Jebkurā rīkā vai indikatorā aprēķina formulai jābūt tilpuma mainīgajam. Šis faktors vienmēr ir tas, kam investori pievērš vislielāko uzmanību, jo tas ir cieši saistīts ar tirgus likviditāti.
Ķēdes darījumu apjoma un darījumu apjoma pārskats
Tā kā kriptovalūtas turpina kustēties, fundamentālā un tehniskā analīze ir svarīgas tirgotāju prasmes. Tas sniedz tirgotājiem interesantu skatījumu uz dažādu kriptovalūtu tirdzniecības apjomiem un tendencēm, ļaujot viņiem pieņemt pārdomātākus lēmumus.
Lai gan šīs analītiskās metodes tika izveidotas izmantošanai tradicionālajos finanšu tirgos, piemēram, akcijās, izejmateriālos, forex tirgos utt., kriptovalūtu tirgū tām ir arī neticami liels apjoms.
Kad tirgotāji izlemj, vai konkrētā monēta/žetons ir viņu naudas vērta, viņiem ir ļoti svarīgi salīdzināt darījumu apjomu un darījumu apjomu. Tirdzniecības instrumenti, piemēram, relatīvā spēka indekss (RSI), MACD atšķirības un Bollingera joslas, ir izrādījušies diezgan efektīvi tirgus uzvedības novērtēšanā.
Tomēr, ja esat pieredzējis tirgotājs, jūsu galvenā uzmanība tiek pievērsta apjomam un likviditātei. Lai būtu intuitīvāki, mēs izmantosim ķēdes darījumu apjomu un darījumu apjomu. No pirmā acu uzmetiena šķiet, ka tie ir vienādi, bet patiesībā tie ir pilnīgi atšķirīgi. Iedziļināsimies šajā jautājumā!
Pirms iedziļināties šajos divos rādītājos, mūsu tirdzniecības procesam var palīdzēt izpratne par to, kas ir fundamentālā analīze un tehniskā analīze, problēmas, ar kurām saskaras kriptovalūtas, izmantojot šīs metodes, un daži dati par tirdzniecības apjomu (tirdzniecības apjomu).
Atšķirība starp fundamentālo analīzi un tehnisko analīzi
Fundamentālā analīze ir jēdziens, kas ietver iekšējos un ārējos faktorus, lai novērtētu aktīva patieso vērtību. Tas palīdz noteikt, vai attiecīgais aktīvs ir pārvērtēts vai nenovērtēts, un vai tirgotājiem ir jāievada pozīcija vai jāiziet no tās.
Tehniskā analīze ir aktīva pagātnes datu izpēte, lai prognozētu nākotnes cenu izmaiņas. Tehniskā analīze sniedz tirgotājiem plašāku ieskatu. Lielākā daļa tirgotāju izmanto tehnisko analīzi, lai noteiktu svečturu modeļus, kas satur fundamentālākus rādītājus, lai prognozētu turpmāko cenu tendenču virzienu.
Problēmas projektu analīzē
Tā kā kriptovalūtu tirgi darbojas ļoti atšķirīgi no tradicionālajiem finanšu tirgiem, tiem nevar piemērot vienus un tos pašus mērīšanas standartus. Atšķirībā no tradicionālajām akcijām vai obligācijām, kriptovalūtas ir tuvāk precēm. Tāpēc ir tik grūti analizēt kriptovalūtu tirgu, izmantojot esošos analītiskos rīkus. Tā vietā mums tie ir nedaudz jāpielāgo, lai tie labāk atbilstu šim tirgum, kas nekad nav mierīgs.
Novērtējot projektu, pirmais solis ir noteikt galvenos rādītājus, kuriem jābūt ļoti reālistiskiem. Piemēram, lai noteiktu projekta vērtību, nevar izmantot tādus rādītājus kā sekotāju skaits pakalpojumā Twitter vai Telegram. Šie skaitļi nav uzticami, jo cilvēki, kas reklamē projektus, var mūs maldināt, izveidojot viltotus kontus vai pērkot mijiedarbības.
Nav tā sauktā datu vai rīku "svētā grāla". Kriptovalūtu tirgus ir sarežģīts un ir jāņem vērā daudzi faktori, tāpēc, lai pieņemtu pareizos lēmumus, būs jāapvieno un vienlaicīgi jāizmanto daudz datu. Analizējot projektu, vislabāk ir analizēt ķēdes datus, tas ir, blokķēdē saglabātos datus.
Piemēram, varat pārbaudīt aktīvo adrešu skaitu blokķēdē, lai novērtētu, vai nav pieaudzis cilvēku skaits, kuri izmanto projekta produktus. Tomēr pat šie dati nav 100% precīzi, un tos var pilnībā “izvilināt” projektos, kas rada daudz dažādu maku adrešu un sūta monētas šurpu un atpakaļ. Tas ir uz ķēdes.
Līdz ar to mums pašiem uz šiem skaitļiem būs jāskatās “prātīgāk”, taču, iespējams, ķēdes darījumu apjoma un darījumu apjoma kombinācija varētu būt efektīvs risinājums.
Kas ir ķēdes darījumu apjoms?
Ķēdes darījumu apjoms tiek aprēķināts, pamatojoties uz kopējo blokķēdes virsgrāmatā reģistrēto maka adresēm veikto darījumu vērtību. Kad šie darījumi tiks reģistrēti, mēs projektā daļēji novērsīsim krāpnieciskos "pirkt ar kreiso roku, pārdodot ar labo roku" darījumus.
Blockchain pārlūks var skatīt darījumus blokķēdes izplatītajā virsgrāmatā. Kad darījums notiek ķēdē, tam ir jāiziet daudzi procesi un jāapstiprina pārbaudītāji, tāpēc visas darbības ir praktiski nemainīgas, ja tās tiek reģistrētas ķēdē. Tā ir arī blokķēdes tehnoloģijas priekšrocība.
Kas ir darījumu apjoms?
No otras puses, apjoms atspoguļo iekšējo tirdzniecības apjomu. Šie darījumi notiek ārpus ķēdes, tiek aprēķināti saskaņā ar pasūtījumu grāmatu un reģistrēti, izmantojot API. Tā kā šie darījumi netiek reģistrēti ķēdē, tos var veikt, izmantojot daudzas metodes, piemēram, pārskaitījumu līgumus starp divām tirdzniecības pusēm, darījumu trešās puses garantijas (centralizētas biržas) un dažas citas metodes.
Tā kā tas netiek pārbaudīts blokķēdē, tas padara darījumu procesu ātrāku un lētāku. Tirdzniecības apjomu reģistrē un ziņo pašas biržas, tāpēc šis skaitlis bieži ir neskaidrs. Arī tāpēc, ka tas ir necaurspīdīgs, apmaiņa var viegli manipulēt ar indeksu.
Darījumu apjoms ķēdē salīdzinājumā ar darījumu apjomu: biržu nozīme
Kriptovalūtu biržām ir ļoti liela nozīme tirgū, tāpat kā biržām. Birža darbojas kā trešā puse investoriem kriptovalūtas nozarē, kā arī citām ieinteresētajām personām. Tie darbojas kā starpnieki un ļauj lietotājiem tirgot monētu/žetonu pārus savā platformā.
Šajā sakarā mēs redzam, ka lielākajai daļai blokķēdes darījumu ir nepieciešama apmaiņa, lai pārvietotos uz priekšu un atpakaļ starp digitālajām valūtām. Kā vienmēr, ķēdes tirdzniecības apjoms un apjoms ir divi galvenie rādītāji, ko izmanto, lai labāk izprastu darījumus, kuros piedalās birža.
Attiecība starp ķēdes tirdzniecības apjomu un darījumu apjomu dažādās biržās parāda naudas plūsmas atšķirību starp šīm biržām. Vērojot šos rādītājus, jūs varat gūt svarīgu ieskatu biržas tirdzniecības apjomā.
Darījumu apjoms ķēdē salīdzinājumā ar darījumu apjomu: kas ir svarīgāks?
Kriptovalūtas pasaulē bieži rodas problēmas ar datu manipulācijām un viltošanu. Saskaņā ar Bitwise pētījumu, 95% no Bitcoin (BTC) tirdzniecības apjoma Spot tirgū ir neprecīzi un ir viltots numurs.
Kad Bitwise analizēja 81 populārāko kriptovalūtu biržu vietnē CoinMarketCap, viņi atklāja, ka šīs biržas ziņoja par vidējo Bitcoin ikdienas tirdzniecības apjomu 6 miljardu ASV dolāru apmērā. Pārsteidzoši, tikai 273 miljoni ASV dolāru tirdzniecības apjoms ir reāls, kas veido tikai 5% no publicētā tirdzniecības apjoma.
Tieši šāda veida manipulācijas padara kriptovalūtu tirgu haotisku. Apmainās ar viltotiem datiem, lai “apkrāptu” publisko datu apkopotājus, piemēram, CoinMarketCap reitingus, un iegūtu lielāku popularitāti. Tas ļauj monētai/žetonam būt ļoti likvīdam un izrādīties ļoti pievilcīgs privātajiem investoriem.
Lai gan tas var būt labs apmaiņai, tas visai nozarei rada sliktu vārdu. Tiklīdz labi investori redz ievainojamību, viņi, visticamāk, pāriet no uzticības uz tiešu skepsi.
Šādos brīžos ķēdes darījumu apjoma analīze ir svarīgāka nekā jebkad agrāk, jo visi lietotāju darījumu dati tiks reģistrēti blokķēdes tīklā, nodrošinot investoriem pārskatu un precīzākus datus.
Ķēdes darījumu apjoma analīze un darījumu apjoma analīze
Zemāk esošajā diagrammā ir salīdzināts biržās tirgotais Bitcoin apjoms (zaļā krāsā) un ķēdē tirgotais apjoms (zils) par dažādām cenām. Šajā gadījumā, lai atspoguļotu ķēdē veikto darījumu apjomu, tiek izmantota statistika no plaši pazīstamās kriptovalūtu biržas Coinbase. Šajā diagrammā ir apkopoti trīs Bitcoin rādītāji: laika cena, darījumu apjoms un ķēdes darījumu apjoms.
Rādītāji blokķēdes darījumu apjoma analīzei
Ir divi veidi, kā iegūt datus no blokķēdes. Viens no tiem ir palaist mezglus blokķēdē un iegūt datus, taču šī metode ir ļoti dārga. Labāka pieeja ir iegūt informāciju, izmantojot API, kas īpaši izstrādāta šim nolūkam. Piemēram, piemērus var ņemt no CoinMarketCap Bitcoin Online Analytics API un Coinmetrics datu diagrammām.
Šīs API var izmantot, lai blokķēdē atrastu tādu informāciju kā darījumu apjoms un pēc tam salīdzinātu to ar darījumu apjomu. Rādītājam, piemēram, ķēdes apjomam, ir jānovērtē daudzi aspekti, piemēram:
Darījumu skaits: darījumu skaits, kas noteiktā laika periodā pārsūtīti no makiem viens uz otru.
Darījuma vērtība: aprēķiniet darījuma vērtību, kas noteiktā laika periodā tiek pārsūtīta uz otras personas makiem.
Aktīvās adreses: aktīvo maku adrešu skaits, neskaitot adreses, kas ir "mirušas" vai ilgstoši neaktīvas.
Likviditāte un tirdzniecības apjoms
Likviditāte ir ļoti svarīgs faktors, veicot ieguldījumus jebkurā kriptovalūtā, tas ir līdzīgs tam, kā mērīt, cik viegli ir iegādāties vai pārdot aktīvu.
Aktīvu uzskata par likvīdu, ja to var viegli nopirkt un pārdot, neietekmējot tā tirdzniecības cenu. No otras puses, nelikvīds tirgus ir tad, kad pārdodat aktīvu, cena stipri svārstās un cenu novirze ir liela, kā rezultātā pircējs/pārdevējs var daudz zaudēt.
Starp tiem tirdzniecības apjoma faktors ir likviditātes pamatelements. Aplūkojot tirdzniecības apjomu diagrammas, varat novērtēt tirgus intereses līmeni par konkrētu kriptovalūtas projektu. Aktīviem ar lielāku tirdzniecības apjomu vienmēr būs lielāka naudas plūsmas "pievilcība" nekā aktīviem ar mazāku tirdzniecības apjomu.
Likviditāte un tirdzniecības apjoms
Likviditāte ir ļoti svarīgs faktors ikvienā kriptovalūtas ieguldījumā, un tas parāda, cik viegli aktīvu var nopirkt un pārdot.
Aktīvs tiek uzskatīts par likvīdu, ja to var nevainojami pirkt un pārdot, neietekmējot darījuma cenu. Un otrādi, tirgus, kas ir nelikvīds, nozīmē, ka, pārdodot aktīvu, cena ļoti svārstās un cenu novirze ir liela, kas rada lielus zaudējumus pircējiem/pārdevējiem.
Starp tiem tirdzniecības apjoma faktors ir likviditātes pamatelements. Apskatot apjomu diagrammu, varat novērtēt tirgus intereses līmeni par konkrētu kriptovalūtu projektu. Aktīviem ar lielāku tirdzniecības apjomu vienmēr būs lielāka naudas plūsmas "pievilcība" nekā aktīviem ar mazāku tirdzniecības apjomu.
Tātad, kas ir labs tirdzniecības apjoms?
Tirdzniecības apjoma novērtēšanai nav skaidru noteikumu. Katrs kriptogrāfijas projekts ir atšķirīgs, un pirms lēmuma pieņemšanas ir jāņem vērā daudzi dažādi faktori.
Lai gan tādi rādītāji kā darījumu apjoms un darījumu apjoms ķēdē ir viens no ļoti svarīgiem faktoriem, lai būtu drošāki un gudrāki, mums tie ir jāapvieno ar dažādām analītiskām metodēm un rīkiem.
Piemēram, varat izlasīt projekta balto grāmatu, lai izprastu projekta tehniskos un tehniskos aspektus, izprastu biznesa modeli, pretinflācijas mehānismu utt. Patiesība ir tāda, ka tirgus vienmēr ir pilns ar risku, tāpēc, jo vairāk jūs pētāt un gatavojaties, jo jaudīgāki rīki jums ir, lai palīdzētu palielināt jūsu iespējas un samazināt riskus.
Apkopojiet
Likviditātes un tirdzniecības apjoma faktori vienmēr ir nedalāmi un cieši saistīti, tāpēc tirdzniecības apjoms vienmēr ir faktors, kam investori pievērš vislielāko uzmanību, īpaši tie, kuri tirdzniecībai izmanto lielus līdzekļus.
Tā kā apmaiņa nav caurspīdīga attiecībā uz datiem, mums kā investoriem pašiem ir jāatrod “noslēpumi”, lai varētu samazināt risku. Ķēdes darījumu apjoma un darījumu apjoma salīdzināšana palīdzēs labāk izprast atšķirības un izvairīties no “slazdiem” šajā nebeidzamajā tirgū.
#BTC#crypto2023#ETH#Binance#Web3 #oriģināls