Satura rādītājs
Ievads
Kas ir dolāra vidējās izmaksas?
Kāpēc izmantot dolāru izmaksu vidējo aprēķināšanu?
Vidējo izmaksu vidējais piemērs
Vidējo izmaksu kalkulators
Iebildumi pret dolāru izmaksu vidējo aprēķināšanu
Apkopojiet
Ievads
Aktīvā tirdzniecība ir laikietilpīga un darbietilpīga, un atdeve ne vienmēr var būt apmierinoša.Par laimi, ir arī citas ieguldījumu iespējas. Iespējams, jūs, tāpat kā daudzi investori, meklējat ieguldījumu stratēģijas, kas ir mazāk sarežģītas, mazāk laikietilpīgas vai pasīvākas. Binance ekosistēma nodrošina lietotājiem daudzas iespējas, tostarp likmju likšanu, aktīvu noguldīšanu Binance ietaupījumos un pievienošanos Binance ieguves pūlam.
Vai vēlaties iesaistīties tirgus investīcijās, bet nezināt, ar ko sākt? Kāds ir labākais veids, kā ieņemt ilgtermiņa amatu? Šajā rakstā mēs apspriedīsim ieguldījumu stratēģiju, ko sauc par dolāra izmaksu vidējo aprēķināšanu (DCA). Šī stratēģija var viegli samazināt daļu no pozīcijas atvēršanas riska.
Kas ir dolāra vidējās izmaksas?
Vidējā dolāra vērtība ir ieguldījumu stratēģija, kas paredzēta, lai aizsargātu pret svārstīguma ietekmi uz aktīvu iegādi. Īpašā metode ir regulāri iegādāties vienādus aktīvus.
Šādā veidā ienākot tirgū, ieguldījums nav tik jutīgs pret nepastāvību kā vienreizējs maksājums (t.i., vienreizējs maksājums). Kāpēc ir šis? Regulāra pirkšana var palīdzēt izlīdzināt vidējo cenu. Ilgtermiņā šī stratēģija samazina sliktā laika negatīvo ietekmi uz jūsu ieguldījumu. Tālāk mēs paskaidrosim, kā darbojas dolāru izmaksu vidējā noteikšana un kāpēc tā ir ieteicama.
Kāpēc izmantot dolāru izmaksu vidējo aprēķināšanu?
Galvenā dolāra izmaksu vidējās noteikšanas priekšrocība ir tā, ka tā samazina slikti ieplānotu pirkumu risku. "Iespēja ienākt tirgū" ir liela problēma tirdzniecībā vai investīcijās. Pat ja tirdzniecība notiek pareizajā virzienā, bet laiks ir nepareizs, visa tirdzniecība parasti neizdosies. Šādām problēmām vidējo izmaksu metode var efektīvi mazināt šo risku.
Salīdzinot ar liela vienreizēja maksājuma ieguldīšanu, tādas pašas summas ieguldīšana mazākās daļās, iespējams, dos labākus rezultātus. Bieži vien notiek pirkšana nepareizā laikā un var novest pie sliktiem ieguldījumu rezultātiem. Turklāt, piemērojot dolāru izmaksu vidējo aprēķinu, var tikt novērsta daļa no investīciju lēmumu aizspriedumiem un pieņemts lēmums tieši jūsu vietā.
Protams, dolāra izmaksu vidējā noteikšana nevar pilnībā izvairīties no riskiem. Tas var tikai palīdzēt tirgotājiem netraucēti iekļūt tirgū un samazināt slikta laika risku. Dolāra izmaksu vidējā noteikšana nekādā gadījumā negarantē veiksmīgu ieguldījumu. Galu galā ir jāņem vērā arī citi faktori.
Kā jau minēts iepriekšējā diskusijā, īstā laika izvēle ienākšanai tirgū ir liela problēma. Pat pieredzējušiem tirgotājiem ir grūti precīzi spriest par labām iespējām ienākt tirgū. Tāpēc pēc pozīcijas atvēršanas, izmantojot dolāra izmaksu vidējo metodi, neaizmirstiet noformulēt pārdošanas plānu, tas ir, tirdzniecības stratēģiju pozīcijas slēgšanai.
Ja jums jau ir mērķa cena (vai cenu diapazons), tas ir diezgan vienkārši. Jūs varat sadalīt savu ieguldījumu mazākās vienādās summās un sākt pārdot, tiklīdz esat sasniedzis mērķa cenu. Tas efektīvi mazina risku, ka pārdošana notiek slikti laikā. Protams, konkrētā darbības metode ir pilnībā atkarīga no indivīda tirdzniecības sistēmas.
Daži cilvēki pieņem "pirkt un turēt" stratēģiju, kuras galvenais mērķis ir nekad nepārdot, ticot, ka viņu iegādāto aktīvu vērtība laika gaitā turpinās pieaugt. Zemāk esošajā diagrammā parādīta Dow Jones Industrial Average veiktspējas tendence pagājušajā gadsimtā.
Dow Jones Industrial Average (DJIA) veiktspējas tendences kopš 1915. gada.
Neskatoties uz īsajiem lejupslīdes periodiem, indeksam ir bijusi nemainīga augšupejoša tendence. Pirkšanas un turēšanas stratēģijas mērķis ir iekļūt tirgū un noturēt pozīciju pietiekami ilgi, lai ienākšanas laiks kļūtu nenozīmīgs.
Tomēr ir vērts atzīmēt, ka šī stratēģija kopumā ir vairāk piemērota akciju tirgum un var nebūt piemērota kriptovalūtu tirgum. Neaizmirstiet, ka Dow Jones Industrial Average veiktspējas tendences ir cieši saistītas ar reālajiem ekonomiskajiem apstākļiem, savukārt citas aktīvu kategorijas ir pilnīgi atšķirīgas.
Vidējo izmaksu vidējais piemērs
Ļaujiet mums saprast šo stratēģiju ar šādu piemēru. Pieņemsim, ka mūsu pamatkapitāls ir 10 000 USD un uzskatām, ka investīcijas Bitcoin ir gudrs solis. Mēs prognozējam, ka cena svārstīsies pašreizējā diapazonā, tāpēc, izmantojot vidējo izmaksu metodes stratēģiju pakāpeniskai pozīciju atvēršanai, tiks sasniegti labi rezultāti.
Mēs sadalām USD 10 000 100 vienādās daļās no USD 100. Mēs pērkam Bitcoin $ 100 vērtībā neatkarīgi no ikdienas cenu kustības. Tādā veidā laiku, lai ienāktu tirgū, var sadalīt aptuveni trīs mēnešu laika posmā.
Tagad izmantosim citu pieeju un redzēsim, kā mēs varam elastīgi izmantot dolāru izmaksu vidējo aprēķinu. Pieņemot, ka Bitcoin ir tikko ienācis lāču tirgū, mēs prognozējam, ka tuvāko divu gadu laikā nebūs ilgtermiņa buļļu tirgus, taču esam arī pārliecināti, ka agri vai vēlu parādīsies buļļu tirgus, tāpēc vēlamies sagatavoties lietaina diena.
Vai mums joprojām vajadzētu ievērot iepriekš minēto stratēģiju? Varbūt maini to. Jo šī portfeļa laika horizonts būs garāks. Mums ir jābūt garīgi gataviem piešķirt šo 10 000 USD kapitālu saskaņā ar šo stratēģiju nākamajiem dažiem gadiem. Tātad, kas mums jādara?
Mēs atkal sadalām ieguldījumu 100 akcijās 100 USD vērtībā, bet šoreiz izvēlamies katru nedēļu iegādāties Bitcoin 100 USD vērtībā. Gadā ir aptuveni 52 nedēļas, tātad visa stratēģija tiks īstenota divu gadu laikā.
Tādā veidā mēs nostiprinām ilgtermiņa pozīcijas nepārtrauktā tirgus lejupslīdes tendencē. Mēs nepalaižam garām tirgus atveseļošanos, vienlaikus mazinot dažus riskus, kas saistīti ar pirkšanu.
Tomēr neaizmirstiet, ka galu galā tirgū ir tendence samazināties un šī stratēģija joprojām ir saistīta ar risku. Dažiem investoriem pirms atkārtotas ienākšanas tirgū vislabāk ir pagaidīt, līdz lejupslīdes tendence ir skaidri beigusies. Ja izvēlaties gaidīt, vidējās izmaksas (vai cena par porciju) var palielināties, taču daudzi negatīvie riski tiks mazināti.
Vidējo izmaksu kalkulators
Vienkāršota Bitcoin dolāra izmaksu vidējā kalkulatora versija ir pieejama vietnē dcabtc.com. Izvēloties summu, laika posmu un laika intervālu, jūs varat izprast dažādu stratēģiju veiktspēju noteiktajā periodā. Bitcoin gadījumā šī stratēģija ir labi darbojusies tās ilgtermiņa pieauguma tempa dēļ.
Pieņemot, ka pēdējo piecu gadu laikā katru nedēļu tika iegādāts Bitcoin tikai 10 USD vērtībā, šeit ir sniegta detalizēta ieguldījumu veiktspēja. Iknedēļas ieguldījums 10 ASV dolāru apmērā var šķist mazs, taču no 2020. gada aprīļa jūsu kumulatīvās investīcijas būtu aptuveni 2600 ASV dolāru, un jūsu Bitcoin līdzdalības vērtība būtu aptuveni 20 000 ASV dolāru.
Nedēļas cenu tendence iegādāties 10 USD Bitcoin pēdējo piecu gadu laikā. Avots: dcabtc.com
Vai vēlaties sākt savu kriptovalūtas ceļojumu? Pērciet Bitcoin vietnē Binance jau šodien!
Iebildumi pret dolāru izmaksu vidējo aprēķināšanu
Lai gan dolāra izmaksu vidējā noteikšana ir ienesīga stratēģija, daži ir skeptiski. Dolāra un dolāra vidējā noteikšana neapšaubāmi vislabāk darbojas, ja tirgi ir nestabili. Tas ir loģiski, jo tā ir stratēģija, kas īpaši izstrādāta, lai mazinātu lielās svārstības ietekmi uz pozīcijām.
Bet daži cilvēki uzskata, ka šī stratēģija faktiski samazinās investoru peļņu, kad tirgum klāsies labi. Kāpēc? Ja tirgus turpinās būt buļļu tirgū, var secināt, ka agrīno investoru ienākumi būs lielāki. Tādā veidā dolāra izmaksu vidējā noteikšana nomāc ieņēmumu pieaugumu tirgus augšupejošā tendencē, un šajā gadījumā vienreizēja ieguldījuma veiktspēja faktiski var būt labāka nekā dolāra izmaksu vidējā vērtība.
Tomēr lielākajai daļai investoru nav lielas naudas summas, ko ieguldīt vienreizējos ieguldījumos, un viņi var veikt tikai nelielus ilgtermiņa ieguldījumus. Šajā gadījumā dolāra izmaksu vidējā noteikšana joprojām ir piemērota stratēģija.
Apkopojiet
Dolāra izmaksu vidējā noteikšana ir izpirkšanas stratēģija, kas samazina svārstīguma ietekmi uz ieguldījumiem, vienlaikus atverot pozīcijas normāli. Galvenā metode ir ieguldījumu "izjaukšana" un regulāra pirkšana.
Šīs stratēģijas galvenā priekšrocība ir tā, ka tā var atbrīvoties no "tirgus laika noteikšanas" problēmas un ir piemērota investoriem, kuri nevēlas vērot tirgu.
Tomēr daži skeptiķi uzskata, ka buļļu tirgu laikā dolāra izmaksu vidējā noteikšana var samazināt dažu investoru peļņu. Tomēr tas nav nekas liels, ja ienākumi nedaudz sarūk. Daudziem cilvēkiem dolāra izmaksu vidējā noteikšana joprojām ir ērta ieguldījumu stratēģija.
