なぜ研究をするのか?
最高の投資家とは、成功するための最も優れた備えをした投資家です。投資するプロジェクトをしっかりと理解することで、より賢く、より幸せな投資家になることができます。
ブロックチェーンの数が増え続けるにつれて、トークンとコインの数も急増します。ブロックチェーンの数が増えるにつれて、何千ものトークンとコインが存在します。最適な投資のために、コインとプロジェクトを評価および評価することがますます重要になっています。
暗号通貨に関しては、業界調査を始めるためのリソースが増えています。他の業界と同様に、プロジェクトとそれに付随するトークンやコインを評価するのに役立つ、すべきこと、すべきでないこと、効果的な戦略があります。
ソース
分散型金融（DeFi）の世界は、質の高い影響力のあるプロジェクトの存続が業界の成長に等しいという段階に達しつつあります。業界が真に成長するには、認知と後押しに値するプラットフォームとツールを真に構築しているプロジェクトを支える流動性と支援が必要になります。
だからといって、ミームコインが二度と現れないというわけではありません。一時的なトークンは常に存在し、輝かしいムーンショットを見つけるのはさらに困難です。適切な調査と勤勉さは、平均的な投資家を、単にプロジェクトに資金を投じる投資家から、損失を軽減し、ムーンショットを捉える可能性を高めるためにプロジェクトを賢く選択する投資家へと変えるのに役立ちます。
基礎と基本
暗号通貨の調査を始める方法を理解するには、重要な基礎があります。すべての暗号通貨ユーザーは、新しい暗号通貨を調査および研究するためにこれらの基礎を使用する必要があります。
用語やさまざまなツールに精通することは、確実な第一歩です。ユーザーは、暗号ウォレットの仕組みを理解し、公開鍵と秘密鍵の保護に精通し、異なるブロックチェーン間の相互作用に精通している必要があります。すべてのチェーンが同じというわけではなく、チェーン間をつなぐ方法を理解することが重要です。
経済学や他の科学の分野でよく使われる用語が数多くありますが、すべての用語が互換性があるわけではありません。DeFi は新しい領域に進出しました。従来の投資と同じツールや戦略の多くは、DeFi での成功に適しています。
さまざまなツールや分散型アプリケーション（dApps）に精通することも不可欠です。暗号通貨とDeFiには、生活をより簡単に、自動化して、より簡単にするツールやdAppsが増えています。Web 3.0全体の新しいdAppsに情報があります。集中型および分散型取引所、自動マーケットメーカー、ポートフォリオトラッカーなどの新しいWebサイトは、業界と投資家が使用するツールを変革しました。多くのプラットフォームでは、カスタマイズ可能なアカウントとインターフェースが用意されており、DeFiエクスペリエンスをよりアクセスしやすく個別のものにするのに役立ちます。
CoinMarketCap のようなサイトは、あらゆる暗号通貨投資家にとって不可欠です。このサイトはすべてのコインに関する情報を提供するという点では完璧からは程遠いですが、ユーザーは何千ものトークンやコインを正確に評価するために必要な情報を入手できます。また、このサイトでは、ユーザーが必要とする情報を提供するために、重要な方法でアカウントの作成とカスタマイズが可能です。
以下では、新しい暗号通貨やトークンを調査する際に評価すべき情報の一部を見ていきます。
プロジェクトと人々
すべての暗号プロジェクトが同じように作られているわけではありません。どのプロジェクトにも標準的なリリースはありませんが、いくつかの重要な指標に注意して覚えておくことが重要です。
ウェブサイトをチェック
どのプロジェクトにもウェブサイトがあり、そのインターフェースはプロジェクトの最初のリトマス試験として適しています。ウェブサイトが正当に見えなかったり、フィッシングの兆候が見られたりする場合は警戒してください。文法が間違っていたり、フォーマットがおかしかったりしませんか？リンクは機能していますか？古いプロジェクトの場合、ウェブサイトはどれくらい最新のものですか？ウェブサイトの外観と雰囲気は、常にプロジェクトの最初のテストの 1 つです。
ホワイトペーパーを確認する
すべてのトークンとコインの背後には開発者とチームがいます。暗号通貨プロジェクトでは、計画を公表し、プロジェクトの進捗を予測するためにホワイトペーパーやロードマップを公開するのが通例です。
ホワイトペーパーでは、コインのトークノミクスとリリース時のプロジェクトの特徴について紹介する必要があります。ロードマップは、暗号プロジェクトが長期的に何を達成したいかを理解するのに役立ちます。プロジェクトには、非現実的なロードマップと予測がある場合があります。達成不可能と思われる小規模なロードマップや、短期間で達成できる高尚な目標には注意してください。
プロジェクトの目標が何であるかを必ず再確認してください。このプロジェクトは、何かを解決または作成することを目的としているのでしょうか? 基本的に、コインの使用例は何ですか? 同じことを行う他のプロジェクトはありますか? このプロジェクトは、ゲームに最初に参入したものの 1 つですか、それとも後発のものですか?
多くの場合、ミームコインはランダムで支持できない理由でヒットしますが、堅実なプロジェクトは業界で優位に立っていて、何か新しいものを提供するものです。無数のシットコインとドッグコインがありますが、本当に傑出したものを見つけるのは難しい場合があります。恐怖、不確実性、疑念 (FUD) が蔓延する可能性があるため、プロジェクトが何をもたらすかについての憶測には注意してください。
チームをチェック
どの暗号通貨にも、裏には顔があります。コインの背景情報を確認するときは、プロジェクトの背後にいるチームや開発者を知ることが不可欠です。LinkedIn で調べてください。プロフェッショナル プロフィールや Web サイトを見つけてください。他のコインや暗号通貨に携わったことがありますか? 他のテクノロジー ベンチャーに携わったことがありますか? それらのプロジェクトはどうなったのでしょうか? ハッキングされたり、悪用されたりしたのでしょうか? また、暗号通貨開発者がプロジェクトからプロジェクトへと飛び移り、基本的にプロジェクトを放棄して、新しい名前でまったく新しいプロジェクトに取り組むことも珍しくありません。
プロジェクトに分散型チームがある場合は、メンバーの数を把握してください。多くのトークンやコインでは、プロジェクトをレビューするためのオープンソース コードを提供する GitHub などのサイトでこの情報がすぐに入手できます。そこから、プロトコルのコードを編集し、操作しているユーザーを確認できます。
また、パートナーシップやトークンやコインを支援した可能性のある団体を確認することも重要です。他の著名なプロジェクトとの提携や機関投資家からの支援は、暗号通貨が合法であることを示す良い兆候となることがよくあります。通常、グループがパートナーシップを結んでいる数が多いほど良いです。パートナーシップなどは通常、プロジェクトの Web サイトに表示され、ソーシャル メディアを通じて発表できます。これが...
ソーシャルメディアをチェック
このトークンは Twitter で見つけたかもしれません。友人から聞いたのかもしれません。ただし、興味のある新しいトークンやコインを見つけた場合は、必ずそのコインのソーシャル メディアを確認してください。
分散型金融 (DeFi) では、ウェブサイトを超えて公共の場でプロジェクトを検証することがますます重要になっています。Twitter のフォロワーは何人いますか? 暗号通貨は、Facebook、Instagram、WhatsApp などの「人気の」ソーシャル メディアで判断されることはあまりありません。Discord、Telegram、Medium などのブログ サイトなどの他のソーシャル メディアに慣れてください。Discord チャンネルはどのようなものですか? または Telegram はどうですか? これらのチャンネルは適切に管理されていますか?
トークンのソーシャル メディア グループのコミュニティ活動は、プロジェクトの正当性を判断するための確実なテストです。繰り返しになりますが、誇大宣伝やヒステリーには注意が必要です。開発者は、それぞれのトークンやコインを宣伝するユーザーにギフトを贈ることで知られています。コインに膨大な数のフォロワーがいるからといって、それが正当化されるわけではありません。
最後に、偽のソーシャル メディア アカウントやボット フォロワーが多数いるアカウントには注意してください。ソーシャル メディアは、ユーザーを騙すための偽のアカウントが横行していることで有名です。こうした偽のアカウントには、アカウントとやり取りするボット フォロワーが多数いることがよくあります。ソーシャル メディアでの奇妙な言葉遣いや疑わしい内容には注意してください。非アクティブで一貫性がないことは、何か怪しい兆候です。
監査を確認する
スマート コントラクトはすべての DeFi プロジェクトにリスクをもたらします。多くのプロジェクトは、CertiK や PeckShield などの大手企業による監査を受けることを目指しています。これらの企業はスマート コントラクトの熟練度に関する専門知識を誇り、コードをチェックするサービスを提供しています。
監査のあるプロジェクトは、最も一般的なエクスプロイトのいくつかがスキャンされるため、セキュリティが向上します。残念ながら、これは何も保証しません。スマートコントラクトは、監査会社に関係なく、依然としてエクスプロイトの対象となります。堅実な監査は、大規模なエクスプロイトプールから保護し、プロジェクトのセキュリティに対する責任を示しますが、それは聖杯ではありません。
プロジェクトと指標
コインのトークノミクスを確認することは不可欠です。トークンの健全性と投資の可能性をチェックするための基本的なツールを理解するために、経済学の知識は必要ありません。
トークンの統計情報を確認するための一般的なサイトとしては、CoinMarketCap、CoinGecko、DappRadar などがあります。これらのサイトには、さまざまな指標や統計情報が掲載されています。ほとんどのサイトで、確認できる重要な情報は同じです。
時価総額を確認する
時価総額はトークンの健全性を示す良い指標なので、必ず確認してください。時価総額だけで、トークンまたはコインにどれだけのお金が投資されているかがわかります。通常、時価総額の大きいトークンまたはコインはよくフォローされており、より安全な投資と見なされています。それらは依然として大きな変動の影響を受けますが、安定した価格を維持することがよくあります。
時価総額の小さいコインはパンプアンドダンプの影響を受けやすく、時価総額の大きいコインは急激な利益を得るのが難しくなります。時価総額の小さいコインの大きなボラティリティと清算の可能性に注意してください。さらに一歩踏み込んで、流動性プールのファーミングややり取りを始めた場合は、一時的な損失による清算に注意してください。
上記のすべての情報を、そのコインのトークン保有者の数と関連付けることが重要です。保有者が少数の小型コインは、さらに大きなボラティリティの影響を受けやすくなります。個々の保有者のパーセンテージも重要です。
トークン供給を確認する
トークノミクスのもう一つの鍵はトークンの供給です。トークンの量は、市場での価値を決定する大きな要因になります。
ビットコインの供給量は2200万に制限されていることは有名ですが、イーサリアムは最近デフレに陥りました。PancakeSwapのCAKEなどの他のトークンは、定期的にバーンされるので供給量は無制限です。つまり、トークンの供給にはさまざまな方法があるということです。
暗号通貨の流通供給量は、時間の経過とともに増加または減少する可能性があります。流通供給量の配分は、トークンの供給を誰が管理しているかを認識するために重要です。配分は集中化されていますか? 開発者がトークンの大部分を保有していますか? 供給はより分散化され、分割されていますか? これらすべてのことは、評価時に考慮する価値があります。
トークンはどこですか？
トークンがどこで購入できるかを知ることも重要です。トークンが上場されている取引所はパートナーシップに相当します。より大規模で有名な取引所は通常、上場の要件がより厳しく、トークンの価格を押し上げることさえあります。上場は名誉ある行為とみなすことができます。
考慮すべきもう 1 つの要素は、トークンがハードウェア ウォレットでサポートされるかどうかです。ハードウェア ウォレットは安全性とセキュリティに不可欠です。Ledger や Trezor などのウォレットは、数百の小規模なトークンとコインをサポートしており、さらに複数の異なるブロックチェーンとも互換性があります。
最後のリマインダー
確認すべきトークン メトリックとプロジェクトの詳細はすでにいくつかあります。ただし、確認すべき最終的な注意事項がまだいくつか残っています。
SWOT 法 (強み、弱み、機会、脅威) のような古典的な経済評価は、新しい指標を分析するのに適した方法です。従来の投資の多くの従来の戦略は暗号通貨に適切に適用できますが、安全性の低い分野ではより批判的な目で実装する必要があります。
暗号通貨への投資に関するガイドはほとんど、あるいはまったくありません。業界は急速に変化しているため、従来の出版社がイノベーションに追いつくのは困難です。CoinGecko は 2020 年に「DeFi のやり方」に関する 2 冊の本を出版しました。これは、暗号通貨に真っ先に飛び込む前に読んでみたい人にとって、優れた最初の読み物となるでしょう。
結局のところ、こうしたことはどれも簡単ではありません。DeFi と暗号通貨は、まだ非常に不安定で脆弱な新興産業です。バグ報奨金プログラムは業界全体で定着し始めていますが、安全性とセキュリティは常にユーザーに委ねられています。
シードフレーズを紛失したり、トークンを間違ったアドレスに送信したりした場合に、カスタマーサポートに電話できることはほとんどありません。清算やエクスプロイトは一般的であり、ほぼすべての DeFi ベテランがラグストアを経営しているか、取引を失敗したことがあります。完璧な人はいませんが、それがこの新しい業界の美しさです。すべての投資が成功するわけではありませんが、知識が豊富であればあるほど、大成功を収める可能性が高くなります。