TradFiのPerpetualは、取引所である基礎株の取引が閉まっている場合でも、Binance Futuresで24/7取引されています。したがって、契約の夜間価格や週末価格は、株式の新しい公式見積（コティーション）ではありません。これは、Binance上の注文と、インデックスおよびMark Priceの算出ルールによって形成されるデリバティブ価格です。

2026年5月16日から、Binanceの株式におけるTradFi Perpsでは、日次のテクニカルメンテナンス、週末および祝日に際して、従来の固定モードの代わりに、スムージングEWMAを用いた注文帳（オーダーブック）に基づくインデックス・モードを使用します。さらに、Mark Priceの構成要素の一つについては、8月31日から平均を30秒ではなく分単位の基準で計算します。

価格間の実用的な違い：

Last Priceは、最後に約定した取引を示します。

未実現PNLのため、マージン管理、そして清算のためにマーク価格が使用されます。

クローズの実際の結果は、あなたの注文の約定価格に依存します。

主要な取引セッション外では、エントリー前にLast PriceとMark Priceを照合し、板の厚みを確認し、ストップオーダーのトリガーと清算までの距離を確認する価値があります。基礎となる株式の新しい取引所のローソク足がないことは、デリバティブにおけるリスクがないことを意味しません。レバレッジは短い価格のズレでもマージンにとって大きな影響を与えます。

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