Naudas un tēriņu jēdziens ir dramatiski attīstījies kopš kriptovalūtu parādīšanās. Konkrēti, digitālās valūtas ir turpinājušas radīt interesi, vienlaikus pakļaujot pasauli iespējām, par kurām tā nekad nebija iedomājusies.
Interesanti, ka, pateicoties tās pilnībā decentralizētajai sistēmai, kriptovalūta daudziem kļuva par meduspodu, tik ļoti, ka kopš tā laika tā ir pievērsusi valdību uzmanību visā pasaulē. Mūsdienās valdības un iestādes visā pasaulē veido citu digitālo valūtu izmantošanas ceļu, izmantojot Centrālās bankas digitālo valūtu (CBDC).
CBDC, ko izdod un regulē centrālā banka, būtībā ir valsts fiat valūtas digitālā variācija. Varat to uzskatīt par Bitcoin (BTC) vai Ethereum (ETH), lai gan to izdevusi un nodrošināta valsts centrālā banka.
Pēdējos gados dažādas valdības ir izpētījušas CBDC priekšrocības, piemēram, palielinot maksājumu efektivitāti, samazinot darījumu izmaksas un veicinot finansiālo iekļaušanu, nodrošinot vieglu un drošāku piekļuvi naudai tiem iedzīvotājiem, kuriem nav banku pakalpojumu un kuriem ir nepietiekamas bankas.
Šo entuziasmu vēl vairāk atbalsta Atlantic Council, vietne, kas izseko CBDC ieviešanu visā pasaulē, atklājot, ka vismaz 105 valstis, kas veido vairāk nekā 95% no pasaules IKP, pēta CBDC. Tas ir krasā pretstatā tikai 35 valstīm, par kurām tika ziņots 2020. gada maijā.
Šajā rakstā mēs atklāsim visu, kas ir jāzina par CDBC, tostarp to, kas tie ir un ar ko tie atšķiras no tipiskas kriptovalūtas.
Kas ir CBDC?
Centrālās bankas digitālā valūta, kas pazīstama kā CBDC, ir digitālā valūta, kas ir līdzīga kriptovalūtai, bet kuru emitē un regulē centrālā banka. Šī digitālā valūta tiek emitēta marķiera formā vai ar elektronisku ierakstu, kas ir saistīts ar valūtu un ir piesaistīts emisijas valsts vai reģiona vietējai valūtai.
Tā kā centrālās bankas izlaiž digitālo valūtu, tās saglabā pilnīgu kontroli pār CBDC. Tātad 10 ASV dolāri no ASV digitālās valūtas vienmēr būtu tikpat vērti kā 10 ASV dolāru banknote; tas pats attiecas arī uz citu valstu CBDC. Turklāt valdības nodrošinātajai digitālajai valūtai ir līdzīga lietderība kā fiziskajām valūtām, un to var izmantot preču iegādei un pakalpojumu apmaksai.
Saskaņā ar Starptautiskā Valūtas fonda (SVF) datiem centralizētās tehnoloģijas, piemēram, CBDC, var samazināt izdevumus, veicināt netraucētu naudas plūsmu, uzlabot finansiālo iekļaušanu un nodrošināt drošāku piekļuvi naudai, izmantojot digitālos kanālus.
CBDC var arī atzīt par likumīgu maksāšanas līdzekli; piemēram, Jamaika kļuva par pirmo valsti, kas to izdarīja 2022. gada jūnijā. Tās digitālo valūtu Jam-Dex var izmantot, lai norēķinātos par precēm un pakalpojumiem.
CBDC priekšrocības un trūkumi
CBDC piedāvā daudzas lielas priekšrocības un dažus iespējamos trūkumus. Bet vispirms apskatīsim priekšrocības:
1. CBDC ļauj reāllaikā uzraudzīt un analizēt visas finanses, kas darbojas centrālajā bankā.
2. Tie uzlabo centrālo banku sistēmu efektivitāti un samazina noziedzīgo darbību.
3. Tie nodrošina ātrākus un vienkāršākus darījumus, izmantojot mobilās lietojumprogrammas, un, iespējams, samazina darījumu neto izmaksas, sniedzot labumu mājsaimniecībām ar zemākiem ienākumiem.
4. Tie samazina finanšu pakalpojumu izmaksas, ierobežojot banknošu drukāšanu un izslēdzot fizisku skaidras naudas izplatīšanu un iznīcināšanu no apgrozības.
5. Iedzīvotāji var plašāk pieņemt CBDC, jo uz tiem attiecas juridiski un valdības noteikumi.
6. CBDC nodrošina labāku privātuma līmeni. Tie var nodrošināt labāku anonimitāti salīdzinājumā ar pašreizējiem komercbanku karšu maksājumiem.
Daži trūkumi ietver:
1. Pasaules ekonomikas forums ir brīdinājis, ka digitālās naudas riskam, ko rada viltošana, zādzība un tīkla darbības traucējumi, var būt katastrofālākas sekas nekā skaidrai naudai.
2. CBDC var radīt mazāku privātumu, jo tiek zaudēta iespēja veikt anonīmus darījumus. Valsts centrālajai bankai būtu pilnīga kontrole pār savu CBDC. Centrālā banka teorētiski varētu nolemt noteikt ierobežojumus atļautajiem darījumu veidiem.
3. CBDC ir ievērojami ģeogrāfiski ierobežojumi, jo tie tiek pieņemti tikai valstī, kas tos izdevusi.
4. Ja patērētājiem būs pieejami mazumtirdzniecības CBDC, komercbankas var zaudēt milzīgu sava biznesa daļu. Tas būtu briesmīgi bankām un varētu ietekmēt arī akciju tirgu, jo banku akciju vērtība varētu samazināties.
5. CBDC var arī palielināt visas sistēmas mēroga banku darbības risku. Šāda veida banku darbības varētu pieaugt ātrāk finanšu krīzes laikā bez atkarības no laika un tuvuma.
Kādi ir CBDC veidi?
Tagad, kad esam noskaidrojuši CBDC nozīmi, iedziļināsimies dažādos veidos. Jo īpaši ir divu veidu CBDC - vairumtirdzniecība un mazumtirdzniecība. Tātad, kādas ir galvenās atšķirības?
1. CBDC vairumtirdzniecība
Vairumtirdzniecības CBDC izmanto finanšu iestādes, piemēram, bankas. CBDC izmantošana ļautu bankām veikt maksājumus ātrāk un automatizētāk. Pārrobežu darījumi var kļūt ātrāki un uzticamāki.
2. Mazumtirdzniecības CBDC
Savukārt mazumtirdzniecības CBDC izmanto privātpersonas. Cilvēki tos galvenokārt varētu izmantot kā digitālo skaidru naudu, zinot, ka valūtu emitē un nodrošina valsts centrālā banka. Turklāt mazumtirdzniecības CBDC ir divās kategorijās, kuras abas atšķiras pieejamības un lietderības gadījumu ziņā:
Uz marķieri balstīti mazumtirdzniecības CBDC: tie ir pieejami ar privātām/publiskām atslēgām. Šī validācijas metode ļauj lietotājiem veikt darījumus anonīmi.
Uz kontu balstīti mazumtirdzniecības CBDC: lai piekļūtu kontam, ir nepieciešama digitālā identifikācija.
CBDC ieviešana dažādās valstīs
105 valstis, kas veido vairāk nekā 95% no pasaules IKP, pēta CBDC. 2020. gada maijā tikai 35 valstis apsvēra iespēju izveidot CBDC. Jauns rekords — 50 valstis atrodas progresīvā izpētes fāzē (izstrāde, izmēģinājums vai palaišana). Tomēr šeit ir nejauši atlasīts to valstu saraksts, kuras ir uzsākušas CBDC:
Bahamu salas: Bahamu Centrālā banka 2020. gada oktobrī izdeva smilšu dolāru, padarot to par pirmo valsts mēroga CBDC pasaulē.
Pirms valsts mēroga emisijas 2019. gada decembrī vietnē The Exumas tika uzsākta izmēģinājuma programma Sand Dollar. Projekta mērķis ir veicināt lielāku finansiālo iekļaušanu un nodrošināt plašāku piekļuvi finanšu pakalpojumiem mazapdzīvotajā arhipelāgā, kas sastāv no 700 izkaisītām salām.
Nigērija: Āfrikas lielākā ekonomika Nigērija kļuva par pirmo valsti Āfrikā, kas 2021. gada oktobrī ieviesa CBDC. eNaira tiek glabāta digitālajā makā, un to var izmantot bezkontakta maksājumiem veikalos un naudas pārskaitīšanai. Līdz 2021. gada janvāra beigām eNaira maciņš bija saņēmis gandrīz 700 000 lejupielāžu.
Nigērijas prezidents Muhammadu Buhari sacīja, ka tas nākamajā desmitgadē varētu palielināt Nigērijas iekšzemes kopproduktu līdz pat 29 miljardiem dolāru. eNaira būs CBDC, ko izsniegs valdība, un tai būs tāda pati vērtība kā papīra jeb fiat valūtai.
Austrumu Karību jūras reģiona valūtas savienība: septiņas Austrumkarību savienības valstis izstrādāja savu digitālo valūtu, lai palīdzētu paātrināt darījumus un apkalpot tos, kuriem nav bankas. Septiņas valstis ir Antigva un Barbuda, Dominika, Grenāda, Monserrata, Sentkitsa un Nevisa, Sentlūsija un Vinsenta un Grenadīnas.
Austrumkarību centrālā banka paziņoja, ka “DCash” ir pirmā blokķēdes valūta, ko ieviesusi kāda no pasaules valūtas savienībām, lai gan tikai dažām atsevišķām valstīm ir līdzīgas sistēmas.
Ķīna: Āzijas lielākā valsts Ķīna kļuva par pirmo lielāko ekonomiku pasaulē, kas 2020. gada aprīlī ieviesa digitālās valūtas izmēģinājumu. Ķīnas Tautas bankas mērķis ir plaši izplatīt e-CNY jeb digitālo juaņu iekšzemē. Šogad 2022. gada ziemas olimpiskajās spēlēs notika izmēģinājuma starts. 2022. gada septembrī valsts paziņoja, ka paplašinās e-CNY digitālās valūtas izmēģinājumu četrās lielākajās provincēs, tostarp Guandunas provincē, kas ir visapdzīvotākā province.
Zviedrija: e-krona, Zviedrijas digitālā valūta, ir veikusi virkni testu mazumtirdzniecības un starptautisko pārvedumu maksājumiem. Konkrētāk, Zviedrijas centrālā banka 2022. gada aprīlī pabeidza CBDC testa otro posmu, un pašlaik tiek veikta pēdējā pārbaužu kārta, pirms tā beidzot tiek publiskota. Kamēr testi joprojām turpinās, tiek ziņots, ka Zviedrijas Riksbank ir izstrādājusi koncepcijas pierādījumu un pašlaik pēta CBDC tehnoloģiskās un regulatīvās sekas.
Eiropa: Eiropas Centrālās bankas (ECB) Padome 2021. gadā uzsāka digitālā eiro projekta izmeklēšanas posmu. Izmeklēšanas posms ilgs 24 mēnešus, un tā mērķis ir risināt galvenās problēmas saistībā ar dizainu un izplatīšanu.
CBDC pret kriptovalūtu: kāda ir atšķirība?
Tagad jūs varētu būt neizpratnē par to, kā CBDC atšķiras no kriptovalūtas un otrādi. Lūk, kā to izdarīt:
CBDC ir valdības atbalstītas fiat naudas digitālās versijas, kas izmanto blokķēdes tehnoloģiju, lai pārbaudītu un uzglabātu darījumu datus. Tomēr galvenā atšķirība starp CBDC un kriptovalūtu ir tā, ka pirmā darbojas centralizētā, atļautā tīklā. Centrālā banka pārrauga un atvieglo darījumus ar citu trešo pušu organizāciju palīdzību ar CBDC.
No otras puses, kriptovalūtas tiek glabātas decentralizētā blokķēdes tīklā, kur var notikt transakcijas, tās var tikt autentificētas un ierakstītas publiskajā virsgrāmatā bez trešās puses iejaukšanās vai centrālās iestādes, kas uzrauga darbības. Vienkārši sakot, nav centrālā lēmumu pieņēmēja. Piemēram, Bitcoin var veikt anonīmus darījumus vienādranga biržās, savukārt CBDC darījumam trūkst anonimitātes.
Kāpēc jums vajadzētu rūpēties
CBDC galu galā mainīs to, kā cilvēki izmanto naudu un pasaules ekonomikas sistēmu kopumā. Konkrēti, CBDC cita starpā pavērs jaunas iespējas, piemēram, bezrobežu maksājumi, vienlaikus sludinot jaunas priekšrocības, tostarp uzlabotu drošību, ātrākus norēķinus, lietošanas vienkāršību, zemas darījumu izmaksas un tūlītēju ieviešanu. Turklāt valdībām un institūcijām ir jābūt gatavām nekavējoties risināt tās pieaugošās problēmas.
Uzziniet vairāk par nesen notikušo G20 Techsprint CBDC izaicinājumu: Dragonfly Fintech uzvar G20 TechSprint CBDC izaicinājumā
Lasiet vairāk par Austrālijas CBDC projektu: Bijušais Ripple vadītājs vadīs Austrālijas CBDC projektu