Galvenie punkti
Staking ir process, kurā dalībnieki bloķē kriptovalūtu, lai saglabātu blokķēdes drošību un saņemtu atlīdzību par to.
Staking ir populārs kriptovalūtu turētāju vidū, jo tas ļauj viņiem atbalstīt iecienītākās blokķēdes un laika gaitā palielināt savus ietaupījumus.
Staking ir pieejams tikai noteiktās blokķēdes, kurās tiek izmantots Proof of Stake vienprātības mehānisms. Piemēram, Ethereum, Solana, Cardano, Avalanche, Polkadot, Cosmos un daudzos citos.
Lai gan ieguldījums var dot papildu kriptovalūtu aktīvus, ir svarīgi ņemt vērā iespējamos riskus, tostarp līdzekļu zaudēšanu nepastāvības, samazinājuma vai tehnisku kļūmju dēļ.
Kas ir likmes kriptovalūtā
Staking ir process, kurā lietotāji bloķē savu kriptovalūtu, lai uzturētu blokķēdes tīkla drošību un darbību. Par to stakeri saņem papildu kriptovalūtu, tāpēc stakings ir kļuvis par populāru pasīvo ienākumu avotu investoru vidū. Staking ir svarīga Proof of Stake blokķēžu sastāvdaļa.
Kas ir likmes pierādījums
Proof of Stake (PoS) ir vienprātības mehānisms, ko izmanto, lai pārbaudītu un apstiprinātu darījumus. Tas tika izveidots 2011. gadā kā alternatīva Proof of Work (PoW) mehānismam Bitcoin blokķēdē.
Galvenā atšķirība starp PoW un PoS ir tā, ka PoS nepaļaujas uz ieguvi, kas prasa daudz resursu. PoW tīklos kalnračiem ir jāizmanto skaitļošanas jauda, lai atrisinātu sarežģītas matemātiskas problēmas. PoS tīklos kalnraču vietā ir pārbaudītāji, kas tiek izvēlēti, pamatojoties uz monētu skaitu, ko viņi vēlas likt uz likmēm.
Kā darbojas likmes uz kriptovalūtu?
Staking ir jūsu kriptovalūtas bloķēšana, lai piedalītos blokķēdes tīkla darbībās. Pats process var atšķirties atkarībā no blokķēdes, taču parasti tas darbojas šādi:
1. Validatoru atlase: PoS blokķēdēs validatorus izvēlas, pamatojoties uz dažādu faktoru kombināciju, tostarp likto monētu skaitu, likmes laika ilgumu un dažkārt nejaušu lietotāju atlasi.
2. Darījumu pārbaude: atlasītais pārbaudītājs ir atbildīgs par darījumu pārbaudi un apstiprināšanu, lai tīkla dalībnieki būtu pārliecināti, ka tie ir derīgi.
3. Bloku izveide: pārbaudītās transakcijas tiek sagrupētas blokā, kas pēc tam tiek pievienots blokķēdei, kas darbojas kā sadalīta virsgrāmata.
4. Atlīdzības: kā atlīdzību par savu darbu validatori saņem daļu no darījumu maksas un dažos gadījumos arī jaunas kriptovalūtas monētas.
Staking veidi
Stakingam ir vairākas pieejas. Tie atšķiras ar tehnisko zināšanu līmeni un lietotāja noguldītās kriptovalūtas apjomu. Uzskaitīsim visizplatītākos likšanas veidus:
Individuāls vai patstāvīgs: jūs pats varat palaist validatora mezglu. Šī opcija nodrošina vislielāko kontroli, taču prasa ievērojamas tehniskās zināšanas un atbildību. Ja jūs pieļaujat kļūdu, jūs varat zaudēt savus īpašumus sodu samazināšanas dēļ.
Biržas likmes: dažas kriptovalūtas biržas piedāvā likmju likmju pakalpojumus. Šī ir vienkāršākā likšanas iespēja, kurā jums nav jāsaprot tehniskās sarežģītības. Šo metodi sauc arī par “likšanu kā pakalpojumu”. Piemēram, jūs varat nopelnīt ikdienas atlīdzības, iemaksājot ETH vietnē Binance.
Deleģētā likšana: varat deleģēt savas monētas uzticamam pārbaudītājam vai likmju likšanas pakalpojumam, lai jums pašam nebūtu jārisina tehniskie aspekti. Daži altcoini piedāvā šo iespēju tieši savos kriptovalūtas makos.
Staking Pools: Staking baseinos ļauj jums likt monētas ar citiem lietotājiem. Tas palielina iespēju saņemt atlīdzību, neizmantojot savu mezglu.
Kas ir staking baseins
Investīciju fonds ir kriptovalūtu turētāju grupa, kas apvieno resursus, lai palielinātu savas bloka validācijas iespējas. Šādas grupas dalībnieki var saņemt atlīdzību proporcionāli viņu ieguldījumam pūlā.
Šī opcija ir īpaši noderīga mazākiem investoriem, kuriem nav pietiekami daudz monētu, lai izpildītu minimālās likmes prasības. Tomēr pirms ieguldīšanas ir svarīgi veikt izpēti un izvēlēties uzticamu ieguldījumu fondu, jo maksas un drošības līmenis var atšķirties.
Staking un šķidrās stēšanas salīdzinājums
Likvīdā līdzdalība ir progresīvāks ieguldījuma veids, kas lietotājiem ļauj veikt aktīvus, nezaudējot likviditāti. Parastās likmes veikšanas laikā aktīvi bieži tiek bloķēti un padarīti nepieejami uz likmju veikšanas laiku. Tomēr likvīdā stakings ļauj izmantot likmju līdzekļus, vienlaikus saņemot likmju atlīdzības.
Visbiežāk lietotājiem tiek izsniegti likvīdie ķīlas (LST), kas atspoguļo staking aktīvus. Piemēram, ieguldot ETH uz Binance, jūs pretī saņemat WBETH, ko varat pārdot, pirkt vai izmantot citos pakalpojumos, nezaudējot atlīdzību par ETH. Un par ETH ieguldīšanu Lido platformā jūs saņemsiet LST ar nosaukumu stETH.
Dažas platformas veic tiešu līdzdalību, neizsniedzot LST. Šo pieeju sauc par native liquid staking. Piemērs ir ADA Cardano blokķēdē. Izmantojot šo jauninājumu, lietotāji gūst labumu no likmju likšanas, vienlaikus saglabājot brīvību izmantot savus līdzekļus.
Kriptovalūtas likšanas priekšrocības
Staking ļauj pelnīt naudu par neizmantotiem aktīviem. Jūs iegūsit atlīdzību, palīdzot aizsargāt savus iecienītākos blokķēdes tīklus. Kriptovalūtas likmes ir īpaši populāras starp ilgtermiņa kriptovalūtas turētājiem, kuri vēlas gūt maksimālu labumu no saviem aktīviem.
Kāpēc jāliek aktīvi?
Nopelniet atlīdzību: Ieguldot savus aktīvus, jūs nopelnāt papildu kriptovalūtu, tāpēc likmes var būt lielisks pasīvo ienākumu avots.
Tīkla atbalsts: piedaloties likšanā, jūs palīdzat aizsargāt tīklu un veicināt tā pareizu darbību.
Līdzdalība pārvaldībā: dažos tīklos staking sniedz jums balsi un ļauj ietekmēt tīkla turpmāko attīstību.
Energoefektīvs: atšķirībā no ieguves, izmantojot PoW blokķēdes, likmju veidošanai ir nepieciešams daudz mazāk enerģijas, padarot to par videi nekaitīgāku iespēju.
Vai ir vērts likt likmes uz kriptovalūtām?
Jā. Parasti ķīlas ir labs pasīvo ienākumu avots no neizmantotiem kriptovalūtas aktīviem, īpaši, ja plānojat aktīvus turēt ilgtermiņā un vēlaties atbalstīt projektu. Tomēr potenciālie ieguvumi un riski var būt atkarīgi no izvēlētās kriptovalūtas un platformas.
Piemēram, ja DeFi likmju platforma piedāvā lielu peļņu, bet nenodrošina atbilstošu drošību, jūsu līdzekļi var tikt nozagti vai pazaudēti. Turklāt atlīdzības apjomu var ietekmēt tirgus nestabilitāte, kas var radīt zaudējumus.
Uzlikšanas riski
Staking var būt ienesīgs, taču tas ir saistīts arī ar iespējamiem riskiem. Apskatīsim tos zemāk:
1. Tirgus nepastāvība: ja jūs veicat likmes kriptovalūtā, kuras cena būtiski krītas, kamēr veicat likmes, ar likmju atlīdzību var nepietikt, lai segtu jūsu zaudējumus.
2. Sagriešanas risks: ja kļūstat par PoS pārbaudītāju, jums jāievēro noteikti noteikumi. Validatori, kas rīkojas ļaunprātīgi vai nepareizi uztur mezglu, var tikt sodīti un zaudēti ieguldījumi.
3. Centralizācijas risks: ja neliels skaits pārbaudītāju kontrolē lielāko daļu no liktajām monētām, tas var novest pie centralizācijas un apdraudēt tīkla drošību.
4. Tehniskais risks: Dažiem naudas likšanas veidiem monētas ir jābloķē uz noteiktu laiku. Ja rodas tehniskas problēmas, piemēram, viedā līguma kļūdas vai programmatūras kļūmes, tas var izraisīt piekļuves zaudēšanu vai līdzekļu iesaldēšanu.
5. Starpnieku risks: ja veicat ieguldījumus, izmantojot trešās puses pakalpojumu, jūs uzticat viņiem savus līdzekļus. Ja platforma tiek uzlauzta, jūsu līdzekļi var tikt apdraudēti. DeFi platformas var būt saistītas ar līdzīgiem riskiem, it īpaši, ja jums ir nepieciešams nodrošināt pilnīgu piekļuvi savam kriptogrāfijas makam.
Kā likt likmes uz kriptovalūtu 2024
1. Atlasiet PoS kriptovalūtu: atlasiet kriptovalūtu, kas atbalsta likmju likšanu. Uzmanīgi pārskatiet likmes un atlīdzības prasības.
2. Izveidojiet maku: izmantojiet maku, kas atbalsta likšanu. Visdrošāk ir izmantot populārus makus, piemēram, Binance Web3 maku, MetaMask un TrustWallet.
3. Sāciet likt naudu: izpildiet tīkla norādījumus, lai noguldītu monētas: palaidiet pārbaudītāja mezglu, deleģējiet līdzekļus validatoram vai pievienojieties likmju pūlam.
Atcerieties, ka Web3 maks ir tikai interfeiss staking pakalpojumiem un nekontrolē pamatā esošos protokolus. Tāpēc ir vērts izvēlēties vispāratzītas blokķēdes, piemēram, Ethereum un Solana, kā arī pirms investēšanas veikt savu izpēti.
Kā tiek aprēķināta likmes atlīdzība?
Atlīdzības likmes ir atkarīgas no tīkla un šādiem faktoriem:
Jūsu liktās kriptovalūtas summa
Jūsu likmes ilgums
Kopējais likto monētu skaits
Tīkla darījumu maksas un monētu inflācijas līmenis
Dažas blokķēdes atlīdzības sadala kā fiksētu procentu, tādējādi atvieglojot ieņēmumu prognozēšanu. Arī atlīdzības bieži tiek mērītas, pamatojoties uz to paredzamo gada peļņu, t.i., gada procentu likmi (GPL).
Vai ir iespējams izņemt kriptovalūtu no likmes?
Vairumā gadījumu jūs jebkurā laikā varat izņemt savu kriptovalūtu no likmes. Tomēr precīzi mehānismi un noteikumi atšķiras atkarībā no konkrētās likmju platformas. Dažreiz aktīvu izņemšana pirms termiņa var izraisīt daļēju vai pilnīgu atlīdzības zaudēšanu. Iepazīstieties ar izvēlētās blokķēdes vai platformas likmes likšanas noteikumiem.
2023. gadā Ethereum Shanghai atjauninājums ļāva izņemt aktīvus no līdzdalības Ethereum tīklā. Izmantojot atjauninājumu, ETH īpašnieki var automātiski saņemt balvas un jebkurā laikā izņemt bloķēto ETH.
Kāpēc nevar likt likmes uz visām kriptovalūtām?
Staking ir pieejams tikai PoS blokķēdēs. Nav iespējams pievienot Bitcoin un citas kriptovalūtas, kas darbojas, izmantojot PoW konsensa mehānismu. Pat PoS tīklos ne visas kriptovalūtas atbalsta likmju likšanu, jo tās var izmantot dažādus mehānismus, lai motivētu lietotājus.
Nobeigumā
Kriptovalūtas likmes ļauj piedalīties blokķēdes tīklu darbā apmaiņā pret atlīdzību. Tomēr līdzdalība ir saistīta ar noteiktiem riskiem, tostarp tirgus nepastāvību, starpnieku risku, samazināšanas risku un tehnisko risku. Ja vēlaties dot ieguldījumu blokķēdes ekosistēmā un gūt pasīvus ienākumus, sīkāk apskatiet likmju veidus un pieejamos tīklus.
Ieteicamā literatūra
Kas ir šķidrā staking?
Kas ir likmes pierādījums (PoS)
Liquid Staking Tokens (LST)
Darba apliecinājums (PoW) vai likmes apliecinājums (PoS)
Atruna: tālāk minētie materiāli tiek sniegti “tāds, kādi tie ir” bez jebkāda veida garantijas tikai vispārīgiem uzziņas un izglītojošiem nolūkiem. Šo informāciju nevajadzētu uzskatīt par finanšu konsultāciju, juridisku padomu vai ieteikumu iegādāties kādu konkrētu produktu vai pakalpojumu. Jums pašam jālūdz padoms pie atbilstošiem profesionāliem konsultantiem. Tā kā šo rakstu ir uzrakstījis trešās puses autors, lūdzu, ņemiet vērā, ka izteiktie viedokļi ir trešās puses autora viedokļi un ne vienmēr atspoguļo Binance Academy uzskatus. Lai iegūtu sīkāku informāciju, lūdzu, sekojiet saitei. Digitālo aktīvu vērtība var būt nepastāvīga. Ieguldīto līdzekļu vērtība var pieaugt un kristies. Jūs, iespējams, neatgūsit savus ieguldītos līdzekļus. Jūs esat pilnībā atbildīgs par saviem investīciju lēmumiem. Binance Academy neuzņemas atbildību par jūsu iespējamiem zaudējumiem. Šī informācija nav uzskatāma par finansiālu, juridisku vai profesionālu padomu. Lai uzzinātu vairāk, lūdzu, izlasiet mūsu lietošanas noteikumus un riska atklāšanu.
