Handel z depozytem zabezpieczającym to metoda handlu aktywami przy użyciu środków dostarczonych przez stronę trzecią. W porównaniu do zwykłych rachunków handlowych, rachunki zabezpieczające zapewniają inwestorom dostęp do większych ilości kapitału, umożliwiając im wzmocnienie ich pozycji. Zasadniczo handel marżą wzmacnia wyniki handlowe. Stamtąd inwestorzy mogą uzyskać większe zyski z udanych transakcji. Ta zdolność do skalowania wyników handlowych sprawia, że handel marżą jest szczególnie popularny na rynkach o niskiej zmienności, zwłaszcza na międzynarodowych rynkach Forex. Jednakże handel marżą jest również stosowany na rynkach akcji, towarów i kryptowalut.
Na tradycyjnych rynkach pożyczek udziela zazwyczaj broker inwestycyjny. W handlu kryptowalutami fundusze są zazwyczaj przechowywane przez innych traderów, którzy zarabiają odsetki od zapewnianego przez nich depozytu zabezpieczającego w oparciu o popyt rynkowy. Ponadto niektóre giełdy kryptowalut oferują swoim użytkownikom również marżę.
Jak działa handel marżą?
Rozpoczynając handel z depozytem zabezpieczającym, przedsiębiorca zostanie poproszony o wpłatę kwoty pieniężnej odpowiadającej procentowi całkowitej wartości zlecenia. Ta początkowa inwestycja nazywa się marżą i jest ściśle związana z koncepcją dźwigni. Innymi słowy, rachunek handlowy z depozytem zabezpieczającym służy do tworzenia transakcji lewarowanych, a dźwignia opisuje stosunek pożyczonego kapitału do depozytu zabezpieczającego. Na przykład, aby otworzyć transakcję o wartości 100 000 USD z dźwignią 10:1, inwestor musiałby zaangażować 10 000 USD swojego kapitału.
Oczywiście różne giełdy i rynki oferują odrębny zestaw zasad i wskaźników dźwigni. Na przykład na giełdzie typowym stosunkiem jest 2:1, podczas gdy kontrakty futures są często przedmiotem obrotu przy dźwigni 15:1. W przypadku brokerów Forex handel marżą zwykle wykorzystuje dźwignię w stosunku 50:1, ale w niektórych przypadkach stosuje się również współczynniki 100:1 i 200:1. Na rynku kryptowalut współczynniki te zazwyczaj wahają się od 2:1 do 100:1, a społeczność handlowa często używa terminu „x” (2x, 5x, 10x, 50x...).
Handel marżą można wykorzystać do otwierania zarówno długich, jak i krótkich pozycji. Długa pozycja wskazuje na założenie, że cena aktywa wzrośnie, natomiast krótka pozycja odzwierciedla coś przeciwnego. Gdy pozycja depozytu zabezpieczającego jest otwarta, aktywa tradera stanowią zabezpieczenie pożyczek. Traderzy muszą to zrozumieć, ponieważ większość brokerów ma prawo wymusić sprzedaż tych aktywów w przypadku, gdy rynek poruszy się wbrew ich pozycji (powyżej lub poniżej pewnego progu).
Na przykład, jeśli przedsiębiorca otworzy krótką pozycję z dźwignią, może być zobowiązany do zdeponowania większej ilości pieniędzy na rachunku zabezpieczającym, gdy cena znacznie spadnie. Wezwanie do uzupełnienia depozytu ma miejsce, gdy inwestor musi wpłacić dodatkowe środki na swoje konto depozytu zabezpieczającego, aby osiągnąć minimalne wymagania dotyczące handlu depozytem zabezpieczającym. Jeśli trader tego nie zrobi, jego aktywa zostaną automatycznie upłynnione w celu pokrycia strat. Zwykle ma to miejsce, gdy łączna wartość wszystkich akcji na rachunku zabezpieczającym, znana również jako margines płynności, w jakiś sposób spada poniżej całkowitego wymaganego depozytu zabezpieczającego określonej giełdy lub brokera.
Zalety i wady handlu marżą
Najbardziej oczywistą zaletą handlu z marżą jest to, że może przynieść większe zyski ze względu na większą wartość pozycji handlowych. Dodatkowo handel z depozytem zabezpieczającym może być przydatny do dywersyfikacji inwestycji, ponieważ inwestorzy mogą otwierać wiele pozycji przy stosunkowo małych inwestycjach. Wreszcie, posiadanie konta depozytowego może ułatwić inwestorom szybkie otwieranie pozycji bez konieczności przelewania dużych sum pieniędzy na swoje konto.
Pomimo tych wszystkich zalet, handel marżą ma również oczywiste wady, takie jak rosnące straty – w ten sam sposób, w jaki może zwiększać zyski. W przeciwieństwie do zwykłego handlu dziennego, podczas handlu z marżą trader może ponieść straty przekraczające początkową inwestycję, dlatego uważa się, że jest to metoda handlu obarczona wysokim ryzykiem. W zależności od wielkości dźwigni w transakcji, nawet niewielki spadek ceny rynkowej może spowodować znaczne straty dla traderów. Z tego powodu inwestorzy decydujący się na handel z depozytem zabezpieczającym muszą zastosować odpowiednie strategie zarządzania ryzykiem z narzędziami ograniczającymi ryzyko, takimi jak zlecenia stop-limit.
Handel marżą na rynku kryptowalut
Ze swej natury handel oparty na marży jest z natury bardziej ryzykowny niż zwykły handel, ale w sektorze kryptowalut ten poziom ryzyka jest jeszcze wyższy. Ze względu na dużą zmienność, która jest znaną cechą tego rynku, inwestorzy zajmujący się depozytami zabezpieczającymi kryptowaluty muszą zachować szczególną ostrożność. Chociaż istnieją strategie zapobiegania ryzyku i zarządzania ryzykiem. Handel marżą nadal zdecydowanie nie jest odpowiedni dla początkujących.
Możliwość analizowania wykresów, identyfikowania trendów oraz określania punktów wejścia i wyjścia nie wyeliminuje ryzyka związanego z handlem z użyciem depozytu zabezpieczającego, ale może pomóc w lepszym przewidywaniu ryzyka i skuteczniejszym handlu. Dlatego przed użyciem dźwigni w transakcjach kryptograficznych inwestorzy powinni najpierw dogłębnie zrozumieć analizę techniczną i mieć stosunkowo duże doświadczenie w handlu dziennym.
Finansowanie depozytowe
Dla inwestorów, którzy nie mogą sobie pozwolić na ryzyko samodzielnego handlu z depozytem zabezpieczającym, istnieje inny sposób na czerpanie zysków z metod handlu lewarowanego. Niektóre platformy transakcyjne i giełdy kryptowalut oferują funkcję zwaną finansowaniem zabezpieczającym, dzięki której użytkownicy mogą wykorzystywać swoje środki do finansowania transakcji zabezpieczających innych użytkowników.
Proces ten zazwyczaj podlega określonym warunkom i zapewnia dynamiczne oprocentowanie. Jeżeli przedsiębiorca zaakceptuje warunki i przyjmie ofertę, sponsor funduszu ma prawo spłacić pożyczkę według uzgodnionej stopy procentowej. Chociaż różne giełdy mają różne mechanizmy, ryzyko zapewnienia depozytu zabezpieczającego jest stosunkowo niskie, ze względu na fakt, że pozycje lewarowane można przymusowo zlikwidować, aby zapobiec przekroczeniu strat. Jednak finansowanie depozytu zabezpieczającego wymaga od użytkowników przechowywania środków w portfelu giełdowym. Dlatego użytkownicy muszą wziąć pod uwagę związane z tym ryzyko i zrozumieć, jak ta funkcja działa na wybranej przez nich giełdzie.
streszczenie
Handel marżą jest z pewnością przydatnym narzędziem dla tych, którzy chcą zwiększyć zyski z udanych transakcji. Jeśli zostanie właściwie zastosowany, handel lewarowany oferowany przez rachunki z depozytem zabezpieczającym może pomóc w zwiększeniu zysków, a także w dywersyfikacji portfela.
Jednakże, jak wspomniano, ta metoda handlu może również zwiększyć straty i wiąże się z wysokim poziomem ryzyka. Dlatego powinni go używać tylko wysoko wykwalifikowani handlowcy. W przypadku stosowania na rynku kryptowalut inwestorzy muszą również ostrożniej podchodzić do handlu z depozytem zabezpieczającym ze względu na dużą zmienność rynku.
Dowiedz się, jak rozpocząć, korzystając z naszego Przewodnika po handlu marżą Binance
