ໃນຄືນນີ້ຕະຫຼາດຫຸ້ນສหรัฐ (US) ຄວາມບໍ່ສະໝໍ້ຄ້າຍມີຈຸດໜ້າສົນໃຈໜ່ອຍໆ—ເງິນທຶນກໍ່ເລີ່ມເລັ່ງໄປທາງດ້ານການສື່ສານດ້ວຍແສງ (optical communication) ອີກຄັ້ງ.
LITE ແລະ COHR ຂຶ້ນກວ່າ 11% ທັນທີ, AAOI ຂຶ້ນໃກ້ 10%, GLW ແລະ LYTE ກໍ່ຍັງເລັ່ງຂຶ້ນແຮງ, ແມ້ແຕ່ MRVL ແລະ NOK ກໍ່ຍ້າຍຂຶ້ນໄປນໍາ.
ເວົ້າງ່າຍໆ ຄື ຕອນນີ້ ເສັ້ນທາງ AI ໃນຕະຫຼາດ ບໍ່ແມ່ນມຸ່ງເບິ່ງພຽງຊິບ compute/power (ຊິບຄວາມສາມາດຄໍານວນ) ອັນດຽວແລ້ວ.
ຫຼັງຈາກຊື້ GPU ໄປແລ້ວ, ການເຊື່ອມຕໍ່ລະຫວ່າງ data center ແລະການສົ່ງຜ່ານຄວາມສາມາດຄໍານວນ—ດັ່ງນັ້ນ ອົງປະກອບຢ່າງ optical module ແລະ ການສື່ສານດ້ວຍແສງ ກໍ່ກາຍເປັນຈຸດເນັ້ນຂອງເງິນທຶນໂດຍທຳມະຊາດ.
ຊ່ວງເວລາກ່ອນໜ້າ ຕອນທີ່ວົງໂສ້ AI ປັບຕົວ, ການສື່ສານດ້ວຍແສງກໍ່ບໍ່ໄດ້ຮອດການຂາດ—ແຕ່ກໍ່ຖືກຂາຍອອກ/ລົດລົງໄປບໍ່ນ້ອຍ.
ແຕ່ຕອນນີ້ ຢູ່ໆແລ້ວມັນກຳລັງດີດກັນຢ່າງພ້ອມກັນ—ຂ້ອຍຮູ້ສຶກວ່າ ຕະຫຼາດກໍ່ເລີ່ມກັບມາຊື້-ຊອກເພື່ອຫຼິ້ນເສັ້ນທາງ AI ດ້ານໂครงລ່າງພື້ນຖານ (infrastructure) ອີກຄັ້ງ.
ຕໍ່ໄປ ສາມາດເນັ້ນເບິ່ງດູວ່າ ນີ້ແມ່ນການເດ้งກັບ (oversold bounce) ຫຼືວ່າ ເງິນທຶນກຳລັງກຽມກັບໄປສູ່ເສັ້ນຫຼັກຂອງ AI ດ້ານການສື່ສານດ້ວຍແສງ.
LITE ແລະ COHR ສອງໂຕນີ້ມື້ນີ້ເປັນຜູ້ນຳໂດຍກົງ—ລົດຊາດມັນແປກໆຈິງໆ.
LITE ແລະ COHR ຂຶ້ນກວ່າ 11% ທັນທີ, AAOI ຂຶ້ນໃກ້ 10%, GLW ແລະ LYTE ກໍ່ຍັງເລັ່ງຂຶ້ນແຮງ, ແມ້ແຕ່ MRVL ແລະ NOK ກໍ່ຍ້າຍຂຶ້ນໄປນໍາ.
ເວົ້າງ່າຍໆ ຄື ຕອນນີ້ ເສັ້ນທາງ AI ໃນຕະຫຼາດ ບໍ່ແມ່ນມຸ່ງເບິ່ງພຽງຊິບ compute/power (ຊິບຄວາມສາມາດຄໍານວນ) ອັນດຽວແລ້ວ.
ຫຼັງຈາກຊື້ GPU ໄປແລ້ວ, ການເຊື່ອມຕໍ່ລະຫວ່າງ data center ແລະການສົ່ງຜ່ານຄວາມສາມາດຄໍານວນ—ດັ່ງນັ້ນ ອົງປະກອບຢ່າງ optical module ແລະ ການສື່ສານດ້ວຍແສງ ກໍ່ກາຍເປັນຈຸດເນັ້ນຂອງເງິນທຶນໂດຍທຳມະຊາດ.
ຊ່ວງເວລາກ່ອນໜ້າ ຕອນທີ່ວົງໂສ້ AI ປັບຕົວ, ການສື່ສານດ້ວຍແສງກໍ່ບໍ່ໄດ້ຮອດການຂາດ—ແຕ່ກໍ່ຖືກຂາຍອອກ/ລົດລົງໄປບໍ່ນ້ອຍ.
ແຕ່ຕອນນີ້ ຢູ່ໆແລ້ວມັນກຳລັງດີດກັນຢ່າງພ້ອມກັນ—ຂ້ອຍຮູ້ສຶກວ່າ ຕະຫຼາດກໍ່ເລີ່ມກັບມາຊື້-ຊອກເພື່ອຫຼິ້ນເສັ້ນທາງ AI ດ້ານໂครงລ່າງພື້ນຖານ (infrastructure) ອີກຄັ້ງ.
ຕໍ່ໄປ ສາມາດເນັ້ນເບິ່ງດູວ່າ ນີ້ແມ່ນການເດ้งກັບ (oversold bounce) ຫຼືວ່າ ເງິນທຶນກຳລັງກຽມກັບໄປສູ່ເສັ້ນຫຼັກຂອງ AI ດ້ານການສື່ສານດ້ວຍແສງ.
LITE ແລະ COHR ສອງໂຕນີ້ມື້ນີ້ເປັນຜູ້ນຳໂດຍກົງ—ລົດຊາດມັນແປກໆຈິງໆ.