Arbitraż cenowy to strategia natychmiastowego handlu jednym aktywem (np. Bitcoin) na różnych rynkach (giełdach) w celu osiągnięcia zysku z niewielkich różnic w cenach notowań aktywów. Traderzy mogą przemieszczać się między różnymi giełdami, aby szukać niewielkich różnic w cenach różnych aktywów.
Obserwując parę BTC/USDT handlującą na Binance po cenie 26578,45 $, podczas gdy ta sama para BTC/USDT handluje na Bitfinex po cenie 26575,46 $. To różnica 2,99 $. Trader może kupić BTC na Bitfinex i sprzedać na Binance, aby zarobić 2,99 $ na każdym BTC.
To samo dotyczy protokołów zdecentralizowanego handlu (DEX), takich jak UniSwap, PanCakeSwap itp. Pożyczki błyskawiczne są wykorzystywane do korzystania z różnic cenowych na DEX, co wynika z ich natychmiastowej natury i możliwości zastosowania na Blockchain.
Wszystkie te działania są realizowane za pomocą inteligentnych kontraktów za pomocą jednej transakcji (około 3 sekundy w sieci BSC). Nie potrzebujemy kapitału obrotowego, aby to zrobić, i nie ma ryzyka utraty kapitału. Kiedy wysyłasz transakcję, wygrywasz lub transakcja jest anulowana. Tracisz tylko niewielką opłatę za gaz, zazwyczaj poniżej 0,1$
W rzeczywistości transakcja arbitrażowa wygląda następująco:
Możemy łatwo zaobserwować, że ta transakcja wykonała szereg działań: Od 9,74 USDT → WBNB → GFAL → 12,90 USDT. Token GFAL na końcu transakcji jest zazwyczaj używany w handlu arbitrażem cenowym do spalania i może znacznie zmniejszyć opłaty za gaz. Transakcja ta wygenerowała zysk: 12,90 - 9,74 = 3,16$! Tylko w około 3 sekundy! Oczywiście musimy odjąć opłatę za gaz z transakcji, która wynosi: 3 Gwei = 0,04$ (0.000000003 BNB) i uzyskać ostateczny zysk: 3,12$. To jest znaczna kwota w porównaniu do wydajności czasowej.
Link do sprawdzenia: https://bscscan.com/tx/0x10ea9efdab54d100e6c70844ebe35716c9874cdb7ae9f976e80b43ee7d7bb51f
Transakcje arbitrażu cenowego na protokołach Defi mają następujące cechy:
Realizowane poprzez wymianę Tokenów przez wiele podobnych protokołów i mają charakter cykliczny: A → B → C → A. Długość tego cyklu nie jest stała i jest proporcjonalna do trudności obliczeniowej. Im dłuższy cykl, tym trudniej go wykryć, ponieważ wymaga to większej mocy przetwarzania i opłaty za gaz ma duży wpływ na zysk w każdej transakcji, są przypadki, w których zyski wynoszą tylko kilka centów, ponieważ zostały odjęte opłaty za gaz. Nawet w przypadku transakcji z wyższymi opłatami za gaz niż uzyskana nagroda, nie jest to już opłacalna okazja arbitrażowa. Konkurencja rośnie z czasem, ale nie oznacza to, że okazje nie będą istnieć. Natura przestrzeni DeFi jest bardzo rozległa, liczba par transakcyjnych działających na protokołach jest ogromna i trudna do oszacowania. Dlatego popularne pary transakcyjne są zazwyczaj zarezerwowane dla doświadczonych traderów arbitrażowych, podczas gdy mniej popularne lub nowe pary wciąż stwarzają wiele możliwości dla nowych traderów, aby dołączyć do rynku.
Proces handlu arbitrażem przeprowadzany jest w 5 krokach:
Krok 1: Przygotowanie infrastruktury i sieci. Koszty inwestycji pokrywane tutaj obejmują:
Koszty dla dostawców RPC, Mempool oraz systemu komputerowego o wysokiej mocy obliczeniowej wraz z silnym pasmem, a także lokalizacja w połączeniach peer-to-peer między węzłami, Peers... również wpływają na prędkość transakcji.
Krok 2: Przeprowadzenie symulacji lub estymacji heurystycznej potencjalnych zysków generowanych przez każdą transakcję. System Bot nasłuchuje wydarzeń w Mempool i analizuje, aby wykryć możliwości arbitrażu cenowego, określając kolejność działań, które należy podjąć, aby uzyskać zysk z arbitrażu. Krok ten obejmie techniki ekstrakcji danych transakcyjnych, porównując listy wielu podobnych par transakcyjnych lub powiązanych na różnych protokołach, aby obliczyć zysk i określić istnienie zysku. To jest najtrudniejszy krok do wykonania, ponieważ wymaga dużej mocy obliczeniowej w infrastrukturze.
Krok 3: Użycie inteligentnego kontraktu do złożenia łańcucha działań w jedną transakcję. Każde pojedyncze polecenie mające na celu wymianę tokenów przez protokoły będzie skompresowane.
Krok 4: Wprowadzenie złożonej transakcji do Mempool i rozpoczęcie rywalizacji o koszty, prędkość i moc infrastruktury, w tym obliczanie kosztów gazu. To jest ważny krok, ponieważ decyduje o sukcesie transakcji. Podniesienie opłat za gaz, aby zająć pierwszą pozycję w mempool, może zniweczyć cały zysk, a prędkość wysyłania żądań do mempool ma ogromny wpływ na ranking. Traderzy arbitrażowi będą musieli rywalizować, aby zoptymalizować te aspekty lub zastosować specjalne techniki, aby uzyskać przewagę.
Krok 5: Transakcja jest wprowadzana do Blockchain przez górnika bloku lub walidatora bloku i z sukcesem uzyskuje zysk lub transakcja jest anulowana z powodu niepowodzenia w rywalizacji lub błędu obliczeń arbitrażu, może to kosztować kilka centów opłat za gaz.
Pożyczka błyskawiczna w transakcjach arbitrażu cenowego w DeFi.
Pożyczkobiorcy nie muszą spełniać zwykłych wymogów, takich jak dowód dochodu, rezerwy lub zabezpieczenia.
Protokół pożyczkowy może być zrealizowany przy użyciu inteligentnego kontraktu w transakcjach DeFi. Inteligentny kontrakt ustala zasady dla pożyczek błyskawicznych. Wymaga, aby pożyczkobiorca zwrócił całą pożyczoną kwotę, mogą być dodane opłaty przed zakończeniem transakcji.
Jeśli zasada ta nie zostanie spełniona, inteligentny kontrakt automatycznie odwróci transakcję, a pożyczka zostanie anulowana, jakby nigdy nie miała miejsca.
Pożyczki błyskawiczne zazwyczaj odbywają się w ciągu kilku sekund, dlatego mogą oferować pożyczki bez zabezpieczenia, a pożyczkobiorca musi zwrócić całą pożyczoną kwotę niemal natychmiast.
Ryzyko związane z botem MEV i arbitrażem cenowym w DeFi
Ryzyko arbitrażu cenowego w DeFi jest bardzo niskie, ponieważ nie inwestujesz kapitału. Jeśli transakcja nie zostanie zrealizowana, stracisz kilka centów za gaz, co również można uznać za największe ryzyko.
Przyczyny, dla których transakcja nie została zrealizowana, występują, gdy różnica cen zamyka się przed zakończeniem transakcji, co prowadzi do zysku równemu zeru. Może to być spowodowane slippage, wolnym czasem realizacji, nadmiernie wysokimi kosztami transakcyjnymi, nagłymi wzrostami zmienności itp.
Użytkownikami bota Mev są osoby lub organizacje, które mają odpowiednie warunki infrastrukturalne, pełne i wysokie umiejętności specjalistyczne.
Podsumowanie:
Transakcja odbiegająca od ceny to okazja, która pozwala Traderowi osiągnąć dobre zyski i ma bardzo niskie ryzyko.
Polub i obserwuj feed #THIEUVANHUNG aby się połączyć
