ニューヨーク南区連邦裁判所が「直接的な関連性を証明できなかった」という理由でBinanceに対する「テロ支援」訴訟を却下したとき、この事件の意義は単なる判決を超えています。
裁判官は、アメリカ最高裁判所がソーシャルメディアプラットフォームの判例で確立した「中立的サービス提供者」の原則を引用し、暗号業界に対して重要な赤い線を引きました：反マネーロンダリングおよび制裁コンプライアンスの枠組みの下で運営し、ユーザーを平等に扱うプラットフォームは、「犯罪を助ける」二次的な責任の泥沼に簡単に引き込まれることはありません。
これは、インターネットの発展の歴史における象徴的な瞬間を思い起こさせます——初期のソーシャルメディアの巨人たちがユーザーの行動により頻繁に訴訟されていたとき、「プラットフォームの中立性」の判例が彼らに法的な保護を築きました。そして今、暗号金融は類似の転換点に立っています：コンプライアンスはもはやビジネスを制約するコスト項目ではなく、規制の嵐の中でプラットフォームが無実を証明できるかどうかを決定する「黄金の防壁」です。
Binanceが数億ドルを投じてコンプライアンスシステムを再構築し、Coinbase、Krakenなどの業界プレーヤーがKYCと情報共有に集中的に取り組む中、明確なシグナルが浮上しました——暗号資産取引業界の「下半期」では、コンプライアンスが外部からの圧力から内なる競争力に内面化されつつあり、これは法的リスクを防ぐ盾であり、ユーザーの信頼を獲得する基盤でもあります。
「テロ支援事件」敗訴 コンプライアンスが「宇宙所」を守る
3月6日、アメリカのニューヨーク南区連邦裁判所の裁判官は、世界最大の暗号資産取引所Binanceとその創設者である趙長鹏に責任を追及するための民事訴訟を却下しました。この訴訟は、2017年から2024年の間に複数のテロ組織が世界各地で64件の攻撃を実施するのを助けたと非難しています。
この事件で、Binanceなどの被告は、彼らが単に一般的な金融サービスを提供しているだけであり、特定のテロ攻撃に直接関与したり助けたりする意図がないと主張しました。
裁判官は被告の訴訟請求を却下しました
最終的に、主審の裁判官ジェネット・ワーグス（Jeannette A. Vargas）は、被害者およびその親族を含む535名の原告が被告に対して「これらのテロ攻撃に直接的な関係があると合理的に指摘できなかった」と裁定しました。
裁判官ワーグスは、判決の中でアメリカ最高裁判所のTwitter, Inc. v. Taamneh事件における裁定を大量に引用しました。この判例は重要な原則を確立しました：もし企業が一般的かつ中立的なサービス（たとえばソーシャルメディアプラットフォームや暗号資産取引所）を提供しているだけで、そのプラットフォームが悪意のある者に利用されても、それだけでは「支援や教唆」をしたと認定されることはありません。
これは、暗号会社が業界標準と法律規制（KYC、AMLなど）を遵守していることを証明できれば、すべてのユーザーを平等に扱うことで、かなりの程度で「中立的サービス提供者」の保護傘の下に自らを置くことができ、二次的責任を回避できることを意味します。
この訴訟の判決で、裁判官ワーグスは原告に60日以内に訴状を修正して再提訴することを許可しました。しかし、Binanceはその後の公の反応で、修正された訴状では裁判所が指摘した根本的な欠陥を補うことはできないと述べました。「今日の判決は、Binanceの運営が何らかの形でテロリズムを支持、助長または助けていないことを確認しました。」
確かに、2023年11月にBinanceが連邦反マネーロンダリングおよび制裁法に違反して罪を認め、43.2億ドルの刑事罰を科された後、この世界最大かつ最も厳しい罰を受けた暗号金融会社は、再び法律リスクに巻き込まれないように、コンプライアンスインフラ、規制参加、法的ガバナンスへの投資を増強し始めました。
Binanceの公開された情報によれば、現在1,500人以上がコンプライアンスリスク管理を専門に担当しており、全従業員の約25%を占めています。593名のフルタイム社員がコンプライアンス業務ユニットを担当し、さらに約千人が技術、製品、カスタマーサービスなどの部門でコンプライアンス機能を担っています。
ここ2年、Binanceはユーザーの身元確認の厳しさを高めただけでなく、取引監視、制裁スクリーニング、行動分析、地理的制限などの複数の手段を用いて疑わしい/不法なユーザーと資金を特定しています。
過去数年、Binanceは多層的なコンプライアンスシステムの再構築に数億ドルを投資し、それが実際に正のフィードバックをもたらしました。最も直感的なデータは、制裁リスクのエクスポージャーが18か月で約97%減少したことです——2024年1月には取引総量の0.284%を占めていたのが、2025年7月には0.009%にまで減少しました。
Binanceと制裁に関連するリスクのエクスポージャーは1年半で96.8%減少しました
さらに、Binanceと主要な高リスク取引所との直接の取引額も419万ドルから11万ドルに減少しました。
「Binanceテロ支援事件」の敗訴の意義は、単に個別の事件を明確にするだけでなく、Binanceを代表とする暗号業界がコンプライアンス構築で段階的な成果を上げたことを反映しています。
世界的に規制が厳しくなり、暗号会社は迅速にコンプライアンスを構築しています
無視できない客観的現実は、2025年には違法取引額が全体の暗号通貨取引額に占める割合が減少したにもかかわらず——2024年の1.3%から2025年の1.2%に減少したにもかかわらず、違法な暗号通貨取引額が1580億ドルに達し、歴史的な新高値を記録しました。これは2024年と比較して近く145%の増加です。
2025年、違法な暗号ウォレットに受け取られた資金の価値は1580億ドルに達しました
TRM Labsからの最新の報告データは、規制当局やコンプライアンスを追求する暗号金融会社に新たな課題を提示しています。これらのデータに関連するのは、世界の暗号通貨ユーザーが7.4億人を超えているという事実です。
違法リスクとユーザーのニーズが同時に増加する中、規制のカバレッジの拡大は必然となっています。
FATF（金融活動作業部会）が修正提案15で仮想資産サービスプロバイダーが登録/ライセンスを受けることを明示的に要求してから7年の間、今年2月に発表された欧州委員会の反マネーロンダリング機関MONEYVALの報告書によると、世界中の法域の90%以上が仮想資産監視機関を指定し、81%がVASPにライセンスを要求しています。
各法域で暗号業界が注目する規制の実施は、EU（反マネーロンダリングおよび違法活動対策法）(MiCA)および米国（天才法案）(GENIUS Act)の実施に他なりません。
2025年に全面的に施行されるMiCAおよびその後の資金移転規則（TFR）は、ヨーロッパの違法経済の構造を根本的に変えました。それは、数百の以前のマネーロンダリング用のダミー会社を崩壊させただけでなく、2025年には「非管理ウォレット」からEU取引所への資金が30%減少し、違法な暗号活動を効果的に抑制しました。
2025年7月にはGENIUS法案が署名され、これは初の包括的な連邦ステーブルコインフレームワークとなります。この法案は、財務省と通貨監視署（OCC）に対して、発行機関に資産を凍結する権限を与えます。2025年、この権限は北朝鮮のハッキング攻撃に関連する12億ドル以上のステーブルコインの凍結を促進しました。これはアメリカ司法省が不法資金を回収した最高の記録です。
欧米を除いて、アジア太平洋地域の香港は暗号資産サービスプロバイダーに対してVASPライセンス政策を実施し始め、新加坡の「守護者計画（Project Guardian）」が立ち上がった後、資産のトークン化にも一定の規範が設けられました。
規制が厳しくなる中、コンプライアンスは「コスト項目」から「防壁」へと変化し、暗号金融会社が「値段を上げて量を増やす」ことを強いることになりました。
業界のトップ企業であるBinanceを例に挙げると、彼らは世界20の法域で狂ったようにライセンスを取得または認可を受け、2026年1月5日以降はアブダビグローバルマーケット（ADGM）の金融サービス規制局（FSRA）によって完全に認可された実体として、グローバルプラットフォームBinance.comを運営します。
つい最近、BinanceはISO 22301認証を取得したことを静かに発表しました。この認証のコンプライアンス価値は、EU（デジタル運用レジリエンス法）（DORA）との高度な適合性にあります。
DORAは、EUで運営されるすべての金融機関（暗号資産サービスプロバイダーを含む）が強力な情報通信技術（ICT）リスク管理能力とエンドツーエンドの運営レジリエンスを持つことを求めています。ISO 22301を通じて、Binanceは内部リスク管理の一度のアップグレードを行うだけでなく、EUの規制機関に提出した「標準的な回答」として、技術リスク管理と業務の継続性に関して国際的な最高基準に整合していることを証明しました。
現在、コンプライアンスは特定の企業の独演会ではなく、暗号金融全体の集団的な移行、さらには協力を示しています。
2026年までに、公開情報によれば北米最大の暗号資産取引プラットフォームCoinbaseは、脅威インテリジェンス共有システム（Crypto ISAC）を構築し、消費者を対象としたネットワーク攻撃パターン、詐欺手法、暗号資産と伝統金融の間で横行する詐欺に対する高信頼性の脅威指標を自動的に共有しています。このシステムのメンバー機関には、Solana、Ripple、Binance、Krakenなどの暗号資産分野の著名企業が含まれています。
より多くの暗号資産取引プラットフォームがKYCに力を入れ、国際基準の「反マネーロンダリング/顧客確認（AML/KYC）義務」を厳守しています。例えば、Krakenは生体認証KYCを採用し、Bybitは段階的なKYC審査を行い、制裁リストを設定しています。
暗号金融「下半期」コンプライアンス定義の競争力
主流の暗号金融企業の配置から見ると、暗号業界のコンプライアンス構築は、情報共有化、備蓄の透明化、技術のスマート化、認証の包括化、ライセンスのグローバル化というトレンドを形成しています。
疑う余地なく、「コンプライアンスの軍拡競争」は全体の業界の参入障壁を高めています。これは「良貨が悪貨を駆逐する」だけでなく、すでに7.6億人に達している暗号資産ユーザーにも有利です。
これはまた、暗号資産取引業界の競争の後半が、「コンプライアンス」という重要な対立要因を加えることを意味します。
ある意味で、コンプライアンスは「信頼」の定量的な表現です。どのような資金規模のユーザーであっても、より安全な取引環境、より透明な資産の蓄え、より迅速な法執行の協力が、彼らの選択の考慮要素となります。
Binanceの成長はこれを証明しました。そのプラットフォームの違法活動のエクスポージャーが2023年1月から2025年6月にかけて96%減少したとき、登録ユーザー数も1.3億から3億に突破し、2年半で2倍以上に増加しました。2025年末までに、Binanceの現物取引量は世界の35%-41%を占め、競合他社の約5倍に達しました。
Binanceのコンプライアンス構築に関する統計データ
同社の共同CEOリチャード・テンは「コンプライアンスを製品のDNAに組み込むことで、私たちは世界最大の取引所が最も安全であることを証明しています」と述べています。
Binanceのコンプライアンスへの投資は増加しており、毎年2億ドル以上の資金をコンプライアンスインフラに投資する計画です。
2025年までに数百人の制裁、反テロ資金供与、金融犯罪調査の専門家がBinanceに加わりました。リスク管理システムは540万人のユーザーに対して約66.9億ドルの潜在的な詐欺リスクを遮断しました。コンプライアンスチームは、一日平均約200件のスピードで、1年間で71,000件以上の法執行リクエストに対応し、超1.31億ドルの不法資金を押収するのを助けました。また、世界各地で160回以上の法執行トレーニングを開催し、世界の法執行機関が暗号犯罪の調査能力を向上させるのを助けました。
取引環境を管理するために、3月25日にBinanceはマーケットメイカーの基準を発表し、トークン発行者がマーケットメイカー情報を開示することを明確にし、利益の分配や元本保証のアレンジを禁止しました。Binanceは、違反行為に対して迅速かつ断固とした措置を講じ、不正なマーケットメイカーをブラックリストに載せると宣言しました。
この動きは、業界の著名な人物である主要なマーケットメイカーWintermuteの創設者Evgeny Gaevoyを含む多くの人々から認められています。「私は、本当に取引所が基準を設定（および維持）するのが最も適していると信じています。Binanceのこの動きは非常に賢明です。」
Binanceの多層的なコンプライアンスシステム、Coinbaseの情報共有、KrakenのKYCアップグレード、Bybitの制裁スクリーニングのいずれも、同じ論理を証明しています——暗号金融会社はコンプライアンスを通じて自らの競争力を高めています。
そして、暗号業界が過去の「伝統金融の破壊」からより現実的な「伝統金融への統合」へと移行する中、コンプライアンスはもはやライセンス取得の表面的な作業ではなく、それを内面化し、ユーザー資産の安全とプラットフォームの生死を等号で結びつけることが必要です。これにより、体系的なコンプライアンス管理が暗号資産と安全性の共存を実現できることを外部に証明することができます。
（声明：読者は所在地の法律および規制を厳守することを強く求めます。本稿は投資の助言を代表するものではありません）