米国株は大幅高、なのにフィラデルフィア半導体株指数は暴落？

1. マクロ全体：戦争はもう起きない？ 市場は大盛り上がり
民主党はイラン戦争に反対し、共和党内にも反対の声があります。現在、民主党が上下両院を制し、トランプ氏の権威は弱まっています。イランとの戦争は、おそらく続けられないでしょう。戦争への懸念が和らげば、原油価格は下落し、FRBも急いで利上げする必要がなくなります。株式市場全体にとって追い風です。

2. 業界の奇妙な現象：データセンター建設中止でテック大手は急騰、半導体株は大打撃

なぜ大手企業に追い風なのか：民主党は新たなデータセンターの建設に反対しています（住民が反対しており、地域の電気料金上昇や住宅価格の下落を懸念しているためです）。今後、建設が中止されれば、既存のデータセンターは希少資産となり、その価値は一気に高まります！ データセンターを保有するアマゾン、グーグル、マイクロソフト、メタなどの企業は大幅に上昇しました。
なぜ半導体株は暴落したのか：新たなデータセンターが建設されなければ、半導体企業の製品が売れなくなるため、半導体指数は暴落しました。

3. 医薬品セクター：国が費用を負担
民主党の政策綱領はオバマケアの復活（国が医療費を負担すること）で、医薬品企業の株価は大幅に上昇しました。
民主党は一貫して再生可能エネルギーを支持しており、昨夜の米国株では再生可能エネルギー関連銘柄も堅調でした。ただ、資金はひとまず「マグニフィセント・セブン」の購入に向かっています。
戦争懸念の後退が市場全体を支え、データセンター建設の中止は既存の大手企業に追い風となる一方、半導体には打撃。医療保険政策の刺激策は医薬品やM&Aに追い風です。$SOXL $GOOGL $AMZN