Kup kryptowaluty
Rynki
Handluj
Konto Futures
Earn
Square
Więcej
Blog Binance

Tryb Multi Assets: Jak Działa i Co Musisz Wiedzieć

2021-05-30

Najważniejsze Informacje:

  • W trybie multi-assets traderzy mogą dzielić swój margin między kontraktami marginowanymi w USDT i BUSD. 

  • Funkcja wspólnego marginu to doskonałe rozwiązanie dla traderów, umożliwiające arbitraż między dwoma rynkami bez konieczności prowadzenia kilku kont lub marginów.

  • Dzięki Trybowi Multi-Assets traderzy mogą teraz zdywersyfikować swoją ekspozycję na stablecoiny pomiędzy BUSD i USDT.

Kontrakty USDⓈ-Marginowane Futures zyskały popularność w ciągu ostatniego roku, ponieważ są łatwe w użyciu oraz zapewniają elastyczność w handlu na wielu rynkach. Na Binance Futures traderzy mogą zabezpieczyć USDT lub BUSD, by handlować różnymi kontraktami futures bez kupowania ich bazowych kryptowalut.

Handlując Kontraktami USDⓈ-Marginowanymi Futures, należy przeznaczyć znaczną część swojego portfolio na stablecoiny powiązane z USD, takie jak USDT lub BUSD, by posiadać wystarczające zabezpieczenie, spełniające wymagania marginu. 

Wiąże się to z pewną niedogodnością, gdyż użytkownicy muszą posiadać dwa rodzaje stabilnych aktywów w swoich portfelach. By rozwiązać ten problem, Binance Futures uruchomiło nową funkcję, dzięki której użytkownicy mogą zwiększyć swoją efektywność kapitałową, mianowicie Tryb Multi-Assets. 

Czym Jest Tryb Multi-Assets?

Tryb Multi-Assets umożliwia użytkownikom handel kontraktami Futures USDⓈ-M na wielu aktywach margin. Obecnie w ramach linii produktów Futures USDⓈ-M, Binance Futures oferuje USDT-Marginowane i BUSD-Marginowane kontrakty. Wraz z nowo wprowadzonym Trybem Multi-Assets użytkownicy będą mogli dzielić swój margin na USDT-Marginowane i BUSD-Marginowane kontrakty. 

Tryb Multi-Assets pozwoli znacznie obniżyć wymagania dotyczące marginu dla pozycji zabezpieczonych. 

Na przykład, jeśli pozycja w portfolio przynosi zysk, może ona zrównoważyć zobowiązanie pozycji stratnej w tym samym portfolio. W ten sposób zmniejszy się ogólny wymóg dotyczący marginu, który jest niezbędny do utrzymania pozycji stratnej na kontrakcie futures. Zatem saldo margin odzwierciedla jedynie zysk i stratę netto między pozycjami na obu rynkach. Ta nowa funkcja obsługuje tylko Tryb Cross Margin.

Dlaczego Warto Handlować BUSD-Marginowanymi Kontraktami?

BUSD to denominowany w USD i w pełni zabezpieczony stablecoin, a każdy BUSD jest równowarty 1 USD. Zapewnia szybsze sposoby finansowania transakcji oraz jest akceptowany jako środek wymiany, magazyn wartości i metoda płatności w całym globalnym ekosystemie kryptowalut.

Jeśli trzymasz duże sumy stablecoinów, podział między BUSD i USDT może być dobrym pomysłem ze względu na dywersyfikację, wygodę i ogólną strategię handlową.

Korzyści Trybu Multi-Assets: Dywersyfikacja i Zwiększona Efektywność Kapitałowa

Korzystając z Trybu Multi-Assets użytkownicy mogą dywersyfikować różne stablecoiny i zwiększyć swoją efektywność kapitałową. Funkcja ta umożliwia użytkownikom dzielenie swojego marginu na różne produkty w USD-Maginowane dostępne na platformie Binance Futures. Jest to szczególnie przydatne przy otwieraniu pozycji na dwóch rynkach.

Prześledźmy to na krótkim przykładzie. Załóżmy, że posiadasz pozycję długoterminową o wartości 10 000 BUSD na Kontraktach Perpetual BTCBUSD po 50 000 $ każdy. 

Przewidujesz tymczasowe wycofanie poziomu Bitcoina i chcesz zabezpieczyć spodziewane ryzyko spadkowe za pomocą kontraktu kwartalnego w USDT. W tym celu sprzedajesz kontrakty kwartalne futures BTCUSDT o wartości 5000 USDT po 50 000 $ każdy. 

Załóżmy, że Twoje przewidywania się sprawdziły, a Bitcoin spadł o 20%. W rezultacie Twoja pozycja w BTCBUSD perpetual wykazuje niezrealizowaną stratę -2000 BUSD. Jednak ponieważ zabezpieczyłeś(-aś) połowę swojej pozycji długoterminowej, zyski z krótkiego zabezpieczenia równe 1010 USDT równoważą straty w BTCBUSD Perpetual. Pomimo dużego spadku skutki dla Twojego salda margin są mniej odczuwalne, co zmniejsza prawdopodobieństwo ewentualnej likwidacji. 

Ponadto funkcja wspólnego marginu umożliwia traderom arbitraż między dwoma rynkami bez konieczności prowadzenia kilku kont lub marginów. Wystarczy, by traderzy zdeponowali margin w USDT lub BUSD w swoich portfelach, a będą mogli użyć tego samego aktywa margin do otwierania pozycji na obu rynkach. 

Co Się Stanie w Przypadku Dużego Salda Ujemnego?

W Trybie Multi-Asset, gdy Saldo Portfela Aktywów (całkowity transfer netto + zrealizowane zyski + opłata za finansowanie netto - prowizje) znajduje się poniżej określonego progu, wszystkie pozostałe stabilne aktywa w portfelu USD-Marginowanych kontraktów Futures zostaną automatycznie skonwertowane na margin, by wyrównać stratę. Funkcja ta nazywana jest również Automatyczną Wymianą. 

Na przykład, jeśli saldo portfela wynosi 5000 USDT i -1000 BUSD, zostanie aktywowana automatyczna wymiana. W tym przypadku funkcja wymiany przeliczy około 1000 USDT na BUSD, by pokryć stratę. 

Automatyczna wymiana odbywa się okresowo, gdy saldo portfela któregokolwiek z aktywów jest poniżej progu Automatycznej Wymiany. System przeliczy aktywa użytkownika z nadwyżką na saldzie portfela na aktywa z saldem ujemnym. Proces automatycznej wymiany obsługiwany jest przez silnik dopasowania.

Podsumowując

Dzięki wprowadzeniu Trybu Multi-Asset traderzy mogą teraz zdywersyfikować swoją ekspozycję na stablecoiny pomiędzy BUSD i USDT. Dodatkowo, funkcja ta pozwala arbitrażystom i zaawansowanym traderom na efektywne zarządzanie marginem oraz stratami i zyskami, co czyni go idealnym produktem dla traderów długoterminowych, arbitrażystów i hedgerów.

Przeczytaj poniższe artykuły, aby uzyskać więcej informacji o Binance Futures:

Uwaga: Aktywa krypto to niestabilne produkty z wysokim ryzykiem szybkiej utraty pieniędzy. Ceny mogą ulegać znacznym wahaniom każdego dnia. Ze względu na te wahania, Twoje zasoby mogą w każdej chwili znacznie zyskać lub stracić na wartości, co może skutkować utratą całego kapitału zainwestowanego w transakcję.

Dlatego nie powinieneś(-aś) inwestować pieniędzy, na których utratę nie możesz sobie pozwolić. Bardzo ważne jest, aby w pełni zrozumieć powiązane ryzyko przed podjęciem decyzji o handlu, biorąc pod uwagę posiadane zasoby finansowe, poziom doświadczenia i apetyt na ryzyko. W razie potrzeby zasięgnij porady niezależnego doradcy finansowego. Rzeczywiste zwroty i straty, jakich doświadczysz, będą się różnić w zależności od wielu czynników, w tym między innymi od zachowania rynku, ruchu na rynku i wielkości transakcji. Wyniki osiągnięte w przeszłości nie stanowią gwarancji przyszłych wyników. Wartość Twoich inwestycji może wzrosnąć lub spaść. Dowiedz się więcej tutaj.