サムスンは、平澤P5の設備設置を「2027年5〜6月」に前倒しした（晩夏から前倒し）。これは供給の逼迫度をすべて物語る、意味のある前倒しです。

フェーズ1：DRAMとHBMの容量
フェーズ2：先端NAND（おそらくV10）

さらに、製造装置ベンダーに対して出荷を早めるよう求め、工場の稼働タイミングがずれた場合は倉庫保管の設備を現地に前もって搬入するよう依頼しているとのこと。これは通常ではありません。つまり、多年にわたる不足を見据えた「構造的な供給不足」の姿です。

このような資本（設備投資）サイクルの動きは、価格決定力が強まる前触れです。ファブがスケジュールを前倒しし、設備を事前に配置しているのは、当て推量ではなく、現在の生産能力では満たせない確定需要に対応しているからです。

装置名を見てください。リードタイムを見てください。HBMの価格が2025年末に向けてどうなるかを見てください。布陣が整ってきています。🏭