Deutsche Bank, Vācijas lielākā banka, radīja šokējošas sekas banku sistēmā piektdien, radot jaunas bailes pēc Credit Suisse sāgas. Pagājušajā nedēļā mēs ziņojām par Credit Suisse situāciju, kad tā attīstījās, ņemot ārkārtas aizdevumu no Šveices Nacionālās bankas. Krīze sākās ASV ar Silikona ielejas bankas (SVB) sabrukumu, bet inficēšanās risks tagad ir sasniedzis Eiropu un izplatās kā ugunsgrēks. Pēc tam, kad Credit Suisse sāga izskatījās, ka ir nonākusi pie risinājuma, situācija Eiropā bija nomierinājusies līdz jaunumiem par Deutsche Bank. Tika ziņots par pieaugumu izmaksās par apdrošināšanu pret bankas maksātnespēju, kas pieauga līdz četru gadu augstākajam līmenim, kas sitiena deva akciju cenai, taču situācija šķiet pasliktinās. Februārī Deutsche Bank publicēja, ka tā bija ģenerējusi peļņu €5.6Bn pirms nodokļiem 2022. gadā. Neskatoties uz to, tās finanses acīmredzot ir nekārtībā un varētu būt vēl viens domino tradicionālās banku sistēmas sabrukšanā. Problēma izriet no tā, kā bankas uzglabā savus klientu noguldījumus. Parasti šie noguldījumi tiek ieguldīti ilgtermiņa obligācijās, sasaistot naudu uz ilgtermiņa garantēto procentu likmi. Parasti tas ir labi, bet atstāj banku neaizsargātu pret bēgšanu. Tika ziņots, ka 2022. gada fiskālajā gadā Deutsche Bank bija ~$1.35 triljoni saistību. Šis pārsteidzošais skaitlis nosaka mērogu šai iespējai katastrofai, kas attīstās. Kad sistēma tiek satricināta, kā tas ir noticis pēdējo pāris nedēļu laikā, klienti steidzas izņemt savus līdzekļus, ko bankas nevar apstrādāt, ja noguldījumi ir nelikvīdi. Tādējādi bankai ir jālūdz par likviditāti.

Deutsche Bank diagramma

Deutsche Bank ($DB) diagramma. Avots: Tradingview

Bankas akciju cena samazinājās līdz ikdienas zemākajai vērtībai ~$8.85, apmēram 8.31% no tā, kur tas noslēdza tirdzniecību ceturtdien. Rakstot šo, akcijas ir piedzīvojušas kādu atvieglojumu, atgriežoties apmēram pie $9 atzīmes. Pirmajā mirklī tas var neizskatīties tik slikti, 5-8% kritums, taču tas nav altcoin; tā ir viena no Eiropas lielākajām bankām, bet pašlaik tā tiek tirgota it kā tā būtu altcoin. Miljoniem cilvēku ir viņu līdzekļi uz līnijas tieši šajā bankā, kā arī citu Eiropas banku negatīvā noskaņa var ietekmēt. No janvāra beigām, $DB ir samazinājies par vairāk nekā 30%, kas pierāda, ka tas nav vienas dienas notikums; tas ir uzkrājies kādu laiku.

Draudi zīmes

Interesanti, ka piektdiena šķiet ir diena, kad lielām bankām ir problēmas. Atgriežoties pie 2008. gada globālās finanšu krīzes, Washington Mutual pieteicās uz 11. nodaļas bankrotu piektdien, 2008. gada 26. septembrī. Piektdien, 12. septembra, bija pēdējā tirdzniecības diena Lehman Brothers pirms viņu bankrota pasludināšanas. Piektdiena ir bijusi kritiska arī šajā pašreizējā banku krīzē. Regulatori pārņēma Silicon Valley Bank piektdien, 10. martā. Tā bija arī pēdējā darba diena Signature Bank pirms tās pārņemšanas divas dienas vēlāk. UBS piedāvājums Credit Suisse arī tika iesniegts pagājušajā nedēļā, piektdien, 17. martā. Ko varētu sagatavot šai piektdienai?