W skrócie
Zatrzymaj stratę i odbierz zysk to dwie podstawowe koncepcje, na których opiera się wielu traderów przy ustalaniu strategii wyjścia. Te dwa poziomy zależą od poziomu ryzyka, jakie przedsiębiorca jest skłonny zaakceptować. Poziomy te są stosowane zarówno na rynkach tradycyjnych, jak i kryptowalutowych i są szczególnie popularne wśród traderów polegających na analizie technicznej.
Wprowadzić
Market Timing to strategia, w której inwestorzy i handlowcy próbują przewidzieć przyszłe ceny rynkowe i znaleźć optymalną cenę zakupu lub sprzedaży aktywów. Przy takim podejściu bardzo ważne jest znalezienie odpowiedniego momentu na wyjście z rynku. Tutaj właśnie wchodzą w grę poziomy stop loss i take zysk.
Poziomy Stop Loss i Take Profit to ceny docelowe, które inwestorzy ustalają sobie z góry. Te z góry określone poziomy, często stosowane jako część strategii wyjścia dla zdyscyplinowanego tradera, mają na celu zminimalizowanie emocjonalnego handlu i są niezbędne do zarządzania ryzykiem.
Zatrzymaj stratę i osiągnij poziom zysku
Poziom stop loss (SL) to z góry ustalona cena aktywa, ustalona poniżej aktualnej ceny, po której pozycja jest zamykana, aby ograniczyć stratę inwestora na tej pozycji. Natomiast poziom take zysku (TP) to z góry ustalona cena, po której inwestorzy zamykają pozycję z zyskiem.
Zamiast korzystać ze zleceń rynkowych w czasie rzeczywistym, inwestorzy mogą ustawić te poziomy, aby uruchomić automatyczną sprzedaż bez konieczności monitorowania rynku 24 godziny na dobę, 7 dni w tygodniu. Na przykład Binance Futures posiada funkcję Stop Order, która łączy zlecenia stop-loss i take-profit. System decyduje, czy zlecenie jest stop-loss czy take-profit, na podstawie cen wyzwalających oraz ostatniej ceny lub ceny markowej w chwili złożenia zlecenia.
Dlaczego warto stosować stop loss i czerpać zysk?
Wdrożyć zarządzanie ryzykiem
Poziomy SL (stop loss) i TP (take zysk) odzwierciedlają bieżącą dynamikę rynku, a określenie prawidłowej optymalnej wartości polega zasadniczo na określeniu korzystnych możliwości handlowych i możliwych akceptowalnych poziomów ryzyka. Ocena ryzyka na podstawie poziomów SL i TP może odegrać ważną rolę w utrzymaniu i rozwoju Twojego portfela. Nie tylko będziesz systematycznie chronić swoje zasoby, nadając priorytet mniej ryzykownym transakcjom, ale także zapobiegniesz całkowitemu zniszczeniu Twojego portfela. Dlatego wielu traderów wykorzystuje poziomy SL i TP w swoich strategiach zarządzania ryzykiem.
Zapobiegaj handlowi emocjonalnemu
Stan emocjonalny danej osoby w danym momencie może poważnie wpłynąć na podejmowanie decyzji i dlatego niektórzy inwestorzy ustalają strategie z wyprzedzeniem, aby uniknąć stresu, strachu, chciwości lub innych silnych emocji. Nauczenie się określania, kiedy zamknąć pozycję, może pomóc w uniknięciu impulsywnego handlu i pozwala zarządzać transakcjami strategicznie, a nie przypadkowo.
Jak obliczyć stosunek ryzyka do zysku
Poziomy Stop Loss i Take Profit służą do obliczenia stosunku ryzyka do zysku w transakcji.
Stosunek ryzyka do zysku jest miarą możliwego ryzyka w porównaniu do potencjalnej nagrody. Ogólnie rzecz biorąc, lepiej jest zawierać transakcje o niższym stosunku ryzyka do zysku, ponieważ oznacza to, że potencjalne zyski są większe niż potencjalne ryzyko.
Możesz obliczyć stosunek ryzyka do zysku, korzystając z następującego wzoru:
Stosunek ryzyka do zysku = (Cena wejściowa – Cena stop loss) / (Cena realizacji zysku – cena wejściowa)
Jak obliczyć poziomy stop-loss i take-profit
Istnieje wiele różnych metod, które inwestorzy mogą zastosować w celu określenia optymalnego poziomu stop loss i take zysk. Podejścia te można stosować niezależnie lub w połączeniu z innymi metodami, ale ostateczny cel pozostaje ten sam: wykorzystanie istniejących danych do podejmowania bardziej świadomych decyzji o tym, kiedy zamknąć pozycję.
Poziomy wsparcia i oporu
Wsparcie i opór to podstawowe pojęcia znane każdemu inwestorowi technicznemu, zarówno na rynku tradycyjnym, jak i kryptowalutowym.
Poziomy wsparcia i oporu to obszary na wykresie cen, w których najprawdopodobniej wystąpi wzmożona aktywność handlowa – niezależnie od tego, czy będzie to kupno, czy sprzedaż. Oczekuje się, że na poziomach wsparcia trend spadkowy zostanie zatrzymany ze względu na zwiększony poziom aktywności zakupowej. Na poziomach oporu oczekuje się wyhamowania trendu wzrostowego ze względu na zwiększoną aktywność sprzedażową.
Traderzy korzystający z tej metody zazwyczaj umieszczają poziom zysku tuż powyżej wsparcia, a poziom stop loss tuż poniżej zidentyfikowanego przez siebie poziomu oporu.
Poniżej znajduje się szczegółowy przewodnik po poziomach wsparcia i oporu.
Średnia krocząca
Ten wskaźnik techniczny filtruje szum rynkowy i wygładza dane dotyczące akcji cenowych, aby ujawnić kierunek trendu.
Średnie kroczące (MA) można obliczać dla krótszego lub dłuższego okresu, w zależności od indywidualnych preferencji inwestora. Traderzy uważnie obserwują średnie kroczące, szukając okazji do sprzedaży lub zakupu wykazanych w sygnałach crossover, w których na wykresie przecinają się dwie różne MA. Możesz przeczytać szczegółowo o średnich kroczących.
Zazwyczaj inwestorzy korzystający z MA identyfikują stop loss poniżej długoterminowej średniej kroczącej.
Metoda procentowa
Zamiast z góry określonego poziomu obliczanego za pomocą wskaźników technicznych, niektórzy inwestorzy stosują stałe wartości procentowe w celu określenia poziomów SL i TP. Na przykład mogą zdecydować się na zamknięcie swojej pozycji, gdy cena aktywów jest o 5% wyższa lub niższa od wprowadzonej ceny. Jest to proste podejście, które dobrze sprawdza się w przypadku traderów niezaznajomionych ze wskaźnikami technicznymi.
Inne wskaźniki
Omówiliśmy kilka popularnych narzędzi TA używanych do ustalania poziomów SL i TP, ale inwestorzy używają wielu innych wskaźników. Inne narzędzia obejmują wskaźnik względnej siły (RSI), który jest wskaźnikiem dynamiki sygnalizującym wykupienie lub wyprzedanie składnika aktywów, wstęgi Bollingera (BB), które mierzą zmienność rynku oraz rozbieżność średniej ruchomej (MACD), która wykorzystuje wykładnicze średnie kroczące jako punkty danych.
streszczenie
Wielu traderów i inwestorów stosuje jedną lub kombinację powyższych metod do obliczania poziomów stop-loss i take-profit. Poziomy te działają dla nich jako zachęta techniczna do wyjścia z transakcji – niezależnie od tego, czy chodzi o rezygnację z przegranej pozycji, czy realizację potencjalnego zysku. Należy pamiętać, że każdy inwestor ma inny sposób określania poziomów stop loss i take zysk, a poziomy te nie gwarantują pomyślnych wyników. Zamiast tego zatrzymywanie strat i realizowanie zysków wspierają proces decyzyjny, czyniąc go bardziej systematycznym i solidnym. Dlatego też ocena ryzyka poprzez określenie poziomów stop-loss i take-profit lub zastosowanie innych strategii zarządzania ryzykiem jest dobrym nawykiem podczas handlu.