トレーダーは通常、価格の動きだけに注目します。しかし、以下の11のチャートは、価格変動の背後にある理由をトレーダーに理解させてくれます。
Binanceにやってきた初心者は、同じローソク足チャートを見て、それが暗号資産市場のすべてを教えてくれると思い込みます。彼らは価格変動の本当の理由を知らず、なぜ時々異なる動きをするのかを理解できません。価格が異なる動きをする理由を知っているトレーダーは、
以下に11のチャートを挙げます。
1. 未決済建玉
未決済建玉（OI）は、まだ決済されていない先物契約の総量を指します。価格とOIの上昇は、トレンドに新しい資金が入ってきていることを示しており、これは正常です。価格が上昇している一方でOIが低下している場合、その動きはショートの買い戻しによるものだということを意味します。多くの初心者は、市場に入る判断を下す前にこのチャートに注意を払いません。
2. 資金調達率
パーペチュアル先物について言うと、資金調達率は、ロングとショートのどちらがポジション保有のために支払いをしているのかを示します。資金調達率が大きくプラスの場合、ロングの群衆が優勢であることを示しています
3. 清算ヒートマップ
これらは、レバレッジポジションが大量に集中している領域を示しており、価格がある水準に達すると強制的にポジションが清算されます。価格は通常、そのような領域へ引き寄せられます。なぜなら、マーケットメイカーや大口プレイヤーにとって、清算の連鎖を引き起こすことが利益につながるからです。このマップを見ずにレバレッジ取引をするということは、市場がどこで損切りを狙ってくるのかを知らないまま取引するようなものです。
4. 取引所のネットフロー
これは、あるコインが取引所へ/取引所からどれだけ移動しているかを計算します（それぞれ、そのコインを売り払うつもりなのか、蓄積するつもりなのかを示す良い指標です）。コインがBinanceや他の取引所へ大量に送られる急増は、価格が下がり始める前の最初期の売り圧力の兆候の一つであることが多いです。
5. ステーブルコイン供給比率
これは、ステーブルコイン（USDT、USDCなど）の全体の時価総額と、暗号資産市場全体の時価総額との比率です。この比率の上昇は、買い向かうための待機資金が増えていることを意味し、多くの場合、弱気シグナルとなります。
6. 時価総額ドミナンス
ビットコインドミナンス（BTC.D）は、ビットコインの時価総額が暗号資産市場全体に対してどの程度の割合を占めるかを測定します。ドミナンスの上昇は、資金がアルトコインからビットコインへ流れていることを示しており、リスクオフ行動の兆候です。一方、ドミナンスの低下は、資金の流れがアルトコインへ向かっていることを示唆し、通常はアルトコインの急騰（アルトコイントラップ）につながります。
7. RSIダイバージェンス
多くの人は相対力指数（RSI）を知っていますが、そのダイバージェンスに実際に注意を払っている人は少数です。価格が新高値をつける一方でRSIがより低い高値をつけると、価格の動きに反してモメンタムは弱まります。これは、反転が近いことを示す隠れた警告と見ることができます。
8. 出来高プロファイル
出来高プロファイルチャートは、通常の出来高チャートとは異なり、各価格帯ごとの出来高を表示します。その結果、取引活動の大部分が集中した価格帯を特定でき、それらの価格帯は多くの未決済ポジションが存在するため、サポート/レジスタンス領域となります。
9. クジラウォレットの動き
オンチェーンツールは、大量のトークン（「クジラ」）を保有するウォレットとその動き、特にコインを取引所へ送金する際の動向に関する情報を提供します。複数の
これらのチャートが将来を予測することはありません。暗号資産にそんなものはありません。しかし、それらは内部で何が起きているのかを物語ってくれます。トレーダーのポジション、レバレッジ、そして市場が構造的に反応すると予想される場所を示してくれます。価格は、すでに起きたことを教えてくれます。そしてこれらのチャートは、なぜそれが起きたのかを教えてくれ、価格チャートに表れる前に表面下で何が構築されているのかを見極める機会を与えてくれます。
取引前の簡単な注意
これは金融アドバイスではなく、私は金融アドバイザーでもありません。ここでは教育的な概念を提供しています。暗号資産市場は変動が大きく、レバレッジの利用は利益の機会とリスクの両方を高めます。チャート分析に基づく取引は、慎重に、自己調査と適切なリスク管理のもとで行うべきです。
最後に
この市場で成功しているトレーダーは、市場構造を十分に理解し、群衆の状態が過剰レバレッジなのか、過信しているのか、それとも踏み上げられているのかを見抜ける人たちです。11のチャートを価格と一緒に見てみてください。そうすれば、市場を以前とは違って見ることができるでしょう。