kasowego, handel z marżą zwiększa ryzyko strat przekraczających początkową inwestycję inwestora. Dlatego ten handel jest uważany za metodę handlu wysokiego ryzyka. W zależności od wielkości dźwigni stosowanej w handlu, nawet niewielki spadek ceny rynkowej może spowodować znaczne straty dla inwestora. Dlatego inwestorzy decydujący się na handel z depozytem zabezpieczającym powinni wdrożyć odpowiednie strategie zarządzania ryzykiem i stosować narzędzia ograniczające ryzyko, takie jak zlecenia stop-limit.
Handel marżą na rynku kryptowalut
Handel na marży jest oczywiście bardziej ryzykowny niż zwykły handel. Jednak ryzyko jest jeszcze wyższe na rynku kryptowalut. Ze względu na dużą zmienność powszechną na tym rynku, inwestorzy zajmujący się marżą na rynku kryptowalut muszą zachować szczególną ostrożność. Chociaż strategie hedgingu i zarządzania ryzykiem mogą być pomocne, handel z depozytem zabezpieczającym nie jest zalecany dla początkujących.
Umiejętność analizowania wykresów, identyfikowania trendów oraz określania punktów wejścia i wyjścia nie wyeliminuje ryzyka nieodłącznie związanego z handlem marżą. Jednak te możliwości mogą pomóc w przewidywaniu ryzyka i lepszym handlu. Dlatego też, przed zastosowaniem dźwigni w handlu kryptowalutami, użytkownikom zaleca się dogłębne zrozumienie analizy technicznej i zdobycie najpierw większego doświadczenia w handlu kasowym.
Finansowanie marżowe
Dla inwestorów o niskiej tolerancji ryzyka istnieją inne sposoby czerpania zysków z metod handlu lewarowanego. Niektóre platformy i giełdy handlu kryptowalutami oferują funkcję zwaną finansowaniem zabezpieczającym. Dzięki tej funkcji użytkownicy mogą przekazywać swoje pieniądze w celu finansowania handlu marżą od innych użytkowników.
Zazwyczaj proces ten spełnia określone wymagania i generuje dynamiczne stopy procentowe. Jeżeli przedsiębiorca zaakceptuje te warunki i przyjmie ofertę, podmiot zapewniający fundusz ma prawo do spłaty pożyczki wraz z uzgodnionymi odsetkami. Chociaż każda giełda może mieć inne mechanizmy, ryzyko związane z zapewnieniem środków zabezpieczających jest stosunkowo niskie, ponieważ pozycje lewarowane mogą zostać przymusowo zlikwidowane, aby zapobiec nadmiernym stratom. Jednak finansowanie depozytu zabezpieczającego wymaga od użytkowników przechowywania środków w portfelach giełdowych. Powinieneś więc rozważyć związane z tym ryzyko i zrozumieć, jak funkcje działają na wybranej giełdzie.
Okładka
Oczywiście handel marżą jest przydatnym narzędziem dla tych, którzy chcą zwiększyć swoje zyski. Jeśli zostanie właściwie wykorzystana, dźwignia handlowa zapewniana przez rachunek zabezpieczający może pomóc w zyskach i dywersyfikacji portfela.
Jednakże, jak już wspomniano, ta metoda handlu może również zwiększyć straty i wiązać się ze znacznie większym ryzykiem. Zatem handel ten powinien być używany wyłącznie przez wysoko wykwalifikowanych handlowców. W kontekście kryptowalut handel z depozytem zabezpieczającym powinien być stosowany z większą ostrożnością ze względu na dużą zmienność rynku.
Dowiedz się więcej w naszym Przewodniku po depozytach zabezpieczających Binance
