🚨 $NVDA NVIDIAが「AIブームはまだ終わっていない」ことを公式に確認 — テック＆半導体は次？

$NVDA は9,620億ドルの売上を達成し、前年比+106%。市場の約9,230億ドル予想を上回りました。データセンター売上は89Bドルで前年比+117%、そして第3四半期のガイダンスは108Bドルで、約104.9Bドルの見込みを上回っています。NVIDIAはまた、次の会計年度は売上が概ね70%成長すると見込んでいます。

私にとって最大のメッセージは、そもそも「上振れ」そのものではありません。AI需要がまだ加速していること、そしてNVIDIAが供給のほうがより大きな問題だと言っている点です。そうなると、「AI投資はすでに減速している」という主張の反証がかなり難しくなります。

これは、より広い連鎖にもつながります。AMD、ブロードコム、マーベル、マイクロン、メモリ、ネットワーキング、サーバー、そしてデータセンターのインフラです。

でもみんな、ここでFOMOするなよ。

レポートを受けて、多くのテック株・半導体株はすでに大きく上昇しています。最初のグリーンの足を追いかけるのはリスクがあります。NVIDIA自身も決算後はかなり値動きが荒く、最初は下落したものの、その後は最終的に+4%超あたりまで戻しました。

そして金曜日が、まだ大きな試金石です。

より強いPCE + ジャクソンホール + 高止まりの米国債利回り＝ボラティリティは非常に高い状態が続き得ます。

👉 私の見立て：本質的にはAI/半導体に強気です。NVIDIAが、需要に関してもう一度強い裏付けをこのセクターに与えました。とはいえ、この水準では、急騰を追いかけるよりも、きちんとした押し目を買いたいです。

金曜日に、よりタカ派ではないウォーシュ（Warsh）と利回りのクールダウンが来るなら、AI＋半導体はもう一段の上昇の強い足を作る可能性があります。$BTC