重要なポイント
サポート レベルとは、資産が大きな買い圧力を受けると予想される価格ポイントであり、そのため、それを下回ることはできません。
抵抗レベルとは、資産が大きな売り圧力にさらされ、その水準を上回ることができないと予想される価格ポイントです。
丸められた数字、移動平均、トレンドライン、ピボット レベル、履歴データは、サポート レベルとレジスタンス レベルを見つけるための一般的な指標です。
ストップとリミット、保留中の注文、および修正構造は、主要な価格ポイントをより適切に実行するための主要なサポートおよびレジスタンス戦略です。
テクニカル分析は、暗号通貨の市場動向を分析する上で重要な要素です。利用可能なすべての市場指標の中で、価格は唯一の先行指標です。残りは価格デリバティブとして分類されるため、遅行指標となります。価格が市場で唯一の先行指標となった今、暗号通貨取引において情報に基づいた投資判断を行うために価格をどのように活用できるでしょうか。ここでテクニカル分析が役立ちます。
テクニカル分析にはさまざまな指標が関係しますが、主に価格の動きを観察してトレンドを確立し、賢明な投資判断を下します。さらに、価格ベースのテクニカル分析方法の中でも、サポートとレジスタンスの原理は最も重要かつ人気の高い手法の 1 つです。この原理は、価格トレンドの強さについてより深い洞察を得るのに役立ちます。
このガイドでは、サポート レベルとレジスタンス レベルを包括的に定義し、丸められた数値、移動平均、トレンドライン、ピボット レベル、履歴データを使用してサポート レベルとレジスタンス レベルを見つける方法を説明し、サポート レベルとレジスタンス レベルに関する戦略を示します。
サポート レベルとは何ですか?
暗号通貨取引において、サポートとは、資産が大きな買い圧力を受けると予想される価格レベルです。言い換えれば、弱気トレンドが一時的な抵抗または完全な反転を経験すると考えられる領域です。資産の価格がこのレベルまで下がると、その資産の購入に関心を持つ買い手が多く現れることが多く、その結果、下降トレンドが反転し、価格が上昇します。
サポート レベルを使用して、資産を購入するための潜在的なエントリー ポイントを特定できます。たとえば、特定の投資を購入したい場合、資産の価格がサポート レベルに達したときに取引を開始できます。これは、下降トレンドの潜在的な反転と、より低い価格で購入する良い機会を示しています。
サポート レベルの確立には、いくつかの要因が関係します。最も重要な要因の 1 つは、市場センチメントです。多くのトレーダーや投資家が、特定の資産は過小評価されており、より高い価格で取引されるべきだと考えている場合、価格が特定のポイントまで下がったときにその資産を購入する可能性が高くなり、サポート レベルが形成されます。
サポート レベルの確立に貢献できるもう 1 つの要素は、テクニカル分析です。トレーダーは、多くの場合、丸め数値、移動平均、トレンド ライン、ピボット レベル、履歴データなどのテクニカル指標とチャート パターンを使用して、潜在的なサポート レベルとレジスタンス レベルを特定します。たとえば、価格が以前に複数回跳ね返ったゾーンを検索して、それが強力なサポート レベルであることを示すことができます。
抵抗レベルとは何ですか?
サポートとは対照的に、レジスタンス レベルは、資産が大幅な売り圧力を受けると予想される価格ポイントです。これは、強気トレンドが一時的な抵抗または完全な反転を経験すると考えられるゾーンです。資産の価格がこのレベルに達すると、売却に関心のある売り手が多く現れることが多く、その結果、上昇トレンドが反転し、その後価格が下落します。
抵抗レベルを活用して、資産を売却するための潜在的な出口ポイントを見つけることができます。特定の資産を保有している場合は、価格が抵抗レベルに達したときに売却することを目指すことができます。これは、上昇トレンドの潜在的な反転を示しており、より高い価格で売却する良い機会です。
サポートレベルとレジスタンスレベルは、将来の価格変動の指標としては信頼できないことに注意することが重要です。資産が過去に特定の価格レベルから反発したからといって、必ずしも再び反発するとは限りません。市場感情に大きな変化があったり、暗号通貨市場に影響を与えるその他の要因があったりすると、これらのレベルが破られることもあります。
資産のサポートレベルとレジスタンスレベルを見つけるための一般的な指標は 5 つあります。
概数
丸い数字は、10,000ドルや12.50ドルなど、多くの場合0で終わる重要な心理的価格レベルです。人間は丸い数字で考えることが多く、これは金融市場でも当てはまります。丸い数字は視覚化しやすいため、ほとんどのトレーダーは価格が丸い数字に達したときに資産を売買します。たとえば、ビットコイン（BTC）が27000ドルから28800ドルに上昇した場合、次の重要な抵抗レベルは27500ドルになる可能性があります。
ラウンドナンバーを使用してサポートレベルとレジスタンスレベルを検出するには、まず取引する暗号通貨の主要なラウンドナンバーを特定する必要があります。これらは、価格履歴とボラティリティに応じて、資産ごとに異なります。
主要なラウンドナンバーを特定したら、資産の価格チャートを見て、以前にどこで反発または突破したかを確認できます。たとえば、BTC が以前に 22,500 ドルのレベルで何度も反発した場合、それを強力なサポートレベルと見なすことができます。
同様に、BTC の価格が 28,000 ドルのような端数を繰り返し突破できなかった場合、それを強い抵抗レベルと見なすことができます。
移動平均
移動平均は、金融市場のトレンドや潜在的なサポートレベルとレジスタンスレベルを識別するために使用できる人気のテクニカル指標です。移動平均は、一定期間の資産の平均価格であり、新しいデータが利用可能になると常に更新されます。移動平均には、単純移動平均 (SMA) と指数移動平均 (EMA) の 2 つの主なタイプがあります。
SMA は、過去 50 日間など、特定の期間の資産の平均価格を取得し、それを価格チャートに線としてプロットすることで計算できます。一方、EMA は最近の価格データを重視します。SMA の式を使用して、最新の価格を使用して計算できます。つまり、EMA は SMA よりも市場の変化に敏感です。
移動平均線を使用してサポート レベルとレジスタンス レベルを特定するには、資産の価格が移動平均線から以前に跳ね返った領域を探す必要があります。たとえば、暗号通貨の価格が 50 日間の SMA から繰り返し跳ね返った場合、それを強力なサポート レベルと見なすことができます。同様に、資産の価格が 200 日間の EMA を何度も突破できなかった場合、それを強力なレジスタンス レベルと見なすことができます。
トレンドライン
トレンドラインは、価格チャートに描く、簡単に認識できる対角線で、価格の動きを結び付け、上昇トレンドと下降トレンドを示します。トレンドラインは、暗号通貨取引における潜在的なサポート レベルとレジスタンス レベルを識別するのに役立つツールです。トレンドラインを効果的に使用するには、次の手順に従ってください。
ステップ1: トレンドを特定する
最初のステップは、取引している資産価格のトレンドを特定することです。ラインが上向きに上昇する場合、トレンドは強気であると考えられます。ラインが下向きに下落する場合、トレンドは弱気であると考えられます。
ステップ2: トレンドラインを描く
トレンドを特定したら、上昇トレンドの安値または下降トレンドの高値を結ぶ線を引きます。この線がトレンドラインになります。
ステップ3: サポートレベルとレジスタンスレベルを探す
トレンドラインは、トレンドの方向に応じてサポート レベルまたはレジスタンス レベルとして機能します。上昇トレンドでは、トレンドラインはサポート レベルとなり、下降トレンドではレジスタンス レベルとなります。価格がトレンドラインに触れるか交差する領域を探します。これらは潜在的なサポート レベルまたはレジスタンス レベルです。
ピボットレベル
ピボット ポイントは、潜在的なサポート レベルとレジスタンス レベルを判断するために広く使用されているテクニカル分析ツールです。前日の高値、安値、終値に基づいて計算します。取引でサポート レベルとレジスタンス レベルを見つけるための指標としてピボット レベルを使用する手順は次のとおりです。
ピボットポイントを計算する
ピボット ポイントは、前日の高値、安値、終値に基づいて計算されます。ピボット ポイントを計算する方法はいくつかありますが、最も一般的な方法は標準ピボット ポイント式 (SPPF) です。
ピボットポイント（PP）=（高値＋安値＋終値）/ 3
サポートレベルとレジスタンスレベルを見つける
ピボット ポイントを計算したら、次の式を使用してサポート レベルとレジスタンス レベルを見つけることができます。
抵抗レベル1（R1）=（2 x PP） - 低
抵抗レベル 2 (R2) = PP + (高 - 低)
抵抗レベル 3 (R3) = 高 + 2 x (PP - 低)。
サポートレベル 1 (S1) = (2 x PP) - 高
サポートレベル 2 (S2) = PP - (高値 - 安値)
サポートレベル 3 (S3) = 低 - 2 x (高 - PP)
潜在的なレベルを探す
サポート レベルとレジスタンス レベルは、取引を開始または終了するための潜在的なレベルとして機能します。価格がレジスタンス レベルに近づいた場合、資産を売却するか、ショート ポジションを取るのに適したタイミングである可能性があります。逆に、価格がサポート レベルに近づいた場合、暗号通貨を購入したり、ロング ポジションを取るのに適したタイミングである可能性があります。
歴史的なデータ
暗号通貨の履歴データとは、特定の暗号資産の過去の価格と取引量の変動の記録を指します。このデータはブロックチェーン データ アグリゲーター プラットフォームに収集され、保存されます。これにより、トレーダー、投資家、アナリストは暗号通貨の長期的な動向を研究することができます。履歴データを使用してサポート レベルとレジスタンス レベルを特定するための手順は次のとおりです。
過去の価格データを収集する
サポートレベルとレジスタンスレベルを見つけるには、取引したい暗号通貨の過去の価格データを収集する必要があります。CoinGecko は、600 以上の取引所で 11,000 を超える暗号通貨を追跡する、世界有数の独立したブロックチェーン データ アグリゲーター プラットフォームです。
データをグラフにプロットする
過去の価格データを収集したら、それをチャートにプロットして、時間の経過に伴う価格の変動を視覚化できます。データを表示するには、ローソク足チャート、折れ線グラフ、または別の種類のチャートを使用できます。
主要な価格レベルを特定する
チャート上で、価格が何度も跳ね返ったり、なかなか上がらなかったりするエリアを探します。これらのレベルは、それぞれサポート レベルとレジスタンス レベルと呼ばれます。
レベルをつなぐ線を引く
主要なサポートレベルとレジスタンスレベルを特定したら、チャート上で水平線を引いてそれらを結びます。これにより、資産が取引されている価格帯を視覚化できます。
レベルを活用して取引を判断
サポートレベルとレジスタンスレベルを利用すると、取引の意思決定を強化できます。たとえば、暗号通貨の価格がレジスタンスレベルに近づいている場合は、資産の売却または空売りを検討します。逆に、価格がサポートレベルに近づいている場合は、資産の購入またはロングを検討します。
サポート レベルとレジスタンス レベルは正確な価格ポイントではなく、歴史的に買い圧力または売り圧力が顕著であった価格帯であることに留意することが重要です。また、過去のサポート レベルとレジスタンス レベルは将来も維持されない可能性があるため、取引分析では他の指標と組み合わせて、それら以外の指標に頼ることが重要です。
サポートとレジスタンス戦略
サポートとレジスタンスの戦略とは、価格チャート上で売買圧力が集中している重要なレベルを使用することを指します。これらのレベルを使用して、情報に基づいた投資決定を行うことができます。以下は、取引をより適切に実行するために役立つ 3 つのサポートとレジスタンスの戦略です。
ストップとリミット
ストップとリミットは、トレーダーが潜在的な損失と利益を管理するのに役立つ、取引における重要なリスク管理ツールです。ストップ注文は、市場価格が指定されたレベルに達すると取引を自動的に終了するタイプの注文です。一方、リミット注文は、設定された価格またはそれよりも良い価格で資産を購入または売却する注文です。この戦略は、サポートレベルとレジスタンスレベルを特定した後、利益と損失をより適切に管理するのに役立ちます。
保留中の注文
保留注文とは、特定の価格で資産を購入または売却するために出される注文です。トレーダーは、価格が特定のレベルに達したときに、これらの注文を使用して取引を開始または終了します。価格が抵抗レベルを突破したときに取引を開始したり、事前に決定した利益目標に達したときに取引を終了するために使用できます。
矯正構造
集合構造とは、価格調整や市場のリトレースメント時に発生する価格パターンです。トレーダーはこれらの構造を利用して、サポートまたはレジスタンスの潜在的な領域を特定し、いつ取引を開始または終了するかを決定します。
修正構造は、基本的なプルバックのように単純なものから、二重または三重のジグザグ修正のように複雑なものまであります。これらを使用して、潜在的なサポートまたはレジスタンス領域を特定し、情報に基づいた取引決定を行うことができます。
結論
サポート レベルとレジスタンス レベルはテクニカル分析の基礎となるため、取引を始める前に十分に習得しておく必要があります。サポート レベルは、価格が下回らない価格ポイントであり、レジスタンス レベルは、価格が定期的に上回らない価格ポイントです。移動平均、ラウンド数、トレンド ライン、ピボット レベル、履歴データなどの複数のテクニカル指標を使用して潜在的なサポート レベルとレジスタンス レベルを確認すると、分析の精度が向上します。
