Kas ir paraboliskais indikators?

Tehniskais analītiķis Dž. Velss Vailders jaunākais 70. gadu beigās izstrādāja paraboliskās apstāšanās un apgriešanas (SAR) indikatoru. Iepriekš minētos rādītājus un citus populārus rādītājus, piemēram, relatīvā spēka indeksu (RSI) viņš pirmo reizi minēja savā grāmatā "Jauni jēdzieni tehniskajās tirdzniecības sistēmās".

Faktiski Vailders šo pieeju sauc par “parabolisku laika/cenu sistēmu”. SAR jēdziens ir šāds:

"SAR" apzīmē "stop and reverse" un parasti ir punkts, kurā garās izejas un īsie ieiet (un otrādi).

- Wilder, J. W., Jr. (1978). "Jauni jēdzieni tehniskajās tirdzniecības sistēmās" (第8页）).

Līdz šai dienai šī sistēma ir plaši pazīstama kā "Paraboliskais indikators", un to bieži izmanto kā instrumentu, lai noteiktu tirgus tendences un iespējamos apvērsuma punktus. Lai gan Vailders manuāli aprēķināja daudzus savus tehniskās analīzes (TA) rādītājus tajā laikā, tagad tie ir integrēti daudzās digitālās tirdzniecības sistēmās un diagrammu programmatūrā. Līdz ar to šīm tehnoloģijām vairs nav nepieciešami manuāli aprēķini, un tās ir salīdzinoši vienkārši lietojamas.

Kā tas darbojas?

Paraboliskais rādītājs sastāv no vairākiem datu punktiem, kas ir virs vai zem tirgus cenas. Šo punktu sadalījums ir parabolisks, bet katrs punkts apzīmē vienu SAR vērtību.

Vienkārši sakot, šie punkti ir sadalīti zem cenas pieauguma tendences un zem cenas lejupejošas tendences gadījumā. Konsolidācijas periodā, kad tirgus virzās uz sāniem, parādīsies arī punkti. Tomēr šajā gadījumā abās pusēs biežāk parādās mazi punktiņi. Citiem vārdiem sakot, paraboliskajam rādītājam nav vietas tirgū bez tendencēm.

ieguvums

Paraboliskais indikators var sniegt atsauci uz tirgus tendences virzienu un ilgumu, kā arī potenciālajiem apvērsuma punktiem. Tāpēc tas palīdz investoriem atrast pareizo laiku pirkšanai vai pārdošanai.

Daži tirgotāji izmanto arī parabolisko indikatoru, lai noteiktu dinamiskas stop cenas un tādējādi apturētu zaudējumus atbilstoši tirgus tendencēm. Šāda veida paņēmienus bieži sauc par "trailing stop".

Būtībā paraboliskais indikators ļauj tirgotājiem fiksēt peļņu, jo tie tiks likvidēti, tiklīdz tendence mainīsies. Dažos gadījumos tas var arī neļaut tirgotājiem izpārdot ienesīgas pozīcijas vai priekšlaicīgi uzsākt darījumus.

ierobežojumiem

Kā minēts iepriekš, paraboliskais indikators darbojas lieliski tendenču tirgos, bet ne tik labi sānu periodos. Ja nav skaidras tendences, šis indikators var viegli dot nepatiesus signālus, radot lielus zaudējumus.

Nepastāvīgi tirgi (pārāk ātri augšup un lejup) var arī radīt daudzus maldinošus signālus. Tāpēc paraboliskais indikators vislabāk darbojas, ja cena mainās pakāpeniski.

Vēl viens punkts, kas jāņem vērā, ir indikatora jutība, ko var regulēt manuāli. Jo augstāka jutība, jo lielāka ir viltus signālu iespējamība.

Dažreiz viltus signāli var likt tirgotājiem priekšlaicīgi gūt peļņu un pārdot, kamēr vēl ir iespēja gūt peļņu. Vēl ļaunāk, viltus pieauguma signāli var padarīt investorus akli optimistiskus un priekšlaicīgi veikt pirkumus.

Visbeidzot, paraboliskais rādītājs nepietiekami ņem vērā apjomu, lai detalizēti parādītu tendences stiprumu. Lai gan lielas tirgus izmaiņas var palielināt attālumu starp diviem punktiem, tas nebūt nenozīmē, ka tendence ir ļoti spēcīga.

Neatkarīgi no tā, cik daudz informācijas ir tirgotājiem un investoriem, finanšu tirgos vienmēr pastāv riski. Tomēr daudzi cilvēki kombinē parabolisko indikatoru ar citām stratēģijām vai indikatoriem, lai samazinātu riskus un ierobežojumus.

Vailders iesaka apvienot parabolisko indikatoru ar vidējo tendenču indeksu, lai novērtētu tendences stiprumu. Turklāt pirms pozīcijas atvēršanas analīzē var iekļaut arī mainīgos vidējos vai relatīvās stiprības indeksa (RSI) rādītājus.

Parabolisko rādītāju aprēķins

Mūsdienās datorprogrammas var automatizēt šādus aprēķinus. Interesenti var izlasīt šo sadaļu, lai īsumā izprastu paraboliskā indikatora aprēķinu.

SAR punkti tiek aprēķināti, pamatojoties uz pieejamajiem tirgus datiem. Tāpēc mēs izmantojam vakardienas SAR, lai aprēķinātu šodienas vērtību, pēc tam izmantojam šodienas SAR, lai aprēķinātu rītdienas vērtību, un tā tālāk.

Augošas tendences gadījumā SAR vērtība tiek aprēķināta, pamatojoties uz iepriekšējā perioda augstāko vērtību. Lejušā tendence izmanto iepriekšējo zemāko līmeni. Vailders par ekstremāliem punktiem uzskata tendences augstākos un zemākos punktus. Tomēr augšupejošas tendences formula atšķiras no lejupejošas tendences formulas.

Augošā tendence:

SAR = iepriekšējā posma SAR + AF x (iepriekšējā posma EP – iepriekšējā posma SAR)

Lejupslīde:

SAR = iepriekšējā posma SAR + AF x (iepriekšējā posma EP – iepriekšējā posma SAR)

AF apzīmē paātrinājuma koeficientu. Tas sākas ar 0,02 un palielinās par 0,02 ikreiz, kad tas sasniedz jaunu maksimumu (augšupošā tendence) vai jaunu zemāko līmeni (lejošā tendence). Taču pēc 0.20 robežas sasniegšanas vērtība tirdzniecības periodā paliek nemainīga (līdz tendences maiņai).

Faktiski daži diagrammu analītiķi paši pielāgos AF vērtību, lai mainītu indikatora jutību. Ātruma koeficienti, kas lielāki par 0,2, palielina jutību (vairāk apgrieztu signālu). Ja paātrinājuma koeficients ir mazāks par 0,2, tad ir pretējais. Tomēr Vailders rakstā norādīja, ka 0,02 palielinājumam ir vislabākais efekts.

Tā kā aprēķins ir salīdzinoši vienkāršs, daži tirgotāji jautās, kā Vailders aprēķina pirmo SAR vērtību, jo šai formulai ir vajadzīgas vērtības no iepriekšējā posma. Pēc viņa teiktā, pirmais SAR ir balstīts uz pēdējo EP vērtību pirms pēdējās tirgus tendences maiņas.

Vailders iesaka tirgotājiem atgriezties pie diagrammas, meklēt skaidru apvērsuma punktu un izmantot šo EP kā pirmo SAR vērtību. Turpmākās SAR vērtības var izmantot aprēķinos, līdz tiek sasniegta nākamā tirgus cena. )

Piemēram, ja tirgū ir tendence uz augšu, tirgotāji var aplūkot tendences pirms dienām vai nedēļām, lai atrastu iepriekšējo korekcijas punktu. Pēc tam viņi atradīs korekcijas diapazona (EP) apakšējo daļu kā pirmo SAR vērtību turpmākajai augšupejai.

Secinājums

Lai gan paraboliskais indikators ir 20. gadsimta 70. gadu produkts, to plaši izmanto arī mūsdienās. Investori var izmantot šo metodi daudzos ieguldījumu produktos, tostarp ārvalstu valūtas, preču, akciju un kriptovalūtu tirgos.

Tomēr neviens tirgus analīzes rīks nevar būt pilnīgi precīzs. Tāpēc pirms paraboliskā indikatora vai citu stratēģiju izmantošanas ieguldītājiem ir jābūt dziļai izpratnei par finanšu tirgiem un tehnisko analīzi. Viņiem atbilstoši jāpiedalās darījumos un jāievieš saprātīgas riska pārvaldības stratēģijas, lai mazinātu nenovēršamus riskus.