EQT株が下落しているのはなぜ？

EQT株が下落している理由を知りたいなら、答えは簡単です。天然ガスです。生産会社の株価は扱う商品価格に左右されますが、天然ガス価格は軟調で、その影響は第3四半期にも表れました。調整後EPSは0.44ドルで、予想の0.40ドルを上回ったものの、売上高は約14億4,000万ドルと予想を下回り、生産量も前年同期比で減少しました。

もう一つの重しは、全株式交換によるレンジ・リソーシズとの合併です。この合併により、500億ドル超の天然ガス大手が誕生する一方、既存の$EQT株主の持ち分は統合後の会社の約73%に希薄化します。また、買収企業の株価は、取引完了まで希薄化への懸念から下落することがよくあります。今回の取引完了は2027年第1四半期の見込みです。

つまり、天然ガス価格の低迷と合併による希薄化が重なり、株価の下押し圧力となっています。私はBitunixで、損切り注文を設定した少額のUSDT無期限先物としてEQT株へのエクスポージャーを管理しています。この契約は独自に価格に連動し、配当はなく、レバレッジによって清算価格が固定されます。見立てが間違っている可能性もあり、これはあくまで私なりの下落要因の捉え方です。保証するものではありません。