北京時間08:00。夜間、ハイテク株は安値から持ち直したが、BTCと金は連動して上昇しなかった。今朝は半導体の押し目で買い支えられるかをまず確認。BTCと金は引き続き、反発が定着するかを確認する。今日は15:30～16:00に暗号資産オプションの決済を通過し、21:30に米国PPIを確認する。
エヌビディアは安値から反発、半導体はまず押し目を確認
ジェンスン・フアン氏の退任報道を受け、エヌビディアは場中に一時約14%下落し、最終的に166.19ドルで引け、4.34%安。S&P 500は7,592.40、ナスダック総合指数は25,366.09で引け、それぞれ0.35%、0.39%下落。VIXは05:15時点で18.70、前回は17.49。07:46時点のナスダック100先物とS&P先物は約28,564.75、7,644で、昨夜22:00を上回る。
08:00のバイナンス無期限先物価格は、SNDK 957.71、SKHYNIX 966.65、SOXL 67.91、QQQ 693.10。日中は押し目での買い支えを確認する優先順位を引き上げる。SKHYNIXはまず韓国現物市場の寄り付きを確認。SOXLとQQQはそれぞれ64.13、687.30付近を維持できるかを見る。下回り、反発にも失敗すれば、持ち直しの判断を引き下げる。4時間足と日足は引き続き個別に確認が必要。米国株終値・エヌビディア
米国債利回りが反発、金は引き続き圧迫
ドル指数は07:04時点で103.170、昨夜は約102.953。米財務省が発表した11月12日の2年、10年、30年債利回りは4.86%、5.10%、5.43%で、前営業日からそれぞれ13、12、8ベーシスポイント上昇。10年実質金利は2.86%に上昇。30年債入札の落札利回りは5.441%。応札倍率は2.54から2.36に低下。
米新規失業保険申請件数は20万人で、予想の19.5万人をわずかに上回った。その後、米中古住宅販売件数は年率換算375万戸で、参考予想の387万戸を下回った。弱い指標の後も、ドルと長期金利は上昇。金の無期限先物は08:00に3,889.01で引け、夜間安値は3,860.25。日中はまず反発が定着するかを確認。3,909と3,924.99を回復し、押し目を維持すれば、持ち直しの判断を引き上げる。3,881.02付近は引き続き4時間足の構造を見る。米財務省・全米不動産協会（NAR）・バイナンス金無期限先物
米商業原油在庫は約470万バレル増加したが、原油価格は上昇を続け、WTIとBrentはそれぞれ88.74ドル、95.82ドルで清算。ホルムズ海峡の輸送とサウジ施設のリスクは、実際の出荷で確認する必要がある。今朝のPolymarketでは、12月に25ベーシスポイントの利上げが行われるとの賭けが87.5%、50ベーシスポイント以上の利上げが10.25%。昨夜はそれぞれ86.5%、8.2%だった。CMEの公式な各段階のスナップショットはまだない。今夜はPPI発表後、ドル、利回り、利上げ予想の動きが同じ方向を向くかを見る。
6銘柄に強弱、BTCは引き続き観察の基準軸
BTC 71,449。昨夜22:00の72,476.10を下回る。まず71,470付近での反発を確認。71,674.1を再び上回って定着し、押し目も維持できれば、短期の下抜け判断を引き下げる。
ETH 2,020.11、SOL 81.76。ETHは2,027.43を回復できるか、SOLは81.25を再び割るかを観察。上値はまず82.13。
HYPE 72.732、XRP 1.0415。両銘柄は相対的に強く、それぞれ72.672と1.0403を維持できるかを見る。終値で下回り、反発にも失敗すれば、弱気の観察に戻る。
ZEC 954。夜間安値930.21をつけた後、今朝は951.10を上回った。まず押し目を確認。下回り、反発にも失敗すれば下抜けの見方を強める。上値はまず977.25。
以上はバイナンスUSDT無期限先物の08:00確定価格。MSTRの米国株現物終値は114.41ドル。MSCIのリバランスは引き続き11月30日の米国市場終値が焦点。暗号資産の恐怖・強欲指数は08:00に28から20へ低下し、極度の恐怖圏入り。ETFの開示はまだ出そろっておらず、今日はまずオプション決済に注目。
11月12日の米国ETF開示はまだ不完全。開示済みのETHは純流出670万ドル、ZCSH単独商品は純流出990万ドル。BTC、SOL、HYPE、XRPの追跡元は当日の純額をまだ開示していない。GLDとSLVの最新保有量は引き続き11月11日時点で、それぞれ1,041.08トン、15,684.52トン。前回から1.14トン、11.23トン減少。
今日は同じタイミングで満期を迎える。DeribitのBTCとETHの最大ペインは引き続き76,000、2,200。ETHの2,000 Putの建玉は大きく減少した。NDXPは28,350から28,400へ上昇し、COMEX金OG2の最終値は4,040で変わらず。これらの価格は決済に伴う値動きを見るための目安。NDXとQQQ、金先物とGLDはそれぞれ別々に追跡する。
今日の3つの重要な時間帯
15:30～16:00はDeribitの決済、21:30は米国PPI、22:30は米国株の現物市場開始。いずれも北京時間。21:45は米国市場の戦略セッションで、米国株の通常取引は翌日05:00まで。PPIの総合指数とコア指数の前月比予想は、それぞれ+0.4%、+0.3%。
PPIが予想を上回り、ドルと米国債利回りも同時に上昇する場合、金とBTCはまず反発が抑えられるかを確認する。ドルと利回りがそろって低下する場合も、金とBTCがそれぞれ重要価格を回復し、押し目を維持するのを待ってから、持ち直しの判断を引き上げる。